Definisi Indeks Volume Negatif (NVI)

Apa itu Indeks Volume Negatif (NVI)?

Indeks volume negatif (NVI) adalah garis indikasi teknis yang mengintegrasikan volume dan harga untuk menunjukkan secara grafis bagaimana pergerakan harga dipengaruhi oleh hari-hari volume turun.

Memahami Indeks Volume Negatif (NVI)

Indeks volume negatif (NVI) dapat digunakan bersama dengan indeks volume positif (PVI). Kedua indeks tersebut pertama kali dikembangkan oleh Paul Dysart pada tahun 1930-an dan mendapatkan popularitas pada tahun 1970-an setelah disorot dalam buku Norman Fosback yang berjudul "Logika Pasar Saham."

Indeks volume positif dan negatif adalah garis tren yang dapat membantu investor mengikuti bagaimana harga sekuritas berubah dengan efek dari volume. Garis tren PVI dan NVI biasanya tersedia melalui program perangkat lunak pembuatan bagan teknis lanjutan seperti MetaStock dan EquityFeedWorkstation. Garis tren biasanya ditambahkan di bawah a kandil pola yang mirip dengan visualisasi grafik batang volume.

Garis tren indeks volume negatif berpotensi menjadi garis tren terbaik untuk mengikuti arus utama, pergerakan uang pintar yang biasanya ditandai dengan: investor institusi. Garis tren indeks volume positif biasanya lebih luas terkait dengan efek tren pasar volume tinggi, yang diketahui lebih banyak dipengaruhi oleh pedagang uang pintar dan pedagang kebisingan.

NVI dapat berguna setelah harga turun dari perdagangan volume tinggi. Hari dengan volume rendah dapat menunjukkan bagaimana uang institusional dan investor arus utama memperdagangkan sekuritas. Umumnya yang terbaik adalah mengikuti NVI dan PVI bersama-sama, karena secara keseluruhan keduanya mewakili bagaimana harga dipengaruhi oleh volume.

Perhitungan Indeks Volume Negatif (NVI)

Perhitungan NVI tergantung pada bagaimana volume untuk satu hari dibandingkan dengan volume perdagangan hari sebelumnya. NVI hanya akan berubah ketika volume berkurang dari satu hari ke hari berikutnya. Jadi, jika volume arus lebih tinggi, tidak ada perubahan. Jika volume lebih rendah dari hari sebelumnya maka NVI dihitung menggunakan persamaan berikut:

​NVI=PNVI+(YCPTCP − YCP​×PNVI)di mana:PNVI = NVI sebelumnyaTCP = Harga penutupan hari iniYCP = Harga penutupan kemarin​

Jika NVI lebih tinggi, itu berarti harga meningkat dengan penurunan volume. Jika NVI lebih rendah berarti harga turun karena lebih sedikit investor yang memperdagangkan sekuritas.

Perhitungan PVI tergantung pada variabel yang mirip dengan yang ada di NVI. Jika volume saat ini lebih besar dari volume hari sebelumnya, PVI = PVI Sebelumnya + {[(Harga Penutupan Hari Ini-Harga Penutupan Kemarin)/Harga Penutupan Kemarin] x PVI Sebelumnya}. Jika volume saat ini lebih rendah dari volume hari sebelumnya, PVI tidak berubah. Jika PVI lebih tinggi berarti harga naik dengan volume tinggi. Jika PVI lebih rendah berarti harga turun dengan volume tinggi. Umumnya, PVI akan melihat perubahan signifikan ketika rilis berita tak terduga tentang perusahaan menyebabkan volume perdagangan yang tinggi.