A többtényezős ETF-ek felnőttek

A gyorsan növekvő intelligens bétatér néhány újabb tagja többtényezős tőzsdén kereskedik alapok (ETF -ek), vagy azok az alapok, amelyek egynél több befektetésnek teszik ki a befektetőket tényező. Míg a legnagyobb intelligens béta-alapok továbbra is egytényezős ETF-ek, nevezetesen növekedési vagy értékpapírok, sok többtényezős alap behatol.

Fontos, hogy 2018 figyelemre méltó mérföldköveket hozott a többtényezős ETF-ek széles köréhez. Konkrétan néhány többtényezős ETF az elmúlt néhány évben elérte a hároméves évfordulóját hónapok. A három év az egyik széles körben ellenőrzött életkori mutató, amelyre az alapelemzők és a befektetők figyelnek.

„2018-ban hét különböző felépítésű, többtényezős ETF fogja elérni hároméves évfordulóját, mivel az eszközkezelők elkezdik kínálni a szabályokon alapuló átlátható megközelítés, amely egyesíti azokat a tulajdonságokat, amelyek az aktív vezetők számára korábban teljesítményt nyújtottak, " mondott CFRA kutatás Todd Rosenbluth, az ETF & Mutual Fund Research igazgatója 2017 -ben. "Ez az öt tulajdonság vagy tényező a minőség, a lendület, az érték, az alacsony volatilitás és a méret volt."

Úton

Az egyik többtényezős ETF, amely 2018-ban ünnepelte harmadik születésnapját, a JPMorgan Diversified Return US Equity ETF (JPUS). A JPUS, amely 2015 szeptemberében debütált, úton van a többtényezős univerzum egyik titánjává.

„A JPUS egy olyan indexet követ, amely magasabb kockázattal korrigált hozamot kíván elérni, mint a hagyományos piaci sapkával súlyozott index a kockázatok szektorok és részvények közötti széles diverzifikációja révén ” - írja a JPMorgan Asset Management. "Az index többtényezős részvényszűrési eljárást alkalmaz, amely történelmileg erős teljesítményt nyújtott."

A JPUS a következőket vonzotta a befektetők körébe. Az ETF -nek körülbelül 556 millió dollár vagyona van kezelésben, ebből több mint 150 millió dollár érkezett az alapba éppen ebben az évben. A JPUS -nak vannak istállótársai, akik szintén 2018 -ban töltik be a harmadik életévüket.

A JPMorgan Diversified Return Emerging Markets Equity ETF (JPEM) januárban lett három éves, míg a JPMorgan Diversified Return International Equity ETF (JPIN) 2017 novemberében lett három éves. A JPIN forró ütemben folytat eszközgyűjtést, amelynek eredményeként a kezelt vagyona 1,43 milliárd dollárra ugrott a 2017 -es 526,4 millió dolláros beáramlás után. Bizonyítva, hogy a hároméves mérföldkő jelentős, a JPIN három éves lett a tavalyi negyedik negyedévben, és a negyedik negyedéves beáramlás 124 millió dollártól északra volt.

A JPIN több mint 25% -os emelkedést mutatott 2017 -ben, ezzel meghaladva a csúcsot MSCI EAFE Index több mint 100 bázisponttal, bár az előző évhez képest több mint 10% -kal csökkent.

Egy másik amerikai ötlet

Azok a befektetők, akik más, többtényezős megközelítést keresnek az amerikai nagyvállalatok számára, fontolóra vehetik a Deutsche Xtrackers Russell 1000 Comprehensive Factor ETF-et (DEUS). A DEUS 2018 novemberében lesz három éves.

„19,1% -os teljes hozamával a DEUS december 1-jéig is felülmúlta az átlagos nagytőkés befektetési alapok éves átlagát”-mondta Rosenbluth a 2017-es teljesítményre utalva. "A DEUS öt tényezőt tartalmaz, ami ellentétben áll a társaikkal, amelyek általában három vagy négyet tartalmaznak."