2016 के लिए शीर्ष 5 अंतर्राष्ट्रीय बॉन्ड ईटीएफ (बीएनडीएक्स, वीडब्ल्यूओबी)

अंतर्राष्ट्रीय बंधन मुद्रा कारोबार कोष (ईटीएफ) संयुक्त राज्य के बाहर जारी ऋण प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं। वे निवेशकों को विदेशी सरकार और कॉरपोरेट बॉन्ड में निवेश की पेशकश करते हैं, जो एक निश्चित आय पोर्टफोलियो के लिए भौगोलिक विविधीकरण प्रदान करते हैं। कई अंतरराष्ट्रीय बॉन्ड ईटीएफ विदेशी मुद्रा में मूल्यवर्ग की ऋण प्रतिभूतियां रखते हैं और इस प्रकार डॉलर के मूल्य में गिरावट के खिलाफ बचाव के लिए इस्तेमाल किया जा सकता है। अन्य अंतरराष्ट्रीय बॉन्ड ईटीएफ, विशेष रूप से उभरते बाजारों में बॉन्ड मुद्दों को लक्षित करने वाले, अमेरिकी डॉलर में मूल्यवर्ग की विदेशी ऋण प्रतिभूतियों को रखते हैं और निवेशकों को मुद्रा जोखिम के लिए उजागर नहीं करते हैं। जबकि सभी अंतरराष्ट्रीय बॉन्ड ईटीएफ कुछ जोखिम उठाते हैं, अधिकांश निवेशकों की जरूरतों को पूरा करने के लिए कई ठोस विकल्प उपलब्ध हैं।

1. वेंगार्ड टोटल इंटरनेशनल बॉन्ड ईटीएफ

वेंगार्ड टोटल इंटरनेशनल बॉन्ड ईटीएफ (NASDAQ: बीएनडीएक्स) निवेश-श्रेणी की सरकार और विदेशी मुद्राओं में मूल्यवर्ग के कॉरपोरेट बांडों को एक्सपोजर प्रदान करता है। यह यूएस डॉलर-हेज्ड बार्कलेज ग्लोबल एग्रीगेट एक्स-यूएसडी फ्लोट एडजस्टेड आरआईसी कैप्ड इंडेक्स को ट्रैक करना चाहता है। यह सूचकांक विश्वव्यापी निवेश-ग्रेड, निश्चित-दर ऋण बाजारों के माप के रूप में तैयार किया गया है और इसमें 8,000 से अधिक बांड शामिल हैं। वेंगार्ड टोटल इंटरनेशनल बॉन्ड ईटीएफ कार्यरत है:

निष्क्रिय रूप से प्रबंधित सूचकांक-नमूनाकरण रणनीति अंतर्निहित सूचकांक की विशेषताओं का बारीकी से अनुमान लगाने के लिए।

नवंबर 2015 तक, बीएनडीएक्स के पास 3,927 बांडों में लगभग 50 अरब डॉलर की शुद्ध संपत्ति है। फंड में कुल 57% बांड यूरोप में उत्पन्न हुए, जबकि अन्य 27.9% एशिया-प्रशांत क्षेत्र में उत्पन्न हुए। जापान में बांड का सबसे बड़ा आवंटन 22% है, जबकि फ्रांस में 11.5% का आवंटन है। शेष शीर्ष पांच देशों में 9.9% के साथ जर्मनी, 9% के साथ यूनाइटेड किंगडम और 8.3% के साथ इटली हैं। हालांकि फंड की डेट होल्डिंग्स को विदेशी मुद्रा में दर्शाया गया है, लेकिन यह करेंसी हेजिंग लेनदेन में प्रवेश करती है अंतर्निहित सूचकांक के परिणामों का मिलान करने के लिए, जो स्वयं डॉलर-हेज्ड है, और निवेशकों को मुद्रा से बचाने के लिए जोखिम। बीएनडीएक्स का व्यय अनुपात 0.19% है।

