CD Jumbo vs. CD biasa

A sertifikat deposito jumbo (CD) bekerja seperti CD biasa, hanya saja memerlukan investasi yang jauh lebih besar dan, sebagai imbalannya, membayar tingkat bunga yang lebih tinggi. Beberapa lembaga keuangan memerlukan investasi setidaknya $100.000, sementara yang lain menetapkan minimum yang lebih rendah. CD jumbo dapat berguna dalam keadaan tertentu, tetapi juga memiliki risiko. Inilah yang perlu Anda ketahui.

Memahami CD Jumbo

CD Jumbo terutama digunakan oleh investor institusi dan bisnis, bukan individu.

Seperti CD lainnya, investor setuju untuk meninggalkan uang mereka di CD jumbo untuk jangka waktu yang ditentukan. Sebagai imbalannya, penerbit akan membayar tingkat bunga yang biasanya lebih tinggi daripada jenis rekening tabungan lainnya. Kelemahannya adalah uang investor tidak cairan. Jika mereka menginginkannya sebelum jangka waktu CD berakhir, mereka biasanya harus membayar penalti penarikan awal yang besar dan kuat.

Tidak seperti CD biasa, yang sering tersedia dengan investasi $500 atau $1.000, atau tidak memiliki minimum sama sekali, kebanyakan CD jumbo mulai dari $ 100.000, meskipun beberapa lembaga keuangan menawarkan beberapa produk dengan entri yang lebih rendah poin. Sebagai imbalan untuk menyetor lebih banyak uang ke dalam CD, pelanggan menerima tingkat bunga yang lebih tinggi daripada yang mereka terima dengan CD biasa.

Perbedaan lain adalah bahwa panjang istilah untuk CD jumbo bisa jauh lebih pendek atau lebih panjang dari CD biasa. Persyaratan untuk CD biasa biasanya berkisar antara tiga bulan dan lima tahun; CD jumbo dapat memiliki jangka waktu sesingkat beberapa hari, atau selama satu dekade atau lebih.

Dengan cara lain, CD biasa dan CD jumbo sangat mirip. Yang terpenting, itu termasuk asuransi federal yang ditawarkan pada saldo yang disimpan di akun ini. CD Jumbo, sama seperti CD biasa, diasuransikan hingga $250.000 oleh Perusahaan Asuransi Deposit Federal (FDIC) atau Administrasi Credit Union Nasional (NCUA), untuk bank dan serikat kredit masing-masing.

Kelebihan CD Jumbo

Pelanggan utama CD jumbo adalah perusahaan dan investor institusi. CD (baik jumbo atau tidak) umumnya dianggap sebagai tempat yang baik untuk menyimpan uang untuk waktu yang singkat sebelum dibutuhkan di tempat lain. Sementara rata-rata individu mungkin tidak memiliki ratusan ribu dolar uang tunai yang tidak mereka butuhkan saat ini, investor institusi besar terkadang memilikinya.

Menempatkan dana tersebut ke dalam CD jumbo dapat menjadi cara bagi para investor ini untuk mencapai sejumlah tujuan:

• Ini memungkinkan investor untuk mendapatkan sedikit bunga atas uang yang seharusnya tidak digunakan. Dana dapat diparkir dalam CD jumbo hanya untuk beberapa hari. Dan sementara tingkat bunga mungkin rendah pada CD seperti itu, itu lebih baik daripada tidak sama sekali.
• Investor besar juga menggunakan CD jumbo sebagai instrumen untuk mengurangi portofolio mereka risiko pasar paparan. Bunga tetap yang dibayarkan pada CD jumbo membantu mengimbangi risiko pengembalian negatif dari kepemilikan lain, seperti saham atau obligasi.
• Bisnis yang mencari pinjaman atau jenis pembiayaan lain dari bank dapat menjaminkan CD jumbo sebagai jaminan.

Untuk semua alasan itu, CD jumbo bisa sangat berharga bagi bisnis dan investor besar yang mencoba memanfaatkan dana mereka sebaik mungkin. Namun, mereka tidak mungkin banyak berguna bagi investor individu rata-rata. Jika Anda ingin menabung $100.000 untuk masa pensiun, misalnya, ada cara yang lebih efektif untuk melakukannya daripada dengan CD.

Kekurangan CD Jumbo

Sementara CD jumbo memiliki kegunaannya, mereka juga memiliki beberapa risiko. Secara historis, CD jumbo telah membayar tarif yang jauh lebih tinggi daripada CD tradisional dan rekening tabungan. Namun, dalam beberapa tahun terakhir kesenjangan telah menyempit, dan tidak ada jenis yang sekarang memberikan pengembalian yang sangat tinggi.

Selain itu, CD jumbo menghadapi beberapa bahaya lain:

• Risiko inflasi. CD jumbo mungkin hampir tidak mengikuti inflasi. Jika tingkat inflasi dalam perekonomian secara keseluruhan adalah 2%, misalnya, dan tingkat bunga pada CD adalah 2,5%, investor hanya menghasilkan 0,5% secara riil. Untuk membuat investasi dalam CD jumbo bermanfaat, investor perlu mengunci dana mereka untuk jangka waktu yang lebih lama, menghasilkan tingkat yang lebih tinggi. Tapi itu akan membuat mereka menjadi lebih besar risiko inflasi.
• Risiko suku bunga. Ketika suku bunga yang ditawarkan pada CD baru melebihi yang ada pada CD yang sudah ada, CD jumbo dapat kehilangan nilainya. Ini risiko suku bunga bukan masalah dengan CD yang dimiliki hingga jatuh tempo, tetapi dapat mempengaruhi nilai CD jika pemiliknya ingin menjualnya di pasar sekunder, yang merupakan opsi dengan CD perantara.
• Kemungkinan biaya. Investor yang terkunci dalam CD jumbo dapat kehilangan tingkat yang lebih tinggi atau peluang investasi lain yang dapat mereka manfaatkan jika uang mereka lebih likuid. Karena begitu banyak uang yang terlibat dengan CD jumbo, biayanya bisa sangat besar.
  
• Penalti penarikan awal. Seperti CD biasa, penarikan awal dari CD jumbo dapat dikenakan penalti. Jika ada kemungkinan bahwa dana mungkin diperlukan sebelum jatuh tempo CD, investor bisa lebih baik berinvestasi di akun yang lebih likuid, seperti rekening tabungan hasil tinggi.

Terlepas dari semua risiko ini, bagaimanapun, CD jumbo tetap menjadi alat yang berguna dalam situasi yang tepat.

Garis bawah

CD Jumbo sangat mirip dengan CD biasa, kecuali bahwa mereka memerlukan deposit yang lebih besar, membayar tingkat bunga yang lebih tinggi, dan dapat datang dalam jangka waktu yang lebih pendek dan lebih panjang. Selain itu, beberapa CD jumbo dapat diperdagangkan di pasar sekunder. Banyak penerbit jumbo membutuhkan investasi minimum $100.000, tetapi yang lain menetapkan minimum yang lebih rendah atau lebih tinggi. CD Jumbo sangat berguna bagi perusahaan besar atau investor institusional yang mencari tempat aman untuk menyimpan uang cadangan untuk jangka waktu tertentu.