Yang Perlu Anda Ketahui Tentang Pajak 2020 Anda

Sementara orang Amerika terus berurusan dengan pandemi COVID-19, ini juga saatnya untuk mengurus pajak 2020 musim pengarsipan tahun, termasuk dampak undang-undang yang ada dan baru-baru ini tentang bagaimana Anda akan mengajukan pada tahun 2021.

Beberapa perubahan disebabkan oleh undang-undang terkait virus corona, dan yang lainnya tetap akan terjadi. Ini termasuk jumlah pengurangan standar baru, ambang batas pendapatan untuk kurung pajak, kredit pajak tertentu, dan peningkatan batas tabungan pensiun. Lainnya, termasuk pengurangan untuk biaya medis dan gigi serta pajak penjualan negara bagian dan lokal, tetap sama.

Pembayaran Stimulus

$1.200 ($2.400 untuk pasangan) Anda pembayaran stimulus, secara resmi dikenal sebagai "Rabat Pemulihan," adalah uang muka kredit pajak yang dapat dikembalikan tentang pajak 2020. Ini berarti tidak peduli berapa banyak Anda berutang (atau tidak berutang) pajak untuk tahun pajak 2020, Anda dapat menyimpan semua rabat tanpa pajak terutang.

Fase rabat keluar di pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI) sebesar $75.000 hingga $99.000 untuk para lajang (atau $150.000 hingga $198.000 untuk pembayar pajak bersama), dengan tarif 5% per dolar. Karena pembayaran stimulus akan didasarkan pada AGI Anda untuk 2018 atau 2019 tetapi secara teknis berlaku untuk AGI 2020 Anda, mungkin ada beberapa perbedaan. Jangan khawatir. Kabar di sana juga bagus.

• Jika ternyata AGI Anda untuk 2018 atau 2019 (di mana IRS mendasarkan pembayaran stimulus Anda), lebih rendah dari 2020, menghasilkan pembayaran yang lebih tinggi, Anda dapat mempertahankan kelebihannya.
• Jika AGI Anda untuk 2018/19 lebih tinggi dari AGI Anda di tahun 2020, Anda dapat mengklaim jumlah tambahan terutang saat Anda mengajukan pajak 2020 di tahun 2021.
• Ini berlaku untuk tanggungan di bawah 17 juga. Jika orang lain mengklaim seorang anak sekarang, berdasarkan pengembalian 2018 atau 2019, tetapi Anda secara sah mengklaim anak itu pada pengembalian 2020 Anda, Anda akan mendapatkan kredit pajak $500 saat Anda mengajukan pada tahun 2021 dan orang yang mendapatkannya berdasarkan pengembalian 2018/19 tidak perlu membayarnya kembali.
• Jika Anda memiliki anak pada tahun 2020, Anda dapat mengklaim anak tersebut saat Anda mengajukan pada tahun 2021 dan menerima kredit $500 pada saat itu.

Terakhir, rabat pemulihan Anda tidak akan menambah penghasilan kena pajak Anda di tahun 2020 (atau tahun lainnya). Semua ini didasarkan pada kenyataan bahwa Undang-Undang Bantuan, Pertolongan, dan Keamanan Ekonomi (CARES) Coronavirus tidak mengandung mekanisme "clawback" yang dengannya pemerintah dapat mengklaim kembali dana yang telah diberikan secara sah.

Kurung dan Tarif

Untuk tahun pajak 2020 dan 2021, tarif pajak tertinggi tetap 37%. Tarif ini berlaku untuk wajib pajak orang pribadi pengarsipan sebagai lajang dengan pendapatan lebih dari $518.400 pada tahun 2020 dan $523.600 pada tahun 2021.Ambang pendapatan untuk tarif ini adalah $622.050 untuk pasangan menikah mengajukan bersama (MFJ) dan $311,025 untuk individu yang sudah menikah mengajukan secara terpisah (MFS) pada tahun 2020; ambang batasnya adalah $628.300 dan $314.150 untuk MFJ dan MFS, masing-masing pada tahun 2021.

