Hogyan védekezzünk az infláció ellen 2023-ban

Az infláció egy valuta vásárlóerejének elvesztése, és jelentős kockázatot jelent az áruk és szolgáltatások költségével való lépést tartó képesség tekintetében. Az is fontos, hogy milyen hatással van a befektetők portfólióira. A valós megtérülési ráta az infláció hatása utáni megtérülést jelenti. Ha a fizetése 2%-kal emelkedik és a portfóliója 7%-os hozamú, de az infláció 8%, akkor a fizetése és portfóliója 6%-ot, illetve 1%-ot veszít vásárlóerejéből.

A fogyasztóknak és a befektetőknek figyelembe kell venniük az inflációt, és érdemes lehet fedezni az infláció ellen. A befektetők számos módon fedezhetik befektetéseik inflációjának kitettségét, többek között diverzifikált portfólióval, különböző típusú eszközök kiválasztásával és magasabb hozamra való törekvéssel beruházások. Ez a cikk az infláció típusait és az ellene való védekezés stratégiáit tárgyalja.

Hogyan védekezzünk az infláció ellen

Értsd meg az alapokat

Amikor az emberek azt mondják, hogy a dollárjuk nem nyúlik olyan messzire, mint korábban, akkor az inflációnak a bevételeikre vagy vagyonukra gyakorolt ​​hatásairól beszélnek. Az infláció csökkenti pénzének vásárlóerejét, így mindenki a bevételeit és befektetéseit részesíti előnyben, mint az inflációt, így több dolgot engedhet meg magának, még akkor is, ha az ára emelkedik.

Minden nemzetnek megvan a saját inflációs rátája, amely a teljes gazdaságától, valamint a fiskális és monetáris politikájának a gazdaságra gyakorolt ​​hatásától függ. Az infláció a gazdaság bizonyos területeire is hatással lehet, például a gáz- vagy élelmiszerköltségre. Az inflációnak három típusa van, amely hatással van a gazdaságra: a kereslet-húzó infláció, a költség-nyomó infláció és a beépített infláció.

Mi az a kereslet-húzó infláció?

Az a közkeletű kifejezés, hogy az infláció túl sok dollár, ami túl sok árut üldöz kereslet-húzó infláció. Az ilyen típusú infláció, amely az áruk és szolgáltatások magasabb árait eredményezi, a kereslet növekedésének és/vagy a kívánt termékek hiányának az eredménye. A kereslet-húzó infláció a magasabb árakon keresztül hat a fogyasztókra, és gyakran a könnyebb monetáris politikához kapcsolódik, amely dollártöbbletet okoz a gazdaságban, ami növeli az áruk iránti keresletet.

Mi az a költség-infláció?

Költségnyomó infláció a termékek drágulása a megnövekedett bérek és a termelők továbbhárítása miatt nyersanyagok árak. A bérinflációnak is nevezett költséginfláció az infláció miatti általános áremelkedés eredménye. A bérekből származó magasabb árak, amelyeket a munkavállalók követelnek, hogy lépést tartsanak az inflációval, és az áruk előállításához használt anyagokból származó magasabb árak gyakran az árukínálat csökkenését eredményezik. Ez eltolja a termék keresleti és kínálati egyenletét, ami a termékek és szolgáltatások magasabb árait eredményezi.

Mi az a beépített infláció?

A beépített infláció az infláció várható szintje egy gazdaságban, és mind a költség-, mind a kereslet-húzó infláció múltbeli szintjein, valamint az általános üzleti cikluson alapul. A beépített infláció ösztönzi a gazdasági várakozásokat és a tervezést a gazdaságban. A beépített infláció hatással van a fogyasztókra, mivel a várható infláció általános szintje átszűri a gazdaságot, és hatással van a magasra vágyó befektetőkre is. valós megtérülési ráta, ami a befektetés megtérülése az infláció után.

Ismerje meg a kockázatokat

Az infláció negatívan befolyásolja a vásárlóerőt

Az infláció csökkenti a pénzed vásárlóerejét, így nem tudsz annyi dolgot megvenni ugyanannyi pénzért. Ha a fizetésed változatlan, és infláció van, előfordulhat, hogy nem tudsz mindent megvenni, amire szükséged van anélkül, hogy a különbözetért pénzt kellene felvenned. Ha még mindig megengedheti magának az összes szükséges dolgot, akkor nem lesz annyi pénze, hogy befektessen vagy szabadidős tevékenységekre vagy más olyan dolgokra költse, amelyeket esetleg meg szeretne vásárolni.

