अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित कैसे करें

एक घर बनाने की तरह, अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करना सीखना एक मजबूत नींव बनाने से शुरू होता है। सबसे पहले, अपने वित्तीय लक्ष्य, समयरेखा और जोखिम सहनशीलता को परिभाषित करें। इस मूल्यांकन से, किसी वित्तीय सलाहकार या रोबो-सलाहकार की मदद से या स्वयं की मदद से स्टॉक और बॉन्ड ईटीएफ जैसी वित्तीय परिसंपत्तियों का मिश्रण तैयार करें।

जब आप छोटे होते हैं तो आम तौर पर आपके पास स्टॉक परिसंपत्तियों का बड़ा प्रतिशत होता है, जबकि अधिक रूढ़िवादी निवेशक नकदी और बांड निवेश के बड़े आवंटन की ओर झुकेंगे। हमने उन बुनियादी बातों को संकलित किया है जो प्रत्येक निवेशक को पता होनी चाहिए और आपके पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के लिए इस गाइड को संरचित किया है ताकि इसे सबसे महत्वपूर्ण प्रश्नों का उत्तर देना चाहिए।

अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित कैसे करें

आपके पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने का लक्ष्य पूर्णता नहीं है, क्योंकि जैसे ही आपका निवेश अपने पूर्व निर्धारित प्रतिशत पर लौटता है, कीमतें बदल जाएंगी, जिससे परिसंपत्ति मूल्यों में विचलन होगा। कम से कम सालाना अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करें और इन कारकों पर विचार करें:

• मेरा पोर्टफोलियो मेरे मूल परिसंपत्ति आवंटन से कितना भटक गया है?
• क्या मैं अभी भी अपने वर्तमान परिसंपत्ति आवंटन के साथ सहज हूं, या क्या मेरी स्थिति बदल गई है और सुझाव दे रहा हूं कि मैं परिसंपत्ति मिश्रण में संशोधन करूं?
• क्या मेरे लक्ष्य या जोखिम सहनशीलता बदल गई है?

अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के तरीके

वहाँ कई हैं पुनर्संतुलन रणनीतियाँ:

• पुनर्संतुलन के लिए एक प्रतिशत सीमा का चयन करें, जैसे कि जब प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग अपने परिसंपत्ति भार से 5% विचलित हो जाता है। बहाव सहनशीलता की सीमा 1 या 2% जितनी कम या 5% से अधिक हो सकती है। यह सब निवेशक की सहनशीलता और पोर्टफोलियो को निर्धारित आवंटन के अनुरूप बनाए रखने के लिए दिए जाने वाले समय पर निर्भर करता है।
• पुनर्संतुलन के लिए एक समय निर्धारित करें। वर्ष में एक बार पर्याप्त है, हालांकि कुछ निवेशक प्रति वर्ष त्रैमासिक या दो बार पुनर्संतुलन करना पसंद करते हैं। कोई गलत या सही रणनीति नहीं है, हालांकि कम बार-बार पुनर्संतुलन करने से संभावित रूप से अधिक अस्थिरता के साथ-साथ अधिक स्टॉक आवंटन और उच्च समग्र रिटर्न मिलेगा।
• पोर्टफोलियो को उसके मूल आवंटन पर वापस लाने के लिए कम भारित परिसंपत्ति वर्ग में नया पैसा जोड़ें।
• अधिक वजन वाली संपत्ति का वजन कम करने के लिए निकासी का उपयोग करें। यदि शेयरों में 1% की वृद्धि हुई है, और आप पोर्टफोलियो से फंड निकाल रहे हैं, तो अधिक वजन वाले शेयरों का एक हिस्सा बेचें और आय वापस ले लें।

आपके पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के लिए आवश्यक कदम

सबसे पहले, अपने पोर्टफोलियो के परिसंपत्ति आवंटन को ट्रैक करें। आप अपने रिकॉर्ड को एक स्प्रेडशीट पर रख सकते हैं या क्विकेन या मिंट जैसे मुफ़्त या सशुल्क निवेश मॉनिटर का उपयोग कर सकते हैं। जब आपकी परिसंपत्तियां सूचीबद्ध हो जाएं और प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए समर्पित प्रतिशत दर्ज हो जाए तो आप आगे बढ़ने के लिए तैयार हैं।

