Smucker Mengalahkan Penghasilan, tetapi Saham Tetap Menurun

J M. Perusahaan Penyelundup (SJM) mengalahkan laba per saham (EPS) memperkirakan untuk kuartal ketiga berturut-turut ketika melaporkan hasil sebelum pembukaan pada 4 Juni. Reaksinya negatif, sebagai penerusnya panduan mengecewakan. Stok smucker gap di bawah 50 hari rata-rata bergerak sederhana (SMA) dan diperdagangkan serendah $104,15 pada 12 Juni. Saham sekarang berada di antara pivot bulanan dan tengah tahunan masing-masing di $106,72 dan $109,43.

Saham ditutup Rabu, 17 Juni, di $108,07, naik 3,8% tahun ini dan di wilayah koreksi 14% di bawah tertinggi 21 April di $125,62. Saham juga 17,6% di atas level terendah 16 Maret di $91,88. Smucker murah, dengan rasio P/E dari 12,45 dan a hasil dividen sebesar 3,26%, menurut Macrotrends. Ini membuat saham menjadi perusahaan yang tepat untuk investor nilai.

Grafik harian untuk Smucker

Grafik harian untuk Smucker menunjukkan bahwa saham telah bergerak menyamping ke bawah mengikuti rata-rata pergerakan sederhana 200 hari. Kemudian datang sentakan yang ekstrim

keriangan. Saham jatuh ke level terendah 16 Maret di $91,88 dan kemudian naik ke level $121,39 pada 17 Maret. Kemudian sahamnya jatuh ke $93,41 pada 23 Maret.

Ini diikuti oleh volatilitas sisi atas yang ekstrem hingga setinggi $125,62 pada 21 April. Jenis volatilitas ini membuat investor berada di sela-sela. Dari harga tertinggi, saham diperdagangkan di sekitar poros bulanannya di $106,72 antara 8 Juni dan 16 Juni sebelum diperdagangkan di sekitar poros tengah tahunannya di $109,43 selama dua hari terakhir.

Grafik mingguan untuk Smucker

Grafik mingguan untuk Smucker negatif, dengan saham di bawah rata-rata pergerakan lima minggu yang dimodifikasi di $110,06. Saham juga di bawah rata-rata pergerakan sederhana 200 minggu, atau kembali ke mean, pada $115,94. Saham smucker telah berada di bawah rata-rata utama ini sejak minggu 22 Mei.

Lambat mingguan 12 x 3 x 3 pembacaan stokastik diproyeksikan turun ke 50,21 minggu ini, turun dari 57,58 pada 12 Juni. Selama minggu 17 Mei 2019, pembacaan ini adalah 96,64, menempatkan saham dalam formasi "gelembung parabola yang menggelembung", yang mengarah ke level terendah $91,88 pada 16 Maret.

Strategi perdagangan: Beli saham Smucker saat melemah ke poros bulanannya di $106,72 dan kurangi kepemilikan atas kekuatan ke rata-rata pergerakan sederhana 200-minggu di $115,94. Pivot bulanan dan tengah tahunan di $106,72 dan $109,43 kemungkinan akan menjadi magnet hingga akhir Juni.

Cara menggunakan level nilai dan level berisiko saya: Harga penutupan saham pada Desember 31, 2019, adalah masukan untuk analitik milik saya. Level setengah tahunan dan tahunan tetap ada di grafik. Setiap perhitungan menggunakan sembilan penutupan terakhir dalam cakrawala waktu ini.

Level kuartal kedua 2020 ditetapkan berdasarkan penutupan 31 Maret, dan level bulanan untuk Juni ditetapkan berdasarkan penutupan 29 Mei. Level mingguan baru dihitung setelah akhir setiap minggu, sedangkan level kuartalan baru terjadi pada akhir setiap kuartal. Level tengah tahunan diperbarui pada pertengahan tahun, dan level tahunan dimainkan sepanjang tahun.

Teori saya adalah bahwa sembilan tahun volatilitas antara penutupan sudah cukup untuk mengasumsikan bahwa semua kemungkinan peristiwa bullish atau bearish untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan ke tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam rentang waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum cakrawala waktunya berakhir.

Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat mingguan 12 x 3 x 3 didasarkan pada pengujian balik banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan sinyal palsu paling sedikit. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.

Pembacaan stochastic mencakup 12 minggu terakhir tertinggi, terendah, dan penutupan untuk saham. Ada perhitungan mentah dari perbedaan antara tertinggi tertinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja paling baik.

Skala pembacaan stokastik antara 00.00 dan 100,00, dengan pembacaan di atas 80,00 dipertimbangkan jenuh beli dan pembacaan di bawah 20.00 dipertimbangkan oversold. Angka di atas 90,00 dianggap sebagai formasi "gelembung parabola yang menggembung", yang biasanya diikuti oleh penurunan 10% hingga 20% selama tiga hingga lima bulan ke depan. Angka di bawah 10,00 dianggap "terlalu murah untuk diabaikan," yang biasanya diikuti oleh kenaikan 10% hingga 20% selama tiga hingga lima bulan ke depan.

Pengungkapan: Penulis tidak memiliki posisi di saham mana pun yang disebutkan dan tidak ada rencana untuk memulai posisi apa pun dalam 72 jam ke depan.