Az infláció emeli a kamatokat

Az alacsony kamatlábak a monetáris alapot bővítik, ahogyan több vállalkozás és fogyasztó fogja ezt tenni hajlandóak kölcsönt felvenni vállalkozásuk bővítésére, vagy olyan dolgokra költeni, mint például autók, házak és bármi más tételeket. Az állami kiadások pénzkölcsönt is jelentenek, és ez a monetáris bázist is bővíti. Ennek eredménye a kereslet-húzó infláció.

A Federal Reserve Bank ezért figyeli a kamatlábakat. A gazdaság bővítése érdekében a lehető legalacsonyabb szinten akarja tartani a kamatlábakat, de nem akarja, hogy ez olyan gyorsan történjen, hogy túl nagy inflációt generáljon. Ha túl nagy az infláció, a Fed kamatemeléssel csökkentheti a hitelfelvételt, és korlátozhatja a hitelezést az infláció csökkentése érdekében.

Az infláció növeli a recesszió kockázatát

Az infláció a recesszió kockázatát okozhatja, mivel az emberek abbahagyhatják az áruk és szolgáltatások vásárlását, ha nincs elegendő vásárlóerejük ahhoz, hogy továbbra is megvásárolják azokat. Az is recessziót okozhat, amikor a Fed kamatemelést végez a gazdaság lehűtése érdekében az infláció leküzdése érdekében, mert előfordulhat, hogy a vállalkozások és az emberek nem akarnak magasabb kamattal hitelt felvenni. Az üzleti tevékenység ilyen csökkenése recessziót okozhat.

Hasonlítson össze néhány legjobb online brókert az infláció elleni fedezet érdekében

Felület	fiókMinimális	Díjak
Merrill Edge	$0	0,00 USD részvénykereskedésenként. Opciók kereskedése 0 dollár lábonként plusz 0,65 dollár szerződésenként
TD Ameritrade	$0	0,00 USD részvények/ETF-ek esetében. 0,65 USD szerződésenként opciók esetén. Határidős 2,25 dollár szerződésenként
E*TRADE	$0	Nincs jutalék részvény/ETF ügyletekre. Az opciók 0,50 és 0,65 dollár közöttiek szerződésenként, a kereskedési mennyiségtől függően.
Hűség	$0	0 USD részvény/ETF kereskedés esetén, 0 USD plusz 0,65 USD/szerződés opciós kereskedés esetén
Interaktív brókerek	$0	0 USD jutalék az IBKR TWS Light-ján elérhető részvényekre/ETF-ekre, vagy alacsony költségek mennyiségre skálázva azoknak az aktív kereskedőknek, akik olyan fejlett funkciókhoz szeretnének hozzáférni, mint például a megbízások átirányítása. 0,65 dollár szerződésenként a TWS Light opcióiért; ez egyben a TWS Pro-felhasználók alapdíja is, a mennyiség alapján skálázott díjakkal. 0,85 dollár határidős szerződésenként.
Schwab Károly	$0	0 USD részvény/ETF kereskedés esetén, 0,65 USD szerződésenként opciók esetén

Hogyan védekezzünk az infláció ellen

Az infláció elleni fedezet némi átgondolást igényel portfólióján és eszközösszetételén, de számos lehetőség áll rendelkezésre, amelyek segíthetnek az inflációs időszakok ellensúlyozásában. Most részletesebben megvizsgálunk néhány ilyen infláció elleni fedezeti lehetőséget.

Íme, hogyan működik.

1: Fektessen be kincstári kötvényekbe

Az Egyesült Államok kincstári kötvényeit gyakran keresik a befektetők az általuk biztosított bevétel miatt. A kincstári értékpapírok az Egyesült Államok kormánya által kivett adósságinstrumentumok (más nemzetek is kibocsátják saját kötvényeiket), és kamatot fizetnek, és visszaadják a tőkét is. Az amerikai kincstárjegyek népszerűek befektetésként, mert magas értéket tartanak hitelminősítő és mert állandó jövedelmet termelnek befektetőiknek, és szinte biztosak abban, hogy nem fognak fizetésképtelenné tenni. A nyugdíjas befektetők gyakran növelik a portfóliójukban lévő kötvények arányát a részvényekhez viszonyítva, mert nem veszítjük el a kötvény tulajdonosi tőkéjét, ha a lejáratig tartjuk.

