Ključni financijski omjeri za analizu banaka stanovništva

Bankovni financijski omjeri

Među ključnim financijskim omjerima, ulagači i tržišni analitičari posebno koriste za procjenu tvrtki u bankarstvo na malo industrija su neto kamatna marža, omjer kredita i imovine i omjer povrata na imovinu (ROA). Analiza banaka i dionica uvijek je bila posebno izazovna zbog Zapravo, banke posluju i stvaraju profit na tako bitno drugačiji način od većine drugih poduzeća. Dok druge industrije stvaraju ili proizvode proizvode za prodaju, primarni proizvod koji banka prodaje je novac.

The financijska izvješća banaka obično su mnogo složenije od onih tvrtki koje se bave gotovo bilo kojom drugom vrstom poslovanja. Dok ulagači koji razmatraju dionice banaka promatraju takve tradicionalne mjere procjene kapitala kao npr omjer cijene i knjige (P/B) ili omjer cijene i zarade (P/E), oni također ispituju mjerne podatke specifične za industriju kako bi točnije procijenili ulagački potencijal pojedinih banaka.

Industrija bankarstva na malo

The industrija bankarstva na malo uključuje one banke koje pružaju izravne usluge kao što su tekući računi, štedni računi i računi ulaganja, zajedno s kreditnim uslugama, individualnim potrošačima. Međutim, većina banaka za stanovništvo zapravo su poslovne banke koje opslužuju pravne i fizičke osobe. Banke građana i poslovne banke obično posluju odvojeno od investicijskih banaka, iako je ukidanje Glass-Steagallov zakon zakonski dopušta bankama da nude i usluge komercijalnog bankarstva i usluge investicijskog bankarstva.Bankarska industrija stanovništva, kao i bankarska industrija općenito, prihod ostvaruje svojim kreditima i uslugama.

U Sjedinjenim Državama, bankarska industrija za stanovništvo podijeljena je na velike banke novčanih centara, s velikim četiri su Wells Fargo, JPMorgan Chase, Citigroup i Bank of America, a tu su i regionalne banke i štedljiv.U analizi banaka stanovništva, ulagači uzimaju u obzir mjere profitabilnosti koje daju ocjene učinka koje se smatraju najprimjenjivijima na bankarsku industriju.

Neto kamatna marža

Neto kamatna marža je posebno važan pokazatelj pri procjeni banaka jer otkriva neto dobit banke na imovini koja zarađuje na kamatama, poput zajmova ili investicijskih vrijednosnih papira. Budući da su kamate zarađene na takvoj imovini primarni izvor prihoda za banku, ova je metrika dobra pokazatelj ukupne profitabilnosti banke, a veće marže općenito ukazuju na profitabilniju banku. Brojni čimbenici mogu značajno utjecati na neto kamatnu maržu, uključujući kamatne stope koje naplaćuje banka i izvor njezine imovine. Neto kamatna marža izračunava se kao zbroj kamata i povrata ulaganja minus povezani troškovi; taj se iznos tada dijeli s prosječnim ukupnim prihodima.

Omjer kredita i imovine

Omjer kredita i imovine još je jedan pokazatelj specifičan za industriju koji može pomoći ulagačima da dobiju potpunu analizu poslovanja banke. Banke koje imaju relativno veći omjer kredita i imovine ostvaruju veći prihod od kredita i ulaganja, dok banke s nižim razinama omjera kredita i imovine relativno veći dio njihovih ukupnih prihoda izvlači iz raznovrsnijih izvora koji ne zarađuju kamate, kao što su upravljanje imovinom ili trgovanje. Banke s nižim omjerom kredita i imovine mogle bi bolje proći ako su kamatne stope niske ili je kredit ograničen. Oni bi također mogli bolje proći tijekom ekonomskih kriza.

Omjer povrata imovine

The povrat imovine (ROA) Omjer se često primjenjuje na banke jer je analizu novčanog toka teže točno konstruirati. Taj se omjer smatra važnim omjerom profitabilnosti koji ukazuje na prihod po dolaru koji tvrtka ostvaruje na svojoj imovini. Budući da se bankovna imovina u velikoj mjeri sastoji od novca i bankovnih kredita, prinos po dolaru važan je pokazatelj upravljanja bankom. Omjer ROA-e neto je prihod tvrtke nakon oporezivanja podijeljen s ukupnom imovinom. Važno je napomenuti da budući da su banke s visokim polugom, čak i relativno niska ROA od 1 do 2% može predstavljati značajan prihod i dobit za banku.