Ketika Masuk Akal Untuk Mengonversi Roth IRA Menjadi IRA Tradisional

Salah satu alasan Roth IRA begitu populer adalah manfaat pajaknya: Uang di akun tumbuh bebas pajak dan penarikan yang memenuhi syarat di masa pensiun juga bebas pajak.Namun, ada kalanya mungkin masuk akal secara finansial untuk mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional. Berikut lima alasan kuatnya.

Perhatikan bahwa mengkarakterisasi ulang dari Roth kembali ke IRA tradisional sebagian besar telah dilarang karena Pemotongan Pajak dan Undang-Undang Pekerjaan 2017 (TCJA).

IRA Tradisional Memiliki Keringanan Pajak di Muka

Alasan paling sederhana, jika bukan yang paling suram, untuk mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional adalah karena Anda miskin uang, setidaknya saat ini. Itu berarti Anda mungkin tidak dapat dengan nyaman membayar pajak penghasilan karena uang yang Anda sumbangkan ke Roth IRA.

Berkontribusi pada IRA tradisional tidak terlalu sulit karena uang itu diambil dari gaji kotor, bukan gaji yang dibawa pulang. Dengan kata lain, Anda mendapatkan potongan pajak di muka atas kontribusi Anda. Saat Anda menarik uang selama masa pensiun, Anda akan berutang pajak penghasilan atas kontribusi dan hasil investasi Anda.

"Dalam situasi di mana seseorang kekurangan uang tunai, kontribusi IRA tradisional akan memberikan lebih banyak pengurangan, dan oleh karena itu, lebih banyak uang tunai di tangan setelah pengajuan pajak," catat David S. Pemburu, CFP®, presiden Horizons Wealth Management, Inc., di Asheville, N.C.

Akun Roth Anda Berkinerja Buruk

Jika akun Roth IRA Anda tiba-tiba kehilangan nilai karena kekuatan pasar, Paman Sam tidak akan memotong Anda istirahat. Anda masih akan dikenakan pajak atas uang yang Anda masukkan ke rekening tahun itu.

Anda dapat menghemat tagihan pajak Anda dengan mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional. Dengan sakelar, Anda setidaknya menunda penghitungan sampai setelah Anda pensiun. Meski begitu, Anda hanya dikenakan pajak atas apa yang Anda ambil—bukan atas seluruh saldo.

Anda Membuat Terlalu Banyak untuk Berkontribusi pada Roth

Anda harus memenuhi spesifik pendapatan kotor disesuaikan yang dimodifikasi (MAGI) level ke berkontribusi pada Roth IRA. Untuk tahun 2021, penghasilan Anda harus kurang dari $125.000 sebagai satu filer ($124.000 untuk tahun 2020) untuk memberikan kontribusi penuh, yaitu:

• $6.000 jika Anda berusia kurang dari 50 tahun
• $7.000 jika Anda berusia 50 tahun atau lebih

Batas untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama adalah kurang dari $198.000 untuk tahun 2021 ($196.000 untuk tahun 2020). Ada tingkat kontribusi yang berkurang jika MAGI Anda beberapa ribu dolar di atas tingkat batas tersebut.

Jika MAGI Anda melebihi level maksimum — atau melayang di dekatnya — Anda mungkin ingin mengonversi Roth IRA Anda ke IRA tradisional. Dengan begitu Anda masih dapat berkontribusi pada IRA: Tidak ada batasan pendapatan untuk berkontribusi pada IRA tradisional.

Tetap saja, jika Anda menghasilkan terlalu banyak uang Anda mungkin tidak dapat mengambil potongan pajak penuh di muka—jadi lakukan beberapa angka sebelum Anda membuat keputusan apa pun.

Anda Mengharapkan Penghasilan Anda Turun

Katakanlah Anda menghitung angka pada pendapatan tahunan yang diproyeksikan setelah Anda pensiun dan menyadari bahwa kemungkinan Anda akan jauh lebih rendah kurung pajak. Itu belum tentu bencana