Rentang pendapatan tarif lainnya hingga ambang tertinggi berikutnya adalah sebagai berikut:

• 35% untuk pendapatan lajang dan MFS melebihi $207.350 pada tahun 2020 dan $209.425 pada tahun 2021 ($414.700 untuk MFJ pada tahun 2020 dan $418.850 pada tahun 2021)
• 32% untuk pendapatan lajang dan MFS melebihi $163.300 pada tahun 2020 dan $164.925 pada tahun 2021 ($326.600 untuk MFJ pada tahun 2020 dan $329.850 pada tahun 2021)
• 24% untuk pendapatan lajang dan MFS melebihi $85.525 pada tahun 2020 dan $86,375 pada tahun 2021 ($171.050 untuk MFJ pada tahun 2020 dan $172.750 pada tahun 2021)
• 22% untuk pendapatan lajang dan MFS melebihi $40,125 pada tahun 2020 dan $40,525 pada tahun 2021 ($80,250 untuk MFJ pada tahun 2020 dan $81.050 pada tahun 2021)
• 12% untuk pendapatan lajang dan MFS melebihi $9.875 pada tahun 2020 dan $9.950 pada tahun 2021 ($19.750 untuk MFJ pada tahun 2020 dan $19.900 pada tahun 2021)

Tarif terendah adalah 10% untuk individu lajang dan pasangan menikah yang mengajukan secara terpisah yang pendapatannya $9.875 atau kurang pada tahun 2020 ($9.950 atau kurang pada tahun 2021). Untuk individu yang sudah menikah yang mengajukan bersama, pendapatan gabungan tidak boleh melebihi $19.750 pada tahun 2020 ($19.900 atau kurang pada tahun 2021).

Bagi mereka yang mengajukan sebagai kepala rumah tangga (HOH), ambang batas pendapatan sama dengan untuk para lajang di kelompok 37%, 35%, dan 32% pada tahun 2020. Pada tahun 2021, hanya ambang batas 37% yang sama untuk single dan HOH, sedangkan braket bawah sangat sedikit berbeda.

Dalam tanda kurung HOH lainnya, ambang batas pendapatan untuk tahun 2020 adalah $85.501 hingga $163.300 dalam kelompok 24%; $53.701 hingga $85.500 dalam kelompok 22%; $14.101 hingga $53.700 di braket 12%; dan hingga $ 14.100 di braket 10%.

Ambang pendapatan HOH untuk tahun 2021 adalah $209.401 hingga $523.600 dalam kelompok 35%, $164,901 hingga $209,400 pada kelompok 32%, $86,351 hingga $164.900 di braket 24%, $54.201 hingga $86.350 di braket 22%, $14.201 hingga $54.200 di braket 12%, dan hingga $14.200 di 10% mengurung.

Keuntungan Modal

Ambang pendapatan untuk tingkat keuntungan modal jangka panjang juga meningkat ke level berikut untuk tahun 2020:

• 0% untuk single dan pendapatan MFS hingga $40.000, hingga $80.000 untuk MFJ, dan hingga $53.600 untuk HOH
• 15% untuk pendapatan tunggal dari $40,001 hingga $441,450, $80,001 hingga $496,600 untuk MFJ, $40,001 hingga $248,300 untuk MFS, dan $53,601 hingga $469,050 untuk HOH
• 20% untuk pendapatan tunggal melebihi $441.450, melebihi $496.600 untuk MFJ, melebihi $248.300 untuk MFS, dan melebihi $469,050 untuk HOH

Pada tahun 2021, levelnya adalah:

• 0% untuk single dan pendapatan MFS hingga $40,400, hingga $80,800 untuk MFJ, dan hingga $54,100 untuk HOH
• 15% untuk pendapatan tunggal dari $40.401 sampai $445.850, $80.001 sampai $501.600 untuk MFJ, $40.401 sampai $250.800 untuk MFS, dan $54.101 sampai $473.750 untuk HOH
• 20% untuk pendapatan tunggal melebihi $445.850, melebihi $501.600 untuk MFJ, melebihi $250.800 untuk MFS, dan melebihi $473.750 untuk HOH

Pengurangan

Pengurangan standar untuk pengajuan menikah bersama-sama naik menjadi $24.800 untuk tahun pajak 2020 ($25.100 pada tahun 2021). Untuk pembayar pajak tunggal dan individu yang sudah menikah yang mengajukan secara terpisah, pengurangan standar naik menjadi $ 12.400 untuk tahun 2020 ($ 12.550 pada tahun 2021). Untuk kepala rumah tangga, pengurangan standar adalah $18.650 untuk tahun pajak 2020 ($18.800 pada tahun 2021).

NS pajak minimum alternatif (AMT) jumlah pembebasan untuk pelapor tunggal untuk tahun pajak 2020 adalah $72.900 dan mulai dihapus secara bertahap pada $518.400 (pada tahun 2021, adalah $73.600 dihapus pada $523.600). Untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama, jumlah pembebasan AMT adalah $ 113.400, yang mulai dihapus secara bertahap pada $ 1.036.800 (pada tahun 2021, adalah $ 114.600 dihapus pada $ 1.047.200).

