Što trebate znati o operativnim aktivnostima

Što su operativne aktivnosti?

Operativne aktivnosti funkcije su poduzeća izravno povezane s pružanjem svoje robe i/ili usluga tržištu. To su osnovne djelatnosti tvrtke, poput proizvodnje, distribucije, marketinga i prodaje proizvoda ili usluge. Operativne aktivnosti općenito će osigurati većinu tvrtki protok novca te uvelike utvrditi je li isplativo. Neke uobičajene poslovne aktivnosti uključuju novčane primitke od prodane robe, plaćanja zaposlenicima, poreze i plaćanja dobavljačima. Te se aktivnosti mogu naći u financijskim izvještajima tvrtke, a posebno u računu dobiti i gubitka i izvještaju o novčanim tokovima.

Poslovne aktivnosti razlikuju se od aktivnosti ulaganja ili financiranja, koje su funkcije poduzeća koje nisu izravno povezane s pružanjem dobara i usluga. Umjesto toga, aktivnosti financiranja i ulaganja pomažu tvrtki da optimalno funkcionira na dulji rok. To znači da se izdavanje dionica ili obveznica od strane društva ne računa kao poslovne aktivnosti.

Osnove operativnih aktivnosti

Poslovne aktivnosti svakodnevne su aktivnosti tvrtke koja se bavi proizvodnjom i prodajom svojih proizvoda, ostvarivanjem prihoda, kao i općenite administrativne aktivnosti i aktivnosti održavanja. Operativni prihod iskazan u financijskim izvještajima društva operativna je dobit preostala nakon odbitka operativnih troškova od poslovnih prihoda. Obično postoji dio operativnih aktivnosti u izvješću o novčanim tijekovima tvrtke koji prikazuje priljeve i odljeve gotovine koji su rezultat ključnih poslovnih aktivnosti tvrtke.

U slučaju nejasnoća, poslovne se aktivnosti lako mogu identificirati klasifikacijom u financijskim izvještajima. Mnoge tvrtke izvještavaju o prihodima od poslovanja ili prihodima od poslovanja kao posebnu liniju u računu dobiti i gubitka. Operativni prihod izračunava se oduzimanjem troškova prodaje (COGS), troškovi prodaje i marketinga (istraživanje i razvoj), troškovi prodaje i marketinga, opći i administrativni troškovi te troškovi amortizacije.

Poslovni prihod isključuje prihode ili rashode od kamata. Na primjer, radnje trgovine odjećom mogu uključivati ​​sljedeće:

• Kupnja materijala od dobavljača i plaćanje rada za proizvodnju odjeće
• Plaćanje prijevoza materijala u tvornicu i odjeće iz tvornica u skladišta
• Organiziranje prijevoza od skladišta do maloprodajnih objekata i kupcima putem pošte
• Plaćanje zaposlenika za rad u skladištima i maloprodajnim objektima
• Plaćanje menadžerima za nadzor poslovanja
• Plaćanje poreza
• Plaćanje stanarine na skladištu i maloprodajnim objektima

Ostale manje uobičajene poslovne aktivnosti uključuju novčane kazne ili gotovinska namirenja po tužbama, povrate novca i novac prikupljen od potraživanja osiguranja.

Operativni prihodi

Ključne poslovne aktivnosti koje proizvode prihodi jer tvrtka proizvodi i prodaje svoje proizvode ili usluge. Prodajne aktivnosti mogu uključivati ​​prodaju vlastitih proizvoda tvrtke ili proizvoda koje isporučuju druge tvrtke, kao u slučaju trgovaca na malo. Tvrtke koje prvenstveno prodaju usluge mogu i ne moraju prodavati proizvode.

Na primjer, lječilište, osim pružanja usluga kao što su masaže, može tražiti i dodatni prihod od prodaje proizvoda za zdravlje i ljepotu.

Prihodi od kamata i dividendi, iako su dio ukupnog operativnog novčanog toka, ne smatraju se ključnim poslovnim aktivnostima jer nisu dio temeljnih poslovnih aktivnosti poduzeća.

Troškovi poslovanja

Troškovi ostvareni ključnim poslovnim aktivnostima uključuju troškove proizvodnje, kao i troškove oglašavanja i marketinga proizvoda ili usluga tvrtke. Troškovi proizvodnje uključuju sve izravne troškove proizvodnje koji su uključeni u trošak prodane robe (COGS).

Operativni troškovi povezani s oglašavanjem i marketingom uključuju troškove oglašavanja tvrtke i svoje proizvode ili usluge koristeći različite medije, bilo putem tradicionalnih ili putem interneta platforme. Osim toga, marketinški troškovi uključuju stvari poput pojavljivanja na sajmovima i sudjelovanja na javnim događajima, poput prikupljanja sredstava u dobrotvorne svrhe.

Operativne aktivnosti i izvještaj o novčanim tijekovima

Novčani tokovi iz poslovnih aktivnosti među glavnim su pododjeljcima izvještaj o novčanim tokovima. Odvojeno je od odjeljaka o ulaganjima i financiranju. Ulagačke aktivnosti odnose se na zarade ili rashode na dugotrajnoj imovini, poput opreme i objekata, dok su aktivnosti financiranja novčani tijekovi između poduzeća i njegovih vlasnika i vjerovnika iz aktivnosti kao što su izdavanje obveznica, umirovljenje obveznica, prodaja dionica ili otkup zaliha.

Da bi dobili točnu sliku novčanog tijeka tvrtke iz poslovnih aktivnosti, računovođe dodaju troškove amortizacije, gubitke se smanjuju imovine i povećanja tekućih obveza prema neto prihodu, a zatim oduzeti dobitke, povećanje tekuće imovine i smanjenje tekuće obveze. Ulagači ispituju novčani tijek poduzeća iz poslovnih aktivnosti odvojeno od druge dvije komponente novčanog toka kako bi vidjeli gdje tvrtka doista dobiva svoj novac.

Ulagači žele vidjeti pozitivan tijek novca zbog pozitivnog prihoda od poslovnih aktivnosti, koji se ponavljaju, ne zato što tvrtka rasprodaje svu svoju imovinu, što rezultira jednokratnim dobici. Bilanca i bilans uspjeha tvrtke zaokružuju sliku njezinog financijskog zdravlja.

Primjer novčanog tijeka iz poslovnih aktivnosti

Pogledajmo detalje novčanog toka vodeće tehnološke tvrtke Apple Inc. (AAPL). Proizvođač iPhonea izvijestio je sljedeće za fiskalnu godinu koja je završila u rujnu 2017.:

• Neto prihod od 48,35 milijardi dolara
• Amortizacija, iscrpljivanje i amortizacija od 10,16 milijardi USD
• Odgođeni porezi i porezni kredit za ulaganja od 5,97 milijardi USD
• Ostala sredstva od 4,67 milijardi dolara

Slijedeći prvu formulu, zbrajanje ovih brojeva donosi vrijednost sredstava iz poslovanja u iznosu od 69,15 milijardi dolara. Neto promjena obrtnog kapitala za isto razdoblje bila je (-5,55 milijardi). Dodavanjem u sredstva iz operacija dobiva se novčani tijek iz poslovnih aktivnosti za Apple u iznosu od (69,15 USD - 5,55 USD) = 63,6 milijardi USD.