चरण 1: विश्लेषण करें

अपने पूर्व निर्धारित परिसंपत्ति आवंटन के साथ प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के वर्तमान प्रतिशत भार की तुलना करें। क्विकेन या अन्य उपकरण आपके लिए यह कर सकते हैं। या एक का उपयोग करें स्प्रेडशीट वांछित प्रतिशत के साथ अपने वर्तमान परिसंपत्ति मूल्यों की तुलना करने के लिए।

चरण 2: तुलना करें

अपने वास्तविक और पसंदीदा परिसंपत्ति आवंटन के बीच अंतर पर ध्यान दें। यदि आपका 80% स्टॉक, 20% बॉन्ड पोर्टफोलियो 85% स्टॉक और 15% बॉन्ड में चला गया है, तो यह पुनर्संतुलन करने का समय है, या तो नया पैसा जोड़कर या स्टॉक बेचकर और बॉन्ड खरीदकर।

चरण 3: बेचें

अपनी स्टॉक परिसंपत्तियों का 5% बेचने के लिए, आपको एक सरल गणना करनी होगी। मान लें कि आपके पोर्टफोलियो का मूल्य $100,000 है और आपका वांछित आवंटन स्टॉक परिसंपत्तियों में $80,000 और बांड परिसंपत्तियों में $20,000 है। मूल्य $85,000 स्टॉक और $15,000 बांड तक बढ़ने के बाद, आप $5,000 मूल्य के स्टॉक निवेश बेचेंगे।

चरण 4: खरीदें

स्टॉक बिक्री से प्राप्त $5,000 की आय से, आप $5,000 के बांड खरीदेंगे। यह आपके पोर्टफोलियो को उसके पसंदीदा 80% स्टॉक, 20% बॉन्ड मिश्रण पर लौटा देगा।

चरण 5: धनराशि जोड़ें

मान लीजिए कि आप पोर्टफोलियो में $10,000 जोड़ना चाहते हैं। स्टॉक निवेश में $88,000 और बांड में $22,000 के वांछित परिसंपत्ति मिश्रण के साथ आपके पोर्टफोलियो का मूल्य $110,000 होगा। (स्टॉक आवंटन राशि के लिए $110,000 को 80% से गुणा करें और बांड श्रेणी के लिए अपनी डॉलर लक्ष्य राशि तक पहुंचने के लिए $110,000 को 20% से गुणा करें)।

चरण 6: नकद निवेश करें

अतिरिक्त नकदी जोड़ने के बाद पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के लिए, प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए वर्तमान मूल्य और पसंदीदा मूल्य के बीच अंतर की गणना करें। हमारे पूर्व उदाहरण का उपयोग करते हुए, हमारे पास $85,000 स्टॉक हैं इसलिए हम वांछित $88,000 स्टॉक आवंटन तक पहुंचने के लिए $3,000 स्टॉक खरीदते हैं। इसी तरह, हम बांड में वांछित $22,000 तक पहुंचने के लिए बांड परिसंपत्ति वर्ग के $7,000 खरीदते हैं।

अपने पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के लिए रोबो-सलाहकार का उपयोग कैसे करें

एक रोबो-सलाहकार उन लोगों के लिए सबसे अच्छा समाधान हो सकता है जो पोर्टफोलियो चयन और पुनर्संतुलन को आउटसोर्स करना पसंद करते हैं। रोबो-सलाहकार जैसे वेल्थफ़्रंट और श्वाब इंटेलिजेंट पोर्टफोलियो निवेशकों को अच्छी तरह से विविध निवेश पोर्टफोलियो, पुनर्संतुलन और कर जैसी अन्य सुविधाओं तक पहुंच प्रदान करने के लिए डिज़ाइन किया गया है।

नुकसान की भरपाई, कम या बिना किसी प्रबंधन शुल्क के। सबसे लोकप्रिय रोबो-सलाहकार आपके निवेश लक्ष्य, समयरेखा और जोखिम निर्धारित करने के लिए एक त्वरित सर्वेक्षण करते हैं। अंततः, सर्वेक्षण के नतीजे निवेश पोर्टफोलियो को संचालित करते हैं। निवेश करने के बाद, आपके पोर्टफोलियो को प्रारंभिक सर्वेक्षण मापदंडों के अनुरूप रखने के लिए, शीर्ष रोबो-सलाहकार आपकी होल्डिंग्स को आवश्यकतानुसार पुनर्संतुलित करेंगे।

