Tunggu Level Harga $160 untuk Membeli Saham Apple

Komponen Dow Apple Inc. (AAPL) telah turun lebih dari 35 poin sejak membukukan tertinggi enam bulan di $215,31 pada 1 Mei. Banyak investor yang absen sedikit mengunyah, ingin melompat kembali, tetapi penurunan itu bisa membawa 20 poin lagi dan melemahkan $ 160 sebelum pemantulan yang kuat mulai bergerak. Akibatnya, masuk akal untuk menjaga bubuk kering untuk saat ini, menunggu tekanan jual untuk menghapus atau Amerika Serikat dan China untuk memotong kesepakatan perdagangan.

Saham Apple menghadapi tiga tantangan besar tanpa kesepakatan. Pertama, tarif akan memicu gangguan rantai pasokan, menurunkan penjualan dan margin domestik. Kedua, bad blood akan mendorong warga China untuk mencari alternatif, meski mereka menjalin asmara dengan iPhone. Last but not least, penuntutan CFO Huawei mengundang pembalasan oleh pemerintah China, dengan Apple sebagai target yang paling rentan dalam pertukaran tit-for-tat.

Grafik Jangka Panjang AAPL (2005 – 2019)

Saham pecah di atas tinggi 2000 di

split-disesuaikan $5,37 pada tahun 2005, memasuki kenaikan tren kuat yang mencapai $29,00 pada kuartal keempat tahun 2007. Itu mengukir atasan ganda pada level itu dan menembus support di $16,50 pada September 2008, memasuki penurunan yang berakhir pada level terendah dua tahun di level remaja beberapa bulan kemudian. Kinerja yang tangguh dibandingkan dengan tolok ukur luas ini mendukung pemantulan yang kuat dari yang rendah, menyelesaikan perjalanan bolak-balik ke tertinggi 2007 pada Oktober 2009.

Keuntungan yang sehat berlanjut hingga paruh kedua 2012, ketika saham berbalik arah pada $100, memasuki perantara koreksi yang ditemukan mendukung di bulan ke-50 rata-rata bergerak eksponensial (EMA) pada tahun 2013. Ini kembali ke tertinggi 2012 14 bulan kemudian dan pecah, menambahkan lebih dari 30% ke Maret 2015, ketika reli terhenti di atas $133. Sebuah downtick berombak kemudian mengambil kendali, akhirnya menemukan dukungan di EMA 50-bulan untuk kedua kalinya dalam tiga tahun.

Penembusan 2017 mengumpulkan tenaga, mengangkat saham Apple ke level tertinggi sepanjang masa Oktober 2018 di $233,47, menjelang penurunan tajam yang didorong oleh ketakutan perang perdagangan dan penjualan iPhone X yang lemah. Itu turun dalam garis lurus ke Januari 2019, berhenti di EMA 50-bulan untuk ketiga kalinya dalam enam tahun, sementara gelombang pemulihan berikutnya terhenti di 0,786 Fibonacci sell-off retracement tingkat awal bulan ini.

Grafik Jangka Pendek AAPL (2018 – 2019)

Penurunan Mei menjatuhkan saham melalui EMA 50 dan 200 hari, menunjukkan tekanan jual agresif yang bisa menandakan puncak jangka panjang. Namun, puncak membutuhkan waktu untuk terbentuk, dan kenaikan berikutnya dapat menghasilkan pengembalian persentase tinggi untuk posisi beli yang tepat waktu. Fibonacci dan struktur harga menawarkan panduan dalam hal ini, dengan retracement 0,786 dari pemantulan tiga bulan terletak di dekat $160, yang sangat selaras dengan Januari yang belum terisi. celah antara $ 155 dan $ 163.

NS volume seimbang Indikator akumulasi-distribusi (OBV) mencatat rekor tertinggi baru pada Agustus 2018, beberapa minggu sebelum harga, dan turun ke panel tengah pada awal 2019. Daya beli hingga Mei terlihat mengesankan, mengangkat indikator ke puncak sebelumnya meskipun reli berakhir hampir 20 poin di bawah tertinggi Oktober. Posisi bullish ini menunjukkan bahwa Apple dapat mencapai level tertinggi baru dengan cepat jika Amerika Serikat dan China menyelesaikan perbedaan mereka.

Saham diperdagangkan kurang dari 20 poin di atas target penurunan di $160 pada hari Senin, dan tidak perlu banyak penjual pada saat ini untuk melihat harga tersebut. Tekanan beli tidak ada sejak awal Mei, memberi tahu pelaku pasar yang terinformasi bahwa tidak ada alasan untuk membeli pisau jatuh sebagai reaksi terhadap rumor kesepakatan perdagangan berikutnya. Namun, kesepakatan yang sebenarnya akan meningkatkan prospek jangka panjang secara instan, dengan harga berapa pun yang diperdagangkan Apple saat itu.

Garis bawah

Saham Apple telah memasuki babak berikutnya yang luas rentang perdagangan yang bisa bertahan hingga dekade berikutnya. Kecuali ada kesepakatan perdagangan, downdraft ini bisa mencapai support kuat di dekat $160, menyiapkan peluang pembelian berisiko rendah.

Pengungkapan: Penulis tidak memegang posisi di sekuritas yang disebutkan di atas pada saat publikasi.