Perencanaan Keuangan untuk Atlet Profesional: Pandangan ke Dalam

Apa Perencanaan Keuangan Terbaik untuk Atlet Profesional?

Perencanaan keuangan adalah suatu keharusan bagi atlet profesional, yang terkenal karena menghabiskan gaji enam, tujuh, dan bahkan delapan digit mereka. Banyak atlet pro menghasilkan dalam satu tahun atau beberapa tahun apa yang mungkin tidak dilihat oleh pekerja rata-rata seumur hidup, tetapi ini dapat memberikan rasa aman yang palsu.

Atlet profesional membuat kesalahan yang sama seperti yang sering dilakukan orang lain—membantu teman dan anggota keluarga yang kesulitan; membeli terlalu banyak mainan, pakaian, dan makanan restoran; membeli lebih banyak rumah daripada yang mereka butuhkan; dan tidak menabung untuk masa depan. Beberapa juga ketinggalan pajak, perceraian, dan berakhir dengan mahal alimentasi dan kewajiban tunjangan anak. Faktor yang memperparah adalah bahwa atlet cenderung muda ketika mereka tiba-tiba memiliki banyak uang.

Berikut adalah pandangan ke dalam tentang apa perencana keuangan merekomendasikan untuk atlet profesional berpenghasilan tinggi yang ingin mengelola pendapatan mereka dengan bijak dan membuatnya bertahan lama melebihi usia bermain mereka.

Strategi Pengelolaan Keuangan Atlet Profesional

Atlet pro mungkin menerima gaji besar, tetapi gaji itu hanya besar untuk beberapa tahun atau, paling banter, satu dekade atau lebih. dua, tergantung pada olahraga apa yang mereka mainkan, ketentuan kontrak mereka, seberapa baik kinerja mereka, dan bagaimana cedera memengaruhi mereka karier.

Alih-alih, Ryan Kwiatkowski merekomendasikan menabung sebanyak mungkin sejak hari pertama. Kwiatkowski memperoleh pendidikan perguruan tinggi saat bermain bola voli putra Divisi I dan bekerja sebagai pemain bola voli profesional selama dua tahun di Belgia setelah lulus. Dia sekarang bekerja sebagai penasihat keuangan untuk perusahaan yang didirikan dan masih dijalankan oleh orang tuanya, Solusi Pensiun di Naperville, IL.

"Jika Anda tidak melihatnya, Anda tidak akan membelanjakannya, dan Anda masih dapat memiliki gaya hidup yang baik dengan sebagian kecil dari apa yang Anda peroleh selama satu musim," kata Kwiatkowski. "Jika Anda terjun ke gaya hidup mewah segera setelah Anda menandatangani tetapi cedera selama pertandingan kedua Anda musim ini dan tidak memiliki kontrak yang dijamin, apa yang akan Anda lakukan?"

Kwiatkowski juga mencatat bahwa atlet yang hanya dibayar selama musim memerlukan rencana agar gaji tersebut bertahan sepanjang tahun. Dia mengatakan bahwa salah satu kesalahan terburuk yang dilakukan atlet profesional berpenghasilan tinggi adalah segera menggunakan gaji besar mereka untuk membeli Lamborghini atau rumah besar.

Strategi Meminimalkan Pajak untuk Atlet

Strategi pajak dapat membantu atlet mempertahankan pendapatan mereka sebanyak mungkin, kata akuntan publik bersertifikat Steven Goldstein, mantan mitra yang bertanggung jawab atas praktik olahraga dan hiburan Grassi & Co., sebuah kantor akuntan publik di New York City. Goldstein mengatakan strategi pajak berikut dapat membantu:

• Memilih domisili yang tepat. Apakah tim negara asal memiliki keuntungan pajak untuk berpenghasilan tinggi? Jika tidak, tinggal di negara bagian tanpa pajak seperti Florida, Texas, atau Tennessee dapat berarti penghematan pajak yang signifikan.
• Mengurangi pajak atlet. Ini melibatkan memproyeksikan dampak pajak dari bermain di berbagai negara bagian dan membayar pajak ke negara bagian tersebut. Pemain harus membayar pemotongan pajak ke negara bagian yang berkunjung untuk permainan jalan raya, tetapi mereka juga menerima kredit pajak di negara bagian asalnya untuk pajak yang dibayarkan di negara bagian lain. Jika negara bagian asal mereka memiliki tarif pajak yang lebih tinggi, pemain mungkin berhutang pajak lebih banyak dari yang mereka harapkan.
• Memahami dampak pajak pada penandatanganan bonus. Bonus penandatanganan pemain hanya dialokasikan ke negara bagian domisili mereka. Jika negara bagian itu tidak memungut pajak penghasilan, itu bisa berarti penghematan pajak yang sangat besar.
• Mengalokasikan potongan pajak atlet profesionaluntuk mendapatkan upah vs. memperoleh pendapatan dari dukungan, biaya penampilan, dan residu. Pengurangan tertentu dapat diambil sebagai potongan yang diperinci atau sebagai pengurang biaya bisnis. Seorang akuntan publik bersertifikat (CPA) dapat membantu seorang atlet menentukan metode mana yang paling menguntungkan.

Penting juga bagi para atlet untuk mengklaim semua pengurangan pajak yang menjadi hak mereka. Ini termasuk pengeluaran bisnis seperti biaya agen, pakaian olahraga, keanggotaan gym, pijat, suplemen nutrisi, peralatan atletik, dan lainnya, menurut Goldstein.

perencanaan pajak untuk masa pensiun Dibutuhkan. Batas kontribusi pensiun untuk 401(k) Dan akun IRA sangat rendah dibandingkan dengan apa yang diperoleh banyak atlet profesional setiap tahun sehingga atlet harus melakukan sebagian besar dari mereka investasi untuk masa pensiun dalam akun yang tidak memiliki keuntungan pajak 401(k) s dan IRA. Memilih investasi yang hemat pajak adalah penting.

Rencana Jangka Panjang

“Apa yang tampak seperti pendapatan yang sangat tinggi mungkin tidak akan terjadi jika diamortisasi selama jangka waktu karir tertentu,” kata perencana keuangan bersertifikatDerek Tharp, penasihat keuangan berbayar dan pendiri Conscious Capital. “Hal ini terutama berlaku mengingat tingginya pajak yang dialami oleh individu dengan pendapatan yang terkonsentrasi dalam waktu singkat.”

Paul Ferrigno, perencana keuangan bersertifikat dengan Ferrigno Financial di Washingtonville, NY, merekomendasikan agar atlet profesional menyiapkan rencana keuangan berbasis tujuan. Rencana berbasis tujuan mendorong atlet untuk fokus pada apa yang penting bagi kehidupan masa depan mereka. Rencana semacam itu adalah peta jalan untuk memastikan kesuksesan awal tidak mengarah pada kebiasaan keuangan yang buruk yang merugikan dalam jangka panjang.

“Membuat rencana dan memantau kemajuan mereka akan membantu mereka memperoleh kebebasan finansial yang mereka inginkan setelah hari-hari bermain mereka selesai,” kata Ferrigno. “Rencana keuangan juga dapat berfungsi sebagai peta jalan menuju karir kedua karena sebagian besar pemain akan kehilangan pekerjaan pada usia 30 tahun, dengan pendapatan yang jauh lebih rendah.”

Perencana keuangan Lauryn Williams, juara Olimpiade empat kali dan pendiri Worth Winning, sebuah firma perencanaan keuangan yang komprehensif, sepenuhnya virtual, dan berbayar, berfokus pada pelayanan milenial dan atlet profesional, menyarankan perencanaan untuk dua kali pensiun. Pensiun pertama dari olahraga pro, dan pensiun kedua dari bekerja sama sekali.

“Tidak semua atlet memperoleh penghasilan dengan tarif yang memungkinkan mereka pensiun selamanya ketika karier olahraga mereka berakhir,” kata Williams. Salah satu strategi yang direkomendasikan Williams adalah menyisihkan uang untuk mendapatkan waktu guna memikirkan apa yang ingin dilakukan seorang atlet selanjutnya. “Transisi ini sangat emosional. Anda tidak ingin terjun ke sesuatu untuk mencari nafkah sambil mencoba mendapatkan penutupan.

Mengelola Hubungan Pribadi

“Sayangnya, salah satu tantangan terbesar bagi atlet profesional adalah mengelola hubungan dengan teman dan keluarga,” kata Tharp. “Banyak atlet merasa berkewajiban untuk memberi kembali kepada mereka yang telah membantu mereka mencapai kesuksesan.” Tapi ini harus dilakukan secara bertanggung jawab yang tidak mengganggu keuangan atlet itu sendiri keamanan. Tharp merekomendasikan untuk segera menetapkan batasan dengan teman dan keluarga dan melibatkan profesional pihak ketiga untuk menangani permintaan uang.

