Dionice Palo Alto Networks u povlačenju ispred zarade
Palo Alto Networks, Inc. (PANW) izvijestit će rezultate trećeg fiskalnog tromjesečja nakon završnog zvona u srijedu, a analitičari Wall Streeta očekuju zarada po dionici (EPS) od 1,25 dolara uz prihod od 704 milijuna dolara. Proizvođač visokotehnološkog sigurnosnog softvera popeo se na najviši nivo u veljači nakon što je nadmašio očekivanja u drugom tromjesečju, ali je brzo dostigao vrhunac i padao je u posljednja tri mjeseca.
Ima smisla ostati po strani gledajući izvješće o zaradi jer su igrači na tržištu izgubili njihov apetit za dionicama tehnologije posljednjih tjedana, kao reakcija na zaustavljene trgovinske pregovore između Sjedinjenih Država i Kina. Prijetnja odmazdom protiv sektora također drži investitore u obrani nakon uhićenja financijske direktorice Huaweija, koja je također kći izvršnog direktora i osnivača Rena Zhengfeija.
Dugoročni grafikon PANW (2012. – 2019.)
Tvrtka je izašla u javnost sredinom 50-ih dolara u srpnju 2012. i odmah je porasla, dosegnuvši 72,61 dolar u rujnu. Naknadni pad prekinuo je početni otisak IPO-a u studenom i umanjio niz nižih najnižih vrijednosti u najnižu razinu u lipnju 2013. od 39,06 dolara. Testirao je tu razinu nekoliko mjeseci kasnije i završio a
dvostruko dno preokret, ulazeći u uzlazni trend koji je dosegnuo maksimum iz 2012. u veljači 2014.Proboj u rujnu privukao je snažan kupovni interes, generirajući snažan trend napredovanja koji se nastavio u srpnju 2015. kada je dionica dosegla vrh nešto iznad 200 dolara. To je bio najviši maksimum za sljedeće tri godine, ispred kompleksa ispravak koji je pronađen podrška 2016. nešto iznad 100 dolara. Probio je taj trgovački pod u travnju 2017., ali se brzo oporavio, dovršivši drugo dvostruko dno u četiri godine.
Naknadni porast dovršio je povratni put do maksimuma iz 2015. u travnju 2018., što je rezultiralo trenutnim probojom koji je u rujnu zastao blizu 240 dolara. Akcija cijena od tog vremena bila je mješovita i nestabilna, s oporavkom u obliku slova V nakon pada u četvrtom tromjesečju, nakon čega je uslijedio neuspjeli proboj iznad vrhunca iz 2018. Unatoč tome, dionice i dalje drže podršku na najvišoj razini iz 2015., zadržavajući dugoročni uzlazni trend u potpunosti netaknutim.
Mjesečni stohastički oscilator ušao je u ciklus kupnje u siječnju 2019. i dosegao razinu preskuposti u ožujku. U svibnju je prešao u novi ciklus prodaje, upozoravajući tržišne igrače da bi se relativna slabost mogla nastaviti u trećem ili četvrtom tromjesečju. Uzevši u obzir makro vjetrove koji pogađaju tehnološki sektor, teško je preporučiti uskočiti, čak i ako dionice porastu nakon vijesti.
Kratkoročni grafikon PANW (2017. – 2019.)
The balansni volumen (OBV) indikator akumulacije-distribucije dosegao je najviši maksimum u svibnju 2018. kada se dionica trgovala blizu 200 dolara i zabilježila niže maksimume tijekom vrhova cijena u rujnu i veljači. Ovo označava medvjedast divergencija, ali OBV ostaje blizu prošlogodišnjeg maksimuma, što ukazuje na lojalnu institucionalnu bazu unatoč devet mjeseci neslaganja. Iako ovo dobro sluti za budućnost, nepovoljni ciklusi koji su sada u igri predviđaju radnju ograničenu dometom, a ne proboj.
A Fibonaccijeva mreža protegnuta preko uzlaznog trenda koji je započeo 2017. godine, najviša vrijednost iz 2015. (donja plava linija) je na razini povlačenja 0,382, dok se najniža razina u prosincu nalazi na 0,618. Ova uska usklađenost povećava izglede da je uzlaznom trendu došao kraj, ali bi mogli potrajati mjeseci da se ta prognoza potvrdi ili opovrgne. U međuvremenu, raspon trgovanja od 100 točaka mogao bi kazniti sljedbenike trenda u oba smjera.
Donja linija
Palo Alto Networks izvještava o zaradi u srijedu navečer nakon što dionice nisu uspjele probiti iznad maksimuma iz 2018. blizu 240 dolara. Brzi oporavak nije vjerojatan u ovom scenariju, čak i ako dionice ojačaju nakon vijesti.
Objavljivanje: Autor nije imao nikakve pozicije u gore navedenim vrijednosnim papirima u vrijeme objave.