Berapa Banyak Ekuitas yang Anda Butuhkan Untuk Hipotek Terbalik?
Jika anggaran Anda di tahun-tahun pensiun Anda terasa sedikit ketat, hipotek terbalik mungkin merupakan pilihan yang layak untuk menambahkan arus kas ke neraca Anda. Tetapi apakah hipotek terbalik tersedia untuk semua orang? Belum tentu. Salah satu faktor penentu yang paling signifikan dari kelayakan Anda untuk hipotek terbalik adalah jumlah ekuitas di rumah Anda. Apakah Anda punya cukup? ekuitas untuk meminjam melawan?
Takeaways Kunci
- Anda harus memiliki ekuitas untuk dipinjamkan untuk mengamankan hipotek terbalik.
- HUD mengatakan bahwa Anda harus memiliki rumah Anda secara langsung atau memiliki "jumlah yang cukup besar" dari hipotek yang dibayarkan.
- Usia Anda adalah faktor seberapa banyak Anda dapat meminjam.
Bagaimana Hipotek Terbalik Bekerja
Hipotek terbalik adalah hipotek yang memungkinkan pemilik rumah yang berusia di atas 62 tahun untuk meminjam uang menggunakan ekuitas di. mereka tempat tinggal utama sebagai jaminan. Alih-alih membayar uang ke bank untuk perlahan-lahan mengambil kepemilikan penuh dari rumah, pemberi pinjaman malah membayar Anda, baik dalam angsuran bulanan, lump sum, atau jalur kredit. Hipotek terbalik dibayarkan saat Anda menjual rumah atau meninggal dunia, dan ahli waris Anda menjual rumah tersebut.
Ada tiga jenis hipotek terbalik:
- Hipotek konversi ekuitas rumah (HECM) diasuransikan oleh Otoritas Perumahan Federal (FHA) dan memerlukan konseling hipotek.
- Hipotek terbalik hak milik ditawarkan oleh pemberi pinjaman swasta. Mereka tidak memiliki peraturan HECM tetapi memberikan lebih banyak pilihan bagi mereka yang memiliki rumah bernilai tinggi.
- Hipotek terbalik satu tujuan biasanya ditawarkan oleh pemerintah negara bagian dan lokal atau nirlaba kepada pemilik rumah berpenghasilan rendah yang perlu membayar perbaikan rumah atau pajak properti.
HECM adalah jenis hipotek terbalik yang paling umum, dengan standar yang paling jelas. Kami akan membahas berapa banyak ekuitas yang Anda butuhkan untuk HECM di sini.
Ekuitas Anda ditentukan tidak hanya oleh berapa banyak yang telah Anda bayarkan untuk rumah Anda saat ini, tetapi berapa nilai rumah itu. Jika Anda masih membayar hipotek tetapi rumah Anda dihargai dengan pasar perumahan yang kuat, ekuitas Anda akan lebih tinggi.
Menemukan Ekuitas Anda
Karena hipotek terbalik meminjam terhadap ekuitas yang Anda bangun di rumah Anda, Anda harus tahu berapa banyak ekuitas kamu punya. Bagian dari proses aplikasi untuk HECM adalah penilaian untuk menemukan nilai rumah Anda saat ini.
Setelah nilai pasar rumah ditentukan, lebih mudah untuk melihat berapa banyak ekuitas yang Anda miliki. Ini adalah jawaban mudah bagi pemilik rumah yang memiliki rumah mereka secara langsung: Mereka memiliki ekuitas 100%. Jika Anda masih membayar hipotek, itu akan kurang dari itu.
Standar Ekuitas Variabel
Sayangnya, ada sedikit ambiguitas seputar berapa banyak ekuitas yang diperlukan untuk memenuhi syarat untuk HECM. Aturan standar yang sering digunakan adalah Anda membutuhkan 50% ekuitas di rumah Anda untuk memenuhi syarat. Namun, AS Departemen Perumahan dan Pembangunan Perkotaan (HUD) kurang jelas persyaratannya.
Menurut HUD, pemilik rumah harus memiliki rumah secara langsung atau telah membayar "jumlah yang cukup besar." Dengan ruang gerak itu, jumlah ekuitas hanya satu bagian dari ketentuan kualifikasi untuk persetujuan, dengan usia peminjam dan catatan tanggung jawab keuangan menimbang.
Meskipun tidak ada rubrik yang mudah diakses tentang bagaimana faktor-faktor ini memengaruhi persetujuan yang tersedia, pemberi pinjaman yang disetujui FHA mempertimbangkan semuanya saat menentukan jumlah uang yang dapat Anda akses. Terlepas dari ekuitas, HUD membatasi jumlah uang yang dapat dipinjam siapa pun pada $970,800 untuk tahun 2022.
Berapa Banyak yang Dapat Saya Pinjam Melalui Hipotek Terbalik?
Jumlah yang dapat Anda pinjam didasarkan pada usia Anda, tingkat bunga, dan nilai perkiraan rumah atau batas hipotek HECM FHA, mana yang lebih rendah. Ini akan bervariasi untuk setiap orang. Orang yang lebih tua biasanya dapat meminjam lebih banyak uang.
Semakin rendah tingkat bunga, semakin banyak uang yang dapat Anda pinjam. Karena bunga akan dibayarkan saat rumah dijual untuk membayar hipotek terbalik, ini akan menghindari pengeluaran semua ekuitas di rumah sebelum Anda pindah atau meninggal dunia.
Bagaimana Saya Menentukan Ekuitas Saya?
Ekuitas ditentukan oleh nilai rumah Anda yang dinilai saat ini dikurangi jumlah utang Anda atas rumah tersebut. Karena nilai rumah bervariasi berdasarkan kondisi pasar, ekuitas Anda dapat meningkat atau menurun berdasarkan nilai penilaian rumah Anda. Dalam periode nilai perumahan yang tinggi, ekuitas Anda akan meningkat meskipun pembayaran Anda tetap sama. Sebaliknya, dalam kecelakaan perumahan, ekuitas Anda mungkin turun karena investasi Anda—rumah Anda—kehilangan nilainya.
Apa yang Terjadi dengan Sisa Ekuitas Saat Rumah Saya Dijual?
Jika Anda memiliki hipotek terbalik di rumah Anda dan tidak menggunakan semua ekuitas sebelum Anda meninggal dunia atau pindah, ekuitas yang tersisa setelah penjualan rumah jika milik Anda atau ahli waris Anda disimpan sebagai keuntungan. Jika Anda menghabiskan semua ekuitas ditambah beberapa, jumlah itu dibayar dengan premi asuransi hipotek. Anda tidak dapat berutang lebih dari nilai rumah dengan HECM.
Garis bawah
Memiliki ekuitas di rumah Anda adalah aset berharga di tahun-tahun pensiun Anda, terutama jika Anda tertarik dengan hipotek terbalik. Sejak hipotek terbalik hanya tersedia untuk manula, ada harapan ekuitas yang signifikan dibangun. Jika Anda membeli rumah baru-baru ini dan tidak memiliki cukup ekuitas, alat lain, seperti: jalur kredit ekuitas rumah (HELOC), mungkin lebih baik.