एस एंड पी मिडकैप 400 इंडेक्स परिभाषा

एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स क्या है?

एस एंड पी मिडकैप 400 शब्द एक बेंचमार्क को संदर्भित करता है अनुक्रमणिका द्वारा प्रकाशित सर्वस्वीकृत और गरीब का (एस एंड पी)। सूचकांक में 400 कंपनियां शामिल हैं जो मोटे तौर पर मध्यम श्रेणी वाली कंपनियों का प्रतिनिधित्व करती हैं बाजार पूंजीकरण 3.3 अरब डॉलर से 11.8 अरब डॉलर के बीच। S&P मिडकैप 400 को 1991 में लॉन्च किया गया था। यह एसएंडपी द्वारा जारी किए गए कई प्रमुख सूचकांकों में से एक है, जिसे निवेशक बाजार के प्रदर्शन और यू.एस. शेयरों में दिशात्मक रुझानों के लिए एक गेज के रूप में उपयोग करते हैं।

एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स को समझना

एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स की मध्य-सीमा में मानी जाने वाली कंपनियों के प्रदर्शन को ट्रैक करता है बाजार पूंजीकरण 3.3 अरब डॉलर और 11.8 अरब डॉलर। यही अंतर उन्हें लार्ज-कैप कंपनियों से अलग करता है। पात्र होने के लिए, कंपनियों को चाहिए:

• यू.एस.-आधारित बनें
• न्यूनतम निवेश योग्य भार कारक 0.10. रखें
• किसी एक्सचेंज में सूचीबद्ध हों

एक्सचेंज-ट्रेडेड सभी इक्विटी इंडेक्स पर सूचीबद्ध होने के योग्य हैं, जिसमें रियल एस्टेट इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट (आरईआईटी) शामिल हैं। क्लोज्ड-एंड फंड को शामिल नहीं किया जा सकता है, जैसे कि अमेरिकी डिपॉजिटरी रसीदें (एडीआर) और मुद्रा कारोबार कोष (ईटीएफ)।

सूचकांक मार्केट-कैप भारित है, जिसका अर्थ है कि बाजार जितना बड़ा होगा मूल्यांकन, जितना अधिक प्रभाव व्यक्तिगत स्टॉक का सूचकांक पर पड़ता है। सूचकांक में प्रत्येक कंपनी को भारित करने के सूत्र की गणना व्यक्तिगत कंपनी के लिए मार्केट कैप लेकर और इंडेक्स में सभी 400 कंपनी मार्केट कैप के कुल से विभाजित करके की जाती है। यह बड़ी पूंजीकृत कंपनियों को सूचकांक की गति पर अधिक प्रभाव देता है।

S&P 400 मिडकैप इंडेक्स की गणना की जाती है और पुनः संतुलित हर एक त्रिमास मार्च, जून, सितंबर और दिसंबर में। यू.एस. डॉलर (यूएसडी) में वास्तविक समय में गणना होती है, कैनेडियन डॉलर (सीएडी), यूरो, ब्रिटिश पाउंड स्टर्लिंग (जीबीपी), और जापानी येन (जेपीवाई)। 30 अप्रैल, 2021 तक, सूचकांक में सूचीबद्ध शीर्ष पांच क्षेत्र उद्योगपति (18.5%), वित्तीय (15.9%) थे, उपभोक्ता स्वनिर्णयगत (14.8%), सूचना प्रौद्योगिकी (13.4%), और स्वास्थ्य देखभाल (11.7%)। उस तिथि के अनुसार शीर्ष पांच होल्डिंग्स थीं:

• जैव तकनीक (स्वास्थ्य देखभाल)
• चार्ल्स नदी (स्वास्थ्य देखभाल)
• फेयर आइजैक एंड कंपनी (सूचना प्रौद्योगिकी)
• कॉग्नेक्स (सूचना प्रौद्योगिकी)
• मोलिना हेल्थकेयर (स्वास्थ्य देखभाल)

एस एंड पी मिडकैप 400 इंडेक्स बनाम। एस एंड पी 500

NS एस एंड पी 500 एक और स्टैंडर्ड एंड पूअर्स इंडेक्स है जिसे 1997 में लॉन्च किया गया था। यह एक बाजार-पूंजीकरण-भारित सूचकांक है जिसमें संयुक्त राज्य अमेरिका की 500 सबसे बड़ी कंपनियां शामिल हैं। जैसे, इसे यू.एस. लार्ज-कैप बाजार का सबसे अच्छा गेज माना जाता है। इसमें कम से कम $ 11.8 बिलियन की मार्केट कैप वाली कंपनियां शामिल हैं। एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स की तरह, यह हर तिमाही में पुनर्संतुलित होता है।