2. वेंगार्ड इमर्जिंग मार्केट्स गवर्नमेंट बॉन्ड ईटीएफ

वेंगार्ड इमर्जिंग मार्केट्स गवर्नमेंट बॉन्ड ईटीएफ (NASDAQ: वीडब्ल्यूओबी) बार्कलेज यूएसडी इमर्जिंग मार्केट्स गवर्नमेंट आरआईसी कैप्ड इंडेक्स के प्रदर्शन को ट्रैक करना चाहता है। यह सूचकांक द्वारा जारी किए गए अमेरिकी डॉलर-मूल्यवान बांडों पर निवेश रिटर्न के एक उपाय के रूप में तैयार किया गया है 50 से अधिक उभरते बाजारों में सरकारें, सरकारी एजेंसियां ​​और सरकारी स्वामित्व वाले निगम अर्थव्यवस्थाएं। VWOB ऋण प्रतिभूतियों के एक समूह में निवेश करने के लिए एक नमूना रणनीति का उपयोग करता है जो अंतर्निहित सूचकांक में पाए जाने वाले जोखिम कारकों और अन्य गुणों का अनुमान लगाता है।

नवंबर 2015 तक, VWOB में 866 बांडों में कुल शुद्ध संपत्ति में लगभग $ 650.5 मिलियन शामिल हैं। फंड का सबसे बड़ा आवंटन चीन को 12.5% ​​पर है। 5% से अधिक के अन्य आवंटन में मेक्सिको में 8.4%, ब्राजील में 7.9%, रूस में 7.3%, इंडोनेशिया में 5.9%, तुर्की में 5.8% और संयुक्त अरब अमीरात में 5.3% शामिल हैं। अपने फोकस को देखते हुए, VWOB के पास उभरते बाजार जोखिम के लिए उच्च जोखिम है। इसमें निवेश-ग्रेड और नीचे-निवेश-ग्रेड बांड का मिश्रण भी शामिल है। फंड में लगभग 21.9% बांड मूडीज इन्वेस्टर्स सर्विस ऑफ एए या ए से निवेश-ग्रेड रेटिंग लेते हैं। फंड में लगभग 45.6% बॉन्ड बा की मध्यम-गुणवत्ता रेटिंग रखते हैं। शेष 32.5% बांड हैं उच्च उपज बांड बीए के नीचे रेटेड। VWOB का व्यय अनुपात 0.34% है।

3. इनवेस्को इंटरनेशनल कॉरपोरेट बॉन्ड ईटीएफ

इनवेस्को इंटरनेशनल कॉरपोरेट बॉन्ड ईटीएफ (NYSEARCA: पीआईसीबी) निवेशकों को विदेशी मुद्रा में जारी किए गए निवेश-श्रेणी के कॉर्पोरेट बांडों के लिए एक्सपोजर प्रदान करता है। PICB S&P इंटरनेशनल कॉरपोरेट बॉन्ड इंडेक्स के प्रदर्शन को ट्रैक करना चाहता है, जो के प्रदर्शन को मापता है दस (G-10) देशों के समूह की मुद्राओं में जारी निवेश-ग्रेड कॉर्पोरेट ऋण, जिसमें यू.एस. शामिल नहीं है। डॉलर। मुद्राओं में कैनेडियन डॉलर, ऑस्ट्रेलियाई डॉलर, ब्रिटिश पाउंड, जापानी येन, नॉर्वेजियन क्रोन, न्यूजीलैंड डॉलर, स्वीडिश क्रोना, स्विस फ्रैंक और यूरो शामिल हैं।

PICB अंतर्निहित सूचकांक की विशेषताओं का अनुमान लगाने के लिए एक प्रतिनिधि नमूनाकरण दृष्टिकोण को नियोजित करता है। नवंबर 2015 तक, PICB के पास 357 बांडों में लगभग 189 मिलियन डॉलर की शुद्ध संपत्ति है। लगभग ५०.६% संपत्ति यूरो-डिनोमिनेटेड बॉन्ड्स को, ३२.८% ब्रिटिश पाउंड-डिनोमिनेटेड बॉन्ड्स को और १३.३% कैनेडियन डॉलर-डिनोमिनेटेड बॉन्ड्स को आवंटित की जाती है। कोई अन्य मुद्रा आवंटन 1.1% से अधिक नहीं है। फंड का लगभग 52% वित्तीय सेवा क्षेत्र को आवंटित किया गया है, 17.2% उपयोगिता क्षेत्र को आवंटित किया गया है और 7.8% दूरसंचार क्षेत्र को आवंटित किया गया है। PICB का व्यय अनुपात 0.5% है।

