Uzeti gotovinu ili reinvestirati dividende? Za i protiv

Kada dionica ili fond koji posjedujete plate dividende, možete staviti novac u džep i koristiti ga kao i svaki drugi prihod, ili možete reinvestirati dividende za kupnju više dionica. Premda vam malo dodatne gotovine može biti privlačno, ponovno ulaganje vaših dividendi može se dugoročno isplatiti.

Ključni za poneti

Dividenda je nagrada (obično gotovina) koju tvrtka ili fond daje svojim dioničarima po dionici.
Novac možete staviti u džep ili reinvestirati dividende kako biste kupili više dionica tvrtke ili fonda.
Ponovnim ulaganjem dividende kupujete više dionica s isplaćenom dividendom, umjesto da gotovinu stavite u džep.
Ponovno ulaganje može vam pomoći u izgradnji bogatstva, ali možda nije pravi izbor za svakog ulagača.

Osnove dividendi

Ako tvrtka ostvaruje dobit i ima višak zarade, ima tri mogućnosti. Može:

Reinvestirajte novac u svoje poslovanje
Platite ga dužničke obveze
Isplatite dividendu kako biste nagradili dioničare za njihova ulaganja i stalnu podršku

Dividende se obično isplaćuju tromjesečno, po dionici. Odluka o isplati dividende (ili ne) obično se donosi kada tvrtka dovrši svoju isplatu

instagram viewer

bilans uspjeha, a upravni odbor pregledava financije. Nakon što tvrtka objavi dividendu na datum deklaracije, ima zakonsku odgovornost platiti ga.

Iako se dividende mogu izdati u obliku dividendnog čeka, mogu se isplatiti i kao dodatne dionice. Ovo je poznato kao reinvestiranje dividendi. U svakom slučaju, dividende su oporezive.

Možda ćete moći izbjeći plaćanje poreza na dividende ako imate dionice ili fondove koji plaćaju dividende u Roth IRA-i.

1:27

Gledajte sada: Trebate li reinvestirati dividende?

Dividende se isplaćuju po dionici

Dividende se izdaju dioničarima po dionici. Što više dionica posjedujete, veću isplatu dividende primate. Evo primjera. Recimo da tvrtka ABC ima 4 milijuna dionica obične dionice izvanredan. Odlučuju izdati dividendu od 0,50 USD po dionici. Ukupno, ABC isplaćuje 2 milijuna dolara dividendi. Ako posjedujete 100 dionica dionica ABC -a, vaša će dividenda iznositi 50 USD. Ako posjedujete 1.000 dionica, to će biti 500 USD.

Što je reinvestiranje dividendi?

Ako reinvestirate dividende, radije kupujete dodatne dionice, nego uzimate gotovinu. Ponovno ulaganje dividendi može biti dobra strategija jer je sljedeće:

Jeftino: Reinvestiranje je automatsko, nećete biti dužni provizije ili druge posredničke naknade kada kupujete više dionica.
Lako: Nakon što ga postavite, reinvestiranje dividendi je automatsko.
Fleksibilno: Iako vam većina brokera ne dopušta kupnju frakcijske dionice, možete s reinvestiranjem dividendi.
Dosljedan: redovito kupujete dionice, svaki put kad dobijete dividendu. Ovo je prosječno trošak u dolarima (DCA) u pokretu.

Ako reinvestirate dividende, možete nadoknaditi svoje dugoročne prinose zbog moći sastavljanje. Vaše dividende kupuju više dionica, što sljedeći put povećava vašu dividendu, što vam omogućuje da kupite još više dionica itd.

Planovi reinvestiranja dividendi

Dividende možete sami reinvestirati. Međutim, mnoge tvrtke nude planovi reinvestiranja dividendi koji pojednostavljuju proces. Ovi "DRIP -ovi", kako su poznati, automatski kupuju više dionica u vaše ime s vašim dividendama. Postoji nekoliko prednosti korištenja DRIP -ova, uključujući:

Diskontirane cijene dionica
Transakcije bez provizije
Ulomljene dionice

Jedna od glavnih prednosti reinvestiranja dividendi leži u njegovoj sposobnosti da tiho poveća vaše bogatstvo. Kad trebate nadopuniti svoj prihod - obično nakon umirovljenja - već ćete imati stabilan tok prihoda od ulaganja.

Primjer rasta reinvestiranja

Recimo da tvrtka ABC plaća skromnu stopu dividende od 0,50 USD po dionici. Da pojednostavimo stvari, pretpostavit ćemo da se cijena dionica svake godine povećava za 10%, a stopa dividende svake godine povećava za 0,05 USD.

Ulažete 20.000 dolara kada je cijena dionice 20 dolara, pa na kraju dobijete 1.000 dionica. Na kraju prve godine primate isplatu dividende od 0,50 USD po dionici, što iznosi 500 USD (1000 × 0,50 USD).