Undang-undang CARES mengizinkan pengurangan $300 "di atas garis" untuk kontribusi tunai untuk amal jika Anda mengambil potongan standar saat Anda mengajukan pada tahun 2021. Selain itu, bagi mereka yang merinci, undang-undang tersebut mencabut batasan 60% dari pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI) untuk kontribusi tunai. Individu dapat memilih untuk mengurangi donasi hingga 100% dari AGI 2020 mereka. Catatan: Sumbangan untuk dana yang disarankan donor dan organisasi pendukung tidak memenuhi syarat.

Rencana pensiun

Batas kontribusi untuk karyawan yang berpartisipasi dalam rencana pensiun pemberi kerja seperti 401(k) s, 403(b) s, sebagian besar 457 rencana, dan rencana pemerintah federal Paket Hemat Hemat (TSP) telah meningkat menjadi $19.500 untuk tahun 2020 dan 2021, naik dari $19.000 pada tahun 2019. Batas kontribusi mengejar ketinggalan untuk karyawan berusia 50 tahun ke atas meningkat menjadi $6.500 untuk tahun 2020 dan 2021, naik dari $6.000 pada tahun 2019. Batas kontribusi untuk akun pensiun SEDERHANA telah dinaikkan menjadi $13.500 untuk tahun 2020 dan 2021, naik dari $13.000 untuk tahun 2019.

Wajib Pajak dapat memotong iuran untuk a IRA tradisional jika mereka memenuhi persyaratan tertentu. Selama tahun tersebut, jika pembayar pajak atau pasangannya dicakup oleh rencana pensiun di tempat kerja, pengurangan dapat dikurangi atau dihapus. Jika baik pembayar pajak maupun pasangannya tidak tercakup oleh rencana pensiun yang disponsori majikan, penghapusan pengurangan tidak berlaku.Rentang fase-out untuk tahun 2020 adalah sebagai berikut:

• Untuk pembayar pajak tunggal yang dicakup oleh rencana pensiun di tempat kerja, kisaran penghentian adalah $65.000 hingga $75.000 pada tahun 2020 ($66.000 hingga $76.000 pada tahun 2021).
• Untuk MFJ, di mana pasangan yang memberikan kontribusi IRA ditanggung oleh rencana pensiun di tempat kerja, kisaran penghentian adalah $104.000 hingga $124.000 pada tahun 2020 ($105.000 hingga $125.000 pada tahun 2021).
• Untuk kontributor IRA yang tidak ditanggung oleh rencana pensiun di tempat kerja, tetapi menikah dengan seseorang yang ditanggung, potongan akan dihapus jika penghasilan pasangan tersebut antara $196.000 dan $206.000 pada tahun 2020 ($198.000 hingga $208.000 pada tahun 2021).
• Untuk individu yang sudah menikah yang mengajukan pengembalian terpisah yang dicakup oleh rencana pensiun di tempat kerja, the rentang penghentian tidak dikenakan penyesuaian biaya hidup tahunan dan tetap $0 hingga $10.000 di kedua tahun 2020 dan 2021.

Kontribusi Roth IRA tidak dapat dikurangkan; selain itu, ada batasan pendapatan pada jumlah yang dapat Anda sumbangkan ke Roth IRA. Rentang penghentian pendapatan bagi wajib pajak yang memberikan kontribusi untuk Roth IRA adalah $124,000 hingga $139,000 untuk para lajang dan kepala rumah tangga pada tahun 2020 ($125.000 hingga $140,000 pada tahun 2021). Untuk pasangan yang sudah menikah yang mengajukan bersama, kisaran pendapatan yang dihapuskan adalah $196.000 hingga $206.000 pada tahun 2020 ($198.000 hingga $2018.000 pada tahun 2021).

Batas penghasilan untuk kredit penabung (juga disebut sebagai kredit kontribusi tabungan pensiun) untuk pekerja berpenghasilan rendah dan sedang adalah $65.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama pada tahun 2020 ($66.000 pada tahun 2021), $48.750 untuk kepala rumah tangga pada tahun 2020 ($49.500 pada tahun 2021), dan $32.500 untuk lajang dan individu yang sudah menikah yang mengajukan secara terpisah pada tahun 2020 ($33.000 pada tahun 2021).

