Definisi Metode Bunga Efektif

Apa itu Metode Bunga Efektif?

Metode bunga efektif adalah standar akuntansi yang digunakan untuk mengamortisasi, atau mendiskontokan menjalin kedekatan. Metode ini digunakan untuk obligasi yang dijual dengan diskon, dimana jumlah diskonto obligasi diamortisasi menjadi: beban bunga selama hidup obligasi.

Suku bunga efektif menggunakan nilai buku, atau nilai tercatat obligasi, untuk menghitung pendapatan bunga, dan selisih antara pendapatan bunga dan pembayaran bunga obligasi adalah sebesar pertambahan atau amortisasi diposting setiap tahun.

Memahami Metode Bunga Efektif

Metode bunga efektif mulai berlaku ketika obligasi dibeli dengan diskon atau premium. Obligasi biasanya diterbitkan dengan nilai nominal atau nominal $1.000 dan dijual dalam kelipatan $1.000. Jika obligasi dibeli dengan harga kurang dari nilai nominal, jumlah di bawah nilai nominal adalah diskon obligasi, dan karena obligasi mengembalikan jumlah nominal kepada pembeli pada saat jatuh tempo, diskonnya adalah pendapatan obligasi tambahan untuk pembeli. Dengan cara yang sama, obligasi yang dibeli dengan harga di atas par termasuk premi obligasi, dan premi merupakan beban tambahan bagi pembeli obligasi karena pembeli hanya menerima jumlah nominal pada saat jatuh tempo.

Metode dan Akresi Bunga Efektif

Asumsikan seorang investor membeli obligasi dengan nilai nominal $500.000 dan kupon tingkat 6%. Obligasi tersebut dibeli seharga $377.107, yang termasuk diskon obligasi dari nominal $122.893. Pendapatan bunga obligasi dihitung sebagai nilai tercatat dikalikan dengan di pasar tingkat bunga, yang merupakan pengembalian total yang diperoleh dari obligasi yang diberikan diskon yang dibayarkan dan bunga yang diperoleh. Dalam kasus ini, asumsikan tingkat bunga pasar adalah 10%, yang dikalikan dengan nilai tercatat $377.107 untuk menghitung pendapatan bunga sebesar $37.710.

Obligasi tersebut membayar bunga tahunan sebesar 6% pada jumlah nominal $500.000, atau $30.000, dan selisih antara bunga yang dibayarkan dan pendapatan bunga, atau $7.710, adalah jumlah pertambahan diskonto obligasi untuk tahun satu. Pertambahan obligasi untuk tahun tersebut dipindahkan ke pendapatan obligasi, dan jumlah pertambahan juga ditambahkan ke jumlah tercatat, membuat nilai tercatat baru sebesar $384.817, yang digunakan untuk menghitung akresi obligasi untuk tahun kedua. Pada akhir umur obligasi 10 tahun, nilai tercatat disesuaikan hingga nilai nominal $500.000.

Anjak Piutang dalam Amortisasi Obligasi

Obligasi yang dibeli dengan harga premium menghasilkan biaya hutang bagi pembeli obligasi, karena premi yang dibayarkan diamortisasi menjadi beban obligasi. Asumsikan, dalam kasus ini, obligasi dengan nilai nominal 4,5%, $100,000 dibeli seharga $104,100, yang mencakup premi $4,100. Pembayaran bunga tahunan untuk obligasi adalah $4.500, tetapi pendapatan bunga yang diperoleh pada tahun pertama kurang dari $4.500 karena obligasi dibeli dengan harga pasar hanya 4%. Pendapatan bunga aktual adalah 4% dikalikan dengan nilai tercatat $104,100, atau $4,164, dan amortisasi premi untuk tahun pertama adalah $4,500 dikurangi $4,164, yang sama dengan $336. Amortisasi $336 diposting ke beban obligasi, dan jumlah tersebut juga mengurangi nilai tercatat obligasi.