Originasi: Apa yang Terlibat dan Apa yang Diharapkan

Apa itu Originasi?

Origination adalah proses multi-langkah yang harus dilalui setiap individu untuk mendapatkan hipotek atau pinjaman rumah. Istilah ini juga berlaku untuk jenis pinjaman pribadi yang diamortisasi lainnya. Originasi seringkali merupakan proses yang panjang dan diawasi oleh Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) untuk memenuhi Judul XIV dari Dodd-Frank Wall Street Reformasi dan Undang-Undang Perlindungan Konsumen.

Pinjaman biaya originasi, biasanya sekitar 1% dari pinjaman, dimaksudkan untuk memberi kompensasi kepada pemberi pinjaman untuk pekerjaan yang terlibat dalam proses tersebut.

Memahami Originasi

Peminjam harus menyerahkan berbagai jenis informasi dan dokumentasi keuangan kepada pemberi pinjaman hipotek selama proses originasi, termasuk pengembalian pajak, riwayat pembayaran, informasi kartu kredit, dan bank saldo. Pemberi pinjaman hipotek kemudian menggunakan informasi ini untuk menentukan jenis pinjaman dan tingkat bunga yang memenuhi syarat peminjam.

Pemberi pinjaman juga mengandalkan informasi lain, terutama laporan kredit peminjam, untuk menentukan kelayakan pinjaman.

Persyaratan Asal

Pra-kualifikasi adalah langkah pertama dari proses. Petugas pinjaman bertemu dengan peminjam dan memperoleh semua data dan informasi dasar yang berkaitan dengan pendapatan dan properti yang dimaksudkan untuk ditanggung oleh pinjaman.

Pada titik ini, pemberi pinjaman menentukan jenis pinjaman yang memenuhi syarat individu, seperti: pinjaman pribadi. Pinjaman dengan suku bunga tetap memiliki suku bunga berkelanjutan selama masa pinjaman, sedangkan hipotek dengan suku bunga yang dapat disesuaikan (ARM) memiliki tingkat bunga yang berfluktuasi sehubungan dengan indeks atau harga obligasi, seperti sekuritas Treasury. Pinjaman hibrida menampilkan aspek suku bunga baik pinjaman tetap maupun pinjaman yang dapat disesuaikan. Mereka paling sering memulai dengan tarif tetap dan akhirnya dikonversi ke ARM.

Peminjam menerima daftar informasi yang diperlukan untuk melengkapi aplikasi pinjaman selama tahap ini. Dokumentasi ekstensif yang diperlukan ini biasanya mencakup kontrak pembelian dan penjualan, formulir W-2, laporan laba rugi dari mereka yang bekerja sendiri, dan laporan bank. Ini juga akan mencakup pernyataan hipotek jika pinjaman tersebut untuk membiayai kembali hipotek yang ada.

Peminjam mengisi aplikasi untuk pinjaman dan menyerahkan semua dokumentasi yang diperlukan. Petugas pinjaman kemudian melengkapi dokumen yang diperlukan secara hukum untuk memproses pinjaman.

Pertimbangan Khusus

Prosesnya sekarang di luar tangan peminjam. Semua dokumen yang diserahkan dan ditandatangani sampai saat ini diajukan dan dijalankan melalui penjaminan otomatis program yang akan disetujui.

Beberapa file mungkin dikirim ke penjamin emisi untuk persetujuan manual. Petugas pinjaman kemudian mendapatkan penilaian, meminta informasi asuransi, menjadwalkan penutupan, dan mengirimkan file pinjaman ke pemroses. Pemroses dapat meminta informasi tambahan, jika perlu, untuk meninjau persetujuan pinjaman.

Beberapa peminjam mungkin memenuhi syarat untuk mendapatkan pinjaman pemerintah, seperti yang diberikan oleh Federal Housing Authority (FHA) atau Department of Veteran Affairs (VA). Pinjaman ini dianggap non-konvensional dan disusun sedemikian rupa sehingga memudahkan individu yang memenuhi syarat untuk membeli rumah. Mereka sering menampilkan rasio kualifikasi yang lebih rendah dan dapat memerlukan uang muka yang lebih kecil atau tanpa uang muka, dan sebagai hasilnya proses originasi dapat menjadi lebih mudah.