4. आईशेयर्स इंटरनेशनल ट्रेजरी बॉन्ड ईटीएफ

आईशेयर्स इंटरनेशनल ट्रेजरी बॉन्ड ईटीएफ (NASDAQ: आईजीओवी) निवेशकों को विदेशी मुद्राओं में मूल्यवर्ग के निवेश-श्रेणी के सरकारी बांडों में एक्सपोजर प्रदान करता है। यह ईटीएफ एस एंड पी / सिटीग्रुप इंटरनेशनल ट्रेजरी बॉन्ड एक्स-यू.एस. के निवेश परिणामों को ट्रैक करना चाहता है। अनुक्रमणिका, जो यूनाइटेड के बाहर 18 विकसित-बाजार सरकारों द्वारा जारी किए गए कोषागारों के प्रदर्शन को मापता है राज्य। आईजीओवी अंतर्निहित सूचकांक के निवेश प्रोफाइल का अनुमान लगाने के लिए एक निष्क्रिय प्रतिनिधि नमूनाकरण रणनीति को नियोजित करता है।

नवंबर 2015 तक, IGOV में 600 ऋण प्रतिभूतियों में फैली शुद्ध संपत्ति में लगभग $ 482 मिलियन शामिल हैं। फंड का सिर्फ 22.5% से अधिक जापानी सरकार के बांडों को आवंटित किया गया है, जो कि पर्याप्त अंतर से सबसे बड़ा आवंटन है। फ़्रांसीसी, जर्मन और इतालवी सरकार प्रत्येक खाते में फंड की संपत्ति के 6% से अधिक के लिए बांड करती है, जबकि यूनाइटेड किंगडम से बांड 5.5% के लिए खाते हैं, और बेल्जियम और स्पेन से बांड लगभग 4.7% के लिए खाते हैं प्रत्येक। 56% से अधिक IGOV परिसंपत्तियां सर्वस्वीकृत और गरीब का एए या एएए की रेटिंग, क्रमशः उच्च या प्राइम-ग्रेड निवेश को दर्शाती है। फंड में लगभग 4.7% संपत्ति को निवेश ग्रेड से नीचे रखा गया है। IGOV का व्यय अनुपात 0.35% है।

5. एसपीडीआर डीबी इंटरनेशनल गवर्नमेंट इन्फ्लेशन-प्रोटेक्टेड बॉन्ड ईटीएफ

एसपीडीआर डीबी इंटरनेशनल गवर्नमेंट इन्फ्लेशन-प्रोटेक्टेड बॉन्ड ईटीएफ (NYSEARCA: विप) 17 राष्ट्रीय सरकारों द्वारा विदेशी मुद्राओं में जारी किए गए मुद्रास्फीति-संरक्षित सरकारी बॉन्ड के लिए निवेशकों को एक्सपोजर प्रदान करता है। डब्ल्यूआईपी डीबी ग्लोबल गवर्नमेंट एक्स-यूएस इन्फ्लेशन-लिंक्ड बॉन्ड कैप्ड इंडेक्स के प्रदर्शन से मेल खाना चाहता है, जो किसके प्रदर्शन को मापता है मुद्रास्फीति-संरक्षित प्रतिभूतियां दुनिया भर में विकसित और उभरती बाजार अर्थव्यवस्थाओं में बाजार। अंतर्निहित सूचकांक के प्रदर्शन का अनुमान लगाने के लिए फंड एक निष्क्रिय नमूना रणनीति का उपयोग करता है।

नवंबर 2015 तक, WIP में 137 प्रतिभूतियों में लगभग $705 मिलियन की शुद्ध संपत्ति शामिल है। लगभग १८.९% फंड यूनाइटेड किंगडम द्वारा जारी प्रतिभूतियों के लिए, १५.५% फ्रांसीसी प्रतिभूतियों के लिए और ६.१% जापानी प्रतिभूतियों के लिए आवंटित किया जाता है। 4% से अधिक आवंटन वाले अन्य देशों में दक्षिण कोरिया, स्वीडन, इज़राइल, कनाडा, इटली, जर्मनी, चिली, मैक्सिको और ऑस्ट्रेलिया शामिल हैं। WIP का व्यय अनुपात 0.5% है।