Jika atlet ingin membantu orang lain, yang terbaik adalah melakukannya dengan pedoman yang jelas, seperti menentukan jumlah tertentu yang akan disetorkan ke rekening bank penerima pada tanggal pertama masing-masing bulan.

Memilih Penasihat Keuangan yang Tepat

Tharp mengatakan menentukan profesional mana yang akan diajak bekerja sama sulit bagi atlet muda—bukan hanya karena kerumitannya kontrak, investasi, asuransi, perencanaan perumahan, dan perencanaan pajak mereka tetapi karena mereka dibombardir dengan omong kosong penjual. Pengaruh semacam itu dapat mempersulit pengidentifikasian penasihat berpengetahuan dengan minat terbaik mereka.

Tharp menyarankan untuk mencari profesional berbayar seperti perencana keuangan bersertifikat (CFP) yang memiliki pengalaman bekerja dengan atlet lain dan yang selalu berperan sebagai gadai. Tharp mengatakan atlet pro harus mewaspadai calon penasihat yang bertindak terlalu seperti penggemar karena penasihat ini tidak akan dapat berkonsultasi secara objektif dengan atlet sebagai klien.

Atlet profesional harus memahami bagaimana seorang penasihat diberi kompensasi dan apa yang mungkin menjadi konflik kepentingan di luar mereka, kata penasihat keuangan khusus bayaran Carlos Dias Jr., pendiri dan CEO Dias Wealth LLC, berdedikasi untuk bekerja dengan atlet profesional saat ini dan sebelumnya serta agen mereka. Sebagai peringatan, Dias menunjuk pada contoh Ash Narayan, seorang penasihat keuangan yang disetujui mengelola aset untuk pemain NFL tetapi dituduh menipu beberapa klien dan asetnya dibekukan itu Komisi Sekuritas dan Bursa. Narayan diperintahkan untuk membayar ganti rugi lebih dari $18 juta dan dijatuhi hukuman lebih dari tiga tahun pada tahun 2020.

“Harus ada keterlibatan dari atlet profesional untuk memastikan penghasilan mereka diinvestasikan dengan bijak dan dikelola dengan benar,” kata Dias. “Saya selalu mengatakan tidak ada yang lebih bertanggung jawab atau bertanggung jawab atas uang mereka sendiri kecuali diri mereka sendiri.”

Williams juga mengatakan bahwa penting bagi atlet profesional untuk tetap terlibat dengan uang mereka. “Para atlet sering menganggap keren untuk mengatakan, 'Saya memiliki orang yang menangani hal itu untuk saya.'" Namun, menurut Williams, para atlet harus mengharapkan penasihat keuangan untuk membantu mereka memahami apa yang mereka miliki.

Pertimbangan Khusus

Atlet profesional menghadapi beberapa tantangan keuangan yang sama dengan yang dihadapi orang kebanyakan, misalnya, tidak menabung dan berinvestasi dengan benar untuk masa pensiun, tergoda untuk mengeluarkan uang terlalu banyak, dan ingin membantu teman-teman yang kesulitan dan keluarga. Mereka juga menghadapi tantangan unik untuk menerima persentase besar dari penghasilan seumur hidup mereka dalam jangka waktu yang singkat, yang memerlukan perencanaan pajak khusus dan manajemen kekayaan strategi.

Memahami apa potensi jebakannya dan mengetahui cara menyewa penasihat yang dapat dipercaya bisa memakan waktu lama cara untuk membantu atlet pro mengubah gaji besar tapi jangka pendek menjadi keuangan seumur hidup stabilitas.

Investopedia tidak menyediakan pajak, investasi, atau layanan dan saran keuangan. Informasi tersebut disajikan tanpa mempertimbangkan tujuan investasi, toleransi risiko, atau keadaan keuangan investor tertentu dan mungkin tidak cocok untuk semua investor. Berinvestasi melibatkan risiko, termasuk kemungkinan kehilangan pokok. Investor harus mempertimbangkan untuk melibatkan profesional keuangan untuk menentukan tabungan pensiun, pajak, dan strategi investasi yang sesuai.