30 अप्रैल, 2021 तक सूचकांक में 505 घटक थे। इस तिथि के अनुसार शीर्ष पांच क्षेत्र सूचना प्रौद्योगिकी (26.7%), स्वास्थ्य देखभाल (12.8%), उपभोक्ता विवेकाधीन (12.7%), वित्तीय (11.5%), और संचार सेवाएं (11.2%) थे। उस तारीख तक सूचकांक में सूचीबद्ध शीर्ष पांच कंपनियां थीं:

• सेब (सूचना प्रौद्योगिकी)
• माइक्रोसॉफ्ट (सूचना प्रौद्योगिकी)
• अमेज़न (उपभोक्ता विवेकाधीन)
• फेसबुक (संचार सेवाएं)
• वर्णमाला ए (संचार सेवाएं)

30 अप्रैल, 2021 तक, S&P 400 मिडकैप इंडेक्स में एक चालू वर्ष की 1 जनवरी से आज तक (वाईटीडी) १८.५८% का रिटर्न। एक साल के आधार पर इंडेक्स ने 10 साल के आधार पर 67.9% और 12.11% का रिटर्न दिया। इसकी तुलना S&P 500 के प्रदर्शन से की जाती है, जिसने YTD, एक साल और 10 साल के आधार पर 13.38%, 43.99% और 20.22% रिटर्न दिया।

एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स की संरचना

एस एंड पी एस एंड पी मिडकैप 400 इंडेक्स की चयन पद्धति का वर्णन करता है जैसे कि प्रमुख का प्रतिनिधित्व करने के प्रयास के साथ चयन समिति के विवेक पर होना वैश्विक उद्योग वर्गीकरण मानक (जीआईसीएस)।

पूंजीकरण-भारित सूचकांक के रूप में, सबसे बड़े बाजार पूंजीकरण वाले शेयरों का सूचकांक के आंदोलन पर सबसे अधिक प्रभाव पड़ता है, जबकि छोटी कंपनियों के साथ छोटी कंपनियों का इस पर कोई प्रभाव नहीं पड़ता है। यह उन निवेशकों के लिए है जो अपने में विविधता लाना चाहते हैं विभागों क्योंकि मार्केट-कैप वेटेड इंडेक्स फंड निवेशकों को एक छोटे समूह के आंदोलनों के बारे में बताते हैं शेयरों, सूचकांक के व्यापक नाम के बावजूद।

सूचकांक केवल उपयोग करता है मुक्त रूप से प्रवाहित या सार्वजनिक रूप से कारोबार किए गए शेयर। S&P प्रत्येक कंपनी के मार्केट कैप को नए शेयर इश्यू की भरपाई के लिए समायोजित करता है या विलय. सूचकांक मूल्य की गणना प्रत्येक कंपनी के समायोजित बाजार पूंजीकरण को जोड़कर और परिणाम को एक भाजक द्वारा विभाजित करके की जाती है। यह भाजक S&P की मालिकाना जानकारी है और इसे जनता के लिए जारी नहीं किया जाता है।

हम सूचकांक में कंपनी के भार की गणना कर सकते हैं, जो निवेशकों को बहुमूल्य जानकारी प्रदान कर सकता है। यदि कोई स्टॉक बढ़ता है या गिरता है, तो हम अनुमान लगा सकते हैं कि यह समग्र सूचकांक को प्रभावित करेगा या नहीं। इसका मतलब यह है कि 2% भार वाली कंपनी की तुलना में 10% भार वाली कंपनी का सूचकांक के मूल्य पर अधिक प्रभाव पड़ेगा।

एस एंड पी 400 मिडकैप इंडेक्स में निवेश कैसे करें

निवेशक जो एसएंडपी मिडकैप 400 इंडेक्स के रिटर्न का लाभ उठाने पर विचार करना चाहते हैं, वे ऐसा कर सकते हैं सूचकांक निवेश. यह एक निष्क्रिय निवेश शैली है जो निवेशकों को उन प्रतिभूतियों में निवेश करने की अनुमति देती है जो सूचकांक को उसके रिटर्न की नकल करने के लिए ट्रैक करती हैं। इनमें ईटीएफ जैसी प्रतिभूतियां शामिल हैं और म्यूचुअल फंड्स. इस इंडेक्स को ट्रैक करने वाले फंड के सिर्फ दो उदाहरण निम्नलिखित हैं।

iShares Core S&P मिड-कैप ETF मई 2000 में लॉन्च किया गया था और इस पर ट्रेड करता है एनवाईएसई अर्का टिकर प्रतीक के तहत आईजेएच. 7 मई, 2021 तक, फंड के पास 65.9 बिलियन डॉलर की संपत्ति थी। फंड में कुल 400 सिक्योरिटीज रखी गई हैं। शीर्ष पांच क्षेत्र उद्योग (18.69%), वित्तीय (16.08%), उपभोक्ता विवेकाधीन (14.86%), सूचना प्रौद्योगिकी (13.17%), और स्वास्थ्य देखभाल (11.52%) थे। फंड की शीर्ष पांच होल्डिंग्स थीं:

• चार्ल्स नदी प्रयोगशालाएँ (स्वास्थ्य देखभाल)
• जैव तकनीक (स्वास्थ्य देखभाल)
• मोलिना हेल्थकेयर (स्वास्थ्य देखभाल)
• XPO रसद (औद्योगिक)
• सिग्नेचर बैंक (औद्योगिक)

बीएनवाई मेलॉन मिडकैप इंडेक्स फंड जून 1991 में शुरू किया गया था। फंड में निवेश करने के लिए कम से कम $2,500 की आवश्यकता होती है। 7 मई, 2021 तक, फंड में कुल $2.55 बिलियन in. था प्रबंधन के तहत परिसंपत्तियों (एयूएम)। 31 मार्च, 2021 तक फंड में कुल 402 होल्डिंग्स थीं। शीर्ष क्षेत्र वित्त (20.61%), उद्योग (14.61%), स्वास्थ्य देखभाल (10.29%), प्रौद्योगिकी (9.45%) और खुदरा बिक्री (6.02%) थे। 31 मार्च, 2021 तक फंड की पांच होल्डिंग्स थीं:

• सोलरएज (सूचना प्रौद्योगिकी)
• जैव तकनीक (स्वास्थ्य देखभाल)
• कॉग्नेक्स (सूचना प्रौद्योगिकी)
• पीटीसी (सूचना प्रौद्योगिकी)
• चार्ल्स नदी प्रयोगशालाएँ (स्वास्थ्य देखभाल)

एसएंडपी 400 मिडकैप इंडेक्स के फायदे और नुकसान

लाभ

मिड-कैप स्टॉक निवेशकों को विकास की एक स्थिर धारा प्रदान करते हैं। भिन्न छोटी टोपी कंपनियां, मिड-कैप कंपनियां अधिक स्थिर हैं और कम होने की संभावना है अस्थिरता जब उनके शेयर की कीमतों की बात आती है।

एसएंडपी मिडकैप 400 जैसा सूचकांक निवेशकों को प्रतिभूतियों के अधिक विविध आधार तक पहुंच प्रदान करता है। ऐसा इसलिए है क्योंकि इसकी एक विस्तृत श्रृंखला है सेक्टरों सूचकांक और कई और शेयरों पर प्रतिनिधित्व किया। इसलिए, यह एक निवेशक की कटौती में मदद कर सकता है बाजार ज़ोखिम.

भिन्न बड़ी टोपी जब मिड-कैप कंपनियों की बात आती है, तो आमतौर पर अधिक वृद्धि की संभावना होती है। हालांकि वे आम तौर पर बहुत स्थापित व्यवसाय हैं, जो कंपनियां इस श्रेणी में फिट होती हैं, उनके क्षितिज में अधिक वृद्धि होती है क्योंकि वे बड़ी कंपनियों बनने की दिशा में अपना रास्ता बनाते हैं।

नुकसान

किसी भी अन्य निवेश की तरह, S&P MidCap 400 जैसे इंडेक्स में निवेश करने की कोई गारंटी नहीं है। इसमें निवेशक के नुकसान की संभावना है प्रधान. मिड-कैप मूल्य में नुकसान के प्रति प्रतिरक्षित नहीं हैं, इसलिए निवेशकों के लिए यह जानना महत्वपूर्ण है कि विकास और विविधता की संभावना का मतलब बड़ा रिटर्न नहीं है।

इंडेक्स को ट्रैक करने वाले कुछ फंड उच्च के साथ आ सकते हैं प्रबंधन फीस और उच्च प्रारंभिक प्रवेश बिंदु। यद्यपि आप इंडेक्स की सफलता को ट्रैक करने में सक्षम हो सकते हैं, ध्यान रखें कि कई फंड जो इसके रिटर्न की नकल करने की कोशिश करते हैं, उन्हें फंड मैनेजर या फर्म को देय शुल्क की आवश्यकता होगी। प्रारंभिक न्यूनतम निवेश कुछ फंडों के लिए भी कुछ निवेशकों के लिए मुश्किल साबित हो सकता है।

मिड-कैप कंपनियां भी इसके लिए प्रवण हैं कीमत जोखिम. ऐसा इसलिए है क्योंकि वे बड़ी कंपनियों की तुलना में अधिक अस्थिर हैं, जिनके पास आम तौर पर एक विश्वसनीय, लंबे समय तक चलने वाले व्यवसाय के परिणामस्वरूप स्थिर राजस्व धाराएं होती हैं।