Penarikan Dana Pensiun dan Pinjaman

Jika Anda memenuhi syarat untuk distribusi terkait virus corona (CRD) dari dana pensiun Anda yang memenuhi syarat pada tahun 2020, itu tidak akan dikenakan penalti penarikan awal 10%. Distribusi akan dikenakan pajak tetapi pajak dapat tersebar selama tiga tahun dan bukannya jatuh tempo seluruhnya pada tahun penarikan. Jika Anda membayar dana kembali ke paket dalam waktu tiga tahun, itu akan dianggap sebagai rollover dan tidak kena pajak.

Aturan baru juga memungkinkan Anda mengambil pinjaman hingga $100.000 atau jumlah dalam rencana pensiun yang disponsori majikan Anda (mana yang lebih kecil). Selain itu, jika Anda sudah memiliki pinjaman, Anda dapat menunda pembayaran pinjaman hingga satu tahun. (Bunga akan bertambah.)

Distribusi Minimum yang Diperlukan (RMD)

Distribusi minimum yang diperlukan (RMD) untuk IRA dan program iuran pasti, seperti bagi hasil dan 401(k) rencana, dibebaskan untuk tahun 2020. Ini termasuk RMD pertama Anda jika Anda mencapai usia 70½ selama 2019. Anda tidak harus memenuhi syarat untuk CRD untuk mendapatkan pengecualian ini. Jika Anda telah menerima RMD pada tahun 2020, Anda dapat mengembalikannya ke dalam paket dalam waktu 60 hari dan menunda pembayaran pajak atas jumlah tersebut.

Kredit

Tahun Pajak Maksimal 2020 memperoleh kredit pendapatan (EIC) adalah $6.660 untuk pembayar pajak yang memenuhi syarat yang memiliki tiga atau lebih anak yang memenuhi syarat ($6.728 pada tahun 2021).

Aturan "lookback" yang baru memungkinkan pembayar pajak memilih untuk menggunakan informasi pendapatan yang diperoleh tahun 2019 untuk menentukan kelayakan mereka atas Pendapatan yang Diperoleh Kredit dan Kredit Pajak Anak Tambahan jika penghasilan yang diperoleh pada tahun 2020 lebih rendah dari penghasilan yang diperoleh pada tahun 2019 dan dengan demikian menghasilkan pendapatan yang lebih besar kredit.

Untuk tahun pajak 2020, pendapatan kotor disesuaikan yang dimodifikasi (MAGI) jumlah yang digunakan oleh pelapor bersama yang sudah menikah untuk menentukan pengurangan kredit belajar seumur hidup adalah $118.000 dan bertahap pada $138.000 ($119.000 menjadi $139.000 pada tahun 2021). Untuk pelapor tunggal dan kepala rumah tangga, kisaran penghentian MAGI adalah $59.000 hingga $69.000 untuk tahun 2020 dan 2021.Anda tidak dapat mengklaim kredit jika Anda adalah individu yang sudah menikah yang mengajukan secara terpisah.

Belanja Kesehatan

Untuk tahun pajak 2020 dan 2021, batas dolar untuk pengurangan gaji karyawan untuk kontribusi pada kesehatan akun pembelanjaan fleksibel (FSA) adalah $2.750, naik $50 dari batas tahun 2019.

Untuk tahun pajak 2020, peserta yang memiliki pertanggungan mandiri di a rekening tabungan medis (MSA), rencana tersebut harus memiliki pengurangan tahunan yang tidak kurang dari $2,350 tetapi tidak lebih dari $3,550 ($2,400 hingga $3,600 pada tahun 2021). Untuk cakupan mandiri, jumlah pengeluaran maksimal adalah $4.750 ($4.800 pada tahun 2021). Untuk peserta dengan cakupan keluarga, dasar untuk pengurangan tahunan adalah $4,750, dan pengurangan tidak boleh melebihi $7,100 ($4,800 hingga $7.150 pada tahun 2021). Untuk cakupan keluarga, batas pengeluaran sendiri adalah $8.650 untuk tahun pajak 2020 ($8.750 pada tahun 2021).

Perkebunan dan Hadiah

Harta warisan yang meninggal selama tahun 2020 memiliki jumlah pengecualian dasar sebesar $ 11,58 juta, naik dari $ 11,4 juta untuk harta warisan yang meninggal pada tahun 2019. Pada tahun 2021, jumlah pengecualian akan naik menjadi $ 11,7 juta.

Pengecualian tahunan untuk hadiah adalah $15.000 untuk tahun kalender 2020 dan 2021, sama seperti untuk tahun kalender 2019.

Garis bawah

Penyesuaian inflasi IRS dimaksudkan untuk menjaga pajak federal sejalan dengan inflasi, jadi itu membayar untuk mengetahui angka terbaru, yang dapat Anda gunakan untuk merencanakan tahun pajak 2020 dan di luar.