Cijena dionice sada iznosi 22,00 USD, pa vaša reinvestirana dividenda kupuje dodatnih 22,73 dionice (500 ÷ 22,00 USD). Iako ne možete kupiti djelomice na slobodnom tržištu, one su uobičajene u planovima reinvestiranja dividendi.

Na kraju druge godine, zaradite 0,55 USD dividende po dionici. Ovaj put radi se o 1.022,73 dionica, dakle vaš ukupan iznos isplata dividende iznosi 562,50 USD (1.022,73 × 0,55 USD). Cijena dionice sada iznosi 24,20 USD, pa ponovnim ulaganjem ove dividende kupuju se još 23,24 dionice (562,50 USD - 24,20 USD). Sada posjedujete 1.045,97 dionica, čija je vrijednost procijenjena na 25.312,47 USD.

Tri godine nakon početnog ulaganja, dobit ćete 0,60 USD dividende, što iznosi 627,58 USD (1,045,97 × 0,60 USD). Budući da je cijena dionica porasla na 26,62 dolara, dividenda kupuje još 23,58 dionica.

Na kraju samo tri godine vlasništva nad dionicama, vaše je ulaganje poraslo s 1.000 dionica na 1.069,55 dionica. A zbog dobitka dionica, vrijednost vašeg ulaganja porasla je s 20.000 USD na 28.471 USD.

Sve dok tvrtka napreduje i vaš je portfelj dobro izbalansiran, reinvestiranje dividendi više će vam koristiti nego uzimanje gotovine, ali kad se tvrtka bori ili kada vaš portfelj postane neuravnotežen, uzimanje gotovine i ulaganje novca na drugo mjesto može donijeti više osjećaj.

Gotovina vs. Reinvestirane dividende

Pretpostavimo da dionice ABC -a dosljedno posluju i da tvrtka nastavlja povećavati svoju stopu dividende svake godine na isti iznos (imajte na umu da je ovo hipotetički primjer).

Nakon 20 godina posjedovali biste 1.401,25 dionica u vrijednosti 188.664,30 USD, a vaša bi dividenda iznosila 2.031,82 USD.

Da ste isplatili dividende u gotovini umjesto da ih reinvestirate, imali biste u džepu 24.367,68 USD dividende. Ali sada biste imali samo 1.000 dionica, vrijednih samo 134.640 dolara. Ponovnim ulaganjem dividendi svake godine povećali ste svoje dobitke za 47%.

Trebate li reinvestirati dividende?

Ipak, unatoč očitim prednostima reinvestiranja dividendi, postoje trenuci kada to nema smisla, primjerice kada:

U mirovini ste ili ste blizu nje, a trebate je prihod. Prvo razmislite o drugim izvorima prihoda - socijalnom osiguranju, potrebnim minimalnim raspodjelama (RMD) s računa za odlazak u mirovinu, mirovinama, rente- prije nego što odlučite trebate li prihod od dividendi. U protivnom možete nastaviti s ponovnim ulaganjem i povećanjem ulaganja.
Temeljna imovina ima loše performanse. Sve dionice i fondovi doživljavaju promjene cijena pa može biti teško znati je li vrijeme za promjenu stupnjeva prijenosa. Ipak, ako vam se čini da je dionica ili fond u zastoju, možda biste dividende trebali staviti u džep. Naravno, ako ulaganje više ne daje vrijednost - ili ako prestane plaćati dividendu - možda je vrijeme za prodaju dionica i nastavak.
Vi želite preinačiti. Uzimanjem dividendi u gotovini, umjesto ponovnog ulaganja, možete se diverzificirati u drugu imovinu, a ne dodati na poziciju koju već imate.
To baca vaše portfelja izvan ravnoteže. Vrijednosnice s većim prinosom i bržim rastom mogu se izgraditi daleko brže od ostale imovine. To znači da bi moglo biti samo pitanje vremena kada ćete imati nekoliko kilograma u nekoliko ulaganja. Kada ti vrijednosni papiri dobro posluju, to je plus. Ali ako to ne učine, gubici će biti toliko veći.

Donja linija

Jedna od ključnih prednosti reinvestiranja dividendi je ta što vaše ulaganje može rasti brže nego ako svoje dividende stavite u džep i oslonite se samo na kapitalnu dobit za stvaranje bogatstva. Također je jeftin, jednostavan i fleksibilan.

Ipak, reinvestiranje dividendi nije automatski pravi izbor za svakog ulagača. Bilo bi dobro porazgovarati s financijskim savjetnikom od povjerenja ako imate pitanja ili ste zabrinuti oko ponovnog ulaganja svojih dividendi.