Míg azonban az Egyesült Államok kincstárai kamatbevételt és tőkevisszatérítést termelnek befektetőiknek, értéküket befolyásolják a kamatszintek, és a kamatlábak az infláció hatására változnak. Az amerikai kincstári árak a kamatlábakkal ellentétes irányba mozognak. Az Egyesült Államok kincstári adósságtermékeinek két általános típusa a következő:

• Amerikai kincstárjegyek, bankjegyek és kötvények: Ezek olyan hitelviszonyt megtestesítő értékpapírok, amelyek kamatot és tőkét fizetnek. A kibocsátáskor egy éves vagy annál rövidebb lejáratú váltók kamata a 100-as lejárati árra kedvezményesen árazott árfolyamon alapul. A kötvények és kötvények kibocsátásakor rögzített kamatlábat határoznak meg. A kincstári kötvények értéke csökken, ha a kamatlábak emelkednek, és emelkedik, ha a kamatláb csökken, mert a fix kamatfizetések relatív értéke a kamatláb alapján változik, mint amennyi jelenleg lehetséges kapott. Ellenkező esetben senki sem venne meg meglévő kötvényt alacsonyabb kamattal. Továbbá a hosszabb futamidejű treasuryek, mert több kamatot kapnak, mint a rövidebb futamidejű treasuryek lejárati dátumokon, a kamatváltozás miatt nagyobb árfolyam-ingadozással jár, mint a rövidebb lejáratúaké árfolyamok. Ezért fontos megérteni, hogy a rövidebb lejáratú kötvények biztonságosabb befektetések, mint a hosszabb lejáratú kötvények, amikor a kamatlábak magasabbak.
• Kincstári inflációval védett értékpapírok (TIPS): A TIPS-ek az Egyesült Államok kormánya által kibocsátott kötvények, amelyeket kifejezetten a befektetők magas infláció elleni védelmére terveztek. A kötvények az inflációs ráta alapján időszakosan módosítják a befektetés tőkeösszegét a kötvény tőke vásárlóerejének megőrzése érdekében. A TIPS népszerű befektetés azok számára, akik meg akarják őrizni az Egyesült Államok kincstári adósságába való befektetésük vásárlóerejét.

2: Vásároljon aranyat és nemesfémeket

Arany és értékes fémek évezredek óta áhítoztak a civilizációk és az egyének. Ennek az az oka, hogy a velük elkészíthető szép dolgokon kívül az arany és a nemesfém ára igen megőrizték vásárlóerejüket (egy valuta értéke abból a szempontból, hogy hány terméket és szolgáltatást vásárolhat) feltűnően jól. Ezenkívül az arany és más nemesfémek, például az ezüst, a platina és a palládium könnyen kereskednek a folyékony piacokon, és tartósak és alakíthatók. Mivel ezeket az eszközöket nemzetek és befektetők egyaránt birtokolják, az arany és a nemesfém kereskedés ingatag lehet, ahogy a világ alkalmazkodik a változó eseményekhez és hírekhez. Míg az amerikai dollárt korábban arany fedezte, ma már nem az, így a dollár fiat valutává vált, amely egy olyan valuta, amelyet nem fedezett fizikai áru.

Az infláció csökkentheti egy valuta értékét, de az arany és a nemesfémek a történelem során rendkívül jól megtartották relatív értéküket és vásárlóerejüket. Bár nem mindig támogatták a befektetőket, mert nem jövedelmező eszközök, az osztalékot fizető kötvényekhez vagy részvényekhez hasonlóan az arany és a nemesfémek is szerepet játszhatnak a modern korban portfólió. Ráadásul jellemzően az inflációs időszakokban voltak divatosak, mert történelmileg megőrizték vásárlóerejüket.

3: Készítsen magas hozamú megtakarítási számlát

Magas hozamú megtakarítási számlák lényegesen magasabb kamatlábakat kínálnak, mint a hagyományos megtakarítási számlák, amelyeket a legtöbb banknál kínálnak, ahol az ügyfeleknek van folyószámlájuk. Az online banki szolgáltatások elterjedésével és elterjedésével ma már sok olyan online bank létezik, amelyek nagyon kevés szolgáltatást, de sokkal versenyképesebb megtakarítási kamatokat kínálnak. Általában ezeknek a befektetéseknek legalább 5000 dollárnak kell lenniük a kedvező árak eléréséhez. Bár a legtöbb befektető nem helyezi el teljes portfóliójának nagy részét magas hozamú megtakarítási számlára, előfordulhat, hogy a hagyományosabb bankok által kínált alacsony kamatokhoz képest kifizetődő lehetőség sürgősségi alap befektetésére.