पोर्टफोलियो पुनर्संतुलन के पक्ष और विपक्ष

निवेश प्रबंधन, जिसमें पुनर्संतुलन शामिल है, के लिए प्रतिबद्धता की आवश्यकता होती है। आपको अपने निवेशों का विश्लेषण करना होगा, यह सुनिश्चित करने के लिए कि वे अभी भी आपके उद्देश्यों को पूरा करते हैं। समय-समय पर आप अपने द्वारा चुने गए परिसंपत्ति आवंटन की समीक्षा करेंगे और निर्णय लेंगे कि क्या आप वित्तीय बाजारों के उतार-चढ़ाव के साथ सहज हैं।

यदि आप अधिक जोखिम के साथ सहज हैं, तो आप स्टॉक आवंटन बढ़ाने या नकदी बढ़ाने का विकल्प चुन सकते हैं यदि आप सेवानिवृत्ति के करीब हैं या अपने निवेश में कभी-कभी दो अंकों की गिरावट से असहज हैं तो बांड भाग मूल्य.

आपके पोर्टफोलियो को पुनर्संतुलित करने के लिए अतिरिक्त युक्तियाँ

पुनर्संतुलन निवेश चयन और प्रबंधन पैकेज का एक घटक है। सफल पुनर्संतुलन में सहायता के लिए यहां अतिरिक्त युक्तियां दी गई हैं:

• अपने निवेश मूल्यों की बार-बार (दैनिक या साप्ताहिक) जाँच करने से बचें। इससे यह एहसास हो सकता है कि आपको कार्य करने की आवश्यकता है, जो आमतौर पर होता है ओवरट्रेडिंग और निम्न निवेश रिटर्न।
• एक व्यक्तिगत निवेश नीति विवरण बनाएं, जिसमें आपका निवेश मिश्रण, परिसंपत्ति आवंटन और पुनर्संतुलन पैरामीटर शामिल हों। अपनी पूर्व निर्धारित योजना पर कायम रहें.
• कर योग्य खातों में, करों को कम करने पर ध्यान दें। इसमें पूंजीगत लाभ, या कर हानि की भरपाई के लिए खोने वाली स्थिति को बेचना शामिल है।
• दीर्घकालिक फोकस बनाए रखें. आपके निवेश में बार-बार होने वाले उतार-चढ़ाव से विचलित होना आसान है, लेकिन उन परिवर्तनों पर कार्रवाई करने से आपके दीर्घकालिक लक्ष्य कम हो सकते हैं।

याद रखें कि निवेश आज की कमाई को भविष्य की वित्तीय सुरक्षा में बदलने का एक तरीका है। निवेश और पुनर्संतुलन को लंबी अवधि, जैसे पांच या अधिक वर्षों में आपके रिटर्न को बढ़ाने के लिए डिज़ाइन किया गया है। अल्पावधि लक्ष्यों के लिए, जमा प्रमाणपत्र या पर विचार करें उच्च-उपज मुद्रा बाजार खाता.

तल - रेखा

पुनर्संतुलन आपके पसंदीदा परिसंपत्ति आवंटन को नियंत्रण में रखेगा और आपके पोर्टफोलियो की अस्थिरता को सुचारू करने में मदद करेगा। जब स्टॉक की कीमतें बढ़ती हैं, तो पुनर्संतुलन आपको कुछ लाभ लेने के लिए मजबूर करेगा। जब कीमतें कम होती हैं, और परिसंपत्ति वर्ग के मूल्य में गिरावट आती है, तो आप निचले स्तर पर खरीदारी करेंगे। अंततः, पुनर्संतुलन का सबसे अच्छा तरीका वह रणनीति है जो आपके लिए काम करती है। कम बार-बार पुनर्संतुलन करने से आपका समय बचता है और आपकी जीतने वाली संपत्ति कुछ लंबे समय तक बढ़ सकती है।