4: Fektessen be a tőzsdére

Míg az infláció negatívan befolyásolhatja a részvényárakat, a kamatlábak emelkedése pedig recesszióhoz vezethet, ez nem jelenti azt, hogy a befektetőknek teljes részvényportfóliójukat ki kellene adniuk. Történelmileg a részvényekbe történő hosszú távú befektetés előnyös volt a vagyonteremtésre vágyó befektetőknek. A jól diverzifikált portfólió még fontosabb a nagyobb kihívást jelentő részvénykörnyezetekben, például infláció vagy recesszió idején. A részvényekbe történő befektetés néhány lehetséges lehetősége a következő:

• Hazai készletek: A jól diverzifikált portfóliónak képesnek kell lennie arra, hogy a portfólió egyes részeit szigetelje, még akkor is, ha egyes részeit az infláció befolyásolja. A portfólióállományok és a szektorsúlyozások kiigazítása szintén segíthet abban, hogy megvédje portfólióját az inflációtól. Osztalék részvények, fogyasztási cikkek a magasabb költségeket jobban áthárító cégek, ill ingatlanbefektetési alapok (REITS) minden lehetséges opciót meg kell fontolni.
• Nemzetközi részvények: A nemzetközi részvényekkel szembeni kitettség egy másik módja a portfólió diverzifikációjának, az alacsonyabb inflációs rátával rendelkező országok részvényeinek való kitettség pedig egy másik módja a hazai infláció elleni védekezésnek.
• Osztalék részvények: Az osztalékot fizető részvény olyan bevételt biztosít, amely segíthet az infláció elleni védekezésben. A részvény teljesítménye mellett az osztalékbevétel újra befektethető.
• Befektetési alapok és ETF-ek: A befektetési alapok és az ETF-ek egyszerű módot kínálnak a különféle részvényportfóliókhoz való hozzáféréshez, és vannak befektetési alapok és ETF-ek, amelyek segíthetnek megvédeni az inflációt.

5: Alternatív befektetések vásárlása

Vannak más lehetőségek is az infláció elleni védekezésre. Ezen opciók némelyike ​​olyan egyéb eszközöket is tartalmaz, amelyek bevételt termelnek, emelkednek a magas infláció időszakában, vagy nem korrelált az inflációhoz. Néhány közülük a következőket tartalmazza:

• Ingatlan: Az ingatlan az eszközfelértékelődés lehetősége mellett gyakran jövedelmet is termel befektetői számára. Ezenkívül a bérleti díjakat gyakran az inflációs időkben emelkedő árakkal együtt lehet emelni.
• Áruk: A nyers áruk, például a nyersanyagok ára segíti az inflációt. Miért nem tesznek szert közvetlen kitettségre a nyersanyagoknak, mivel azok valószínűleg drágulnak? Ez megvalósítható közvetlen befektetéssel; befektetés olyan vállalatokba, amelyek kitettsége van, például árufeldolgozókba; vagy árukra összpontosító alapok.
• CD-k: A magas hozamú megtakarítási számlákhoz hasonlóan a letéti jegyek (CD-k) magasabb kamatlábat biztosíthatnak, mint a hagyományos megtakarítási járművek. A kötvényekhez hasonlóan minél hosszabb a CD lejárata, annál nagyobb a vásárlóerő-veszteség kockázata a gyakran infláció okozta emelkedő kamatlábak miatt.
• Kriptovaluták: Ha az amerikai dollár veszít vásárlóerőből az infláció miatt, akkor a kriptovaluták életképes fedezeti ügyletek lehetnek, mert fedezékként tekintenek rájuk az amerikai dollár gyengesége ellen.

A legjobb alternatív befektetési platformok

Felület	Fókusz	Minimális befektetés
Fundrise	Ingatlan befektetések	$10
Mesterművek	Művészeti beruházások	$10,000
Yieldstreet	Eszközfajta	$2,500
iTrustCapital	Arany és kriptovaluta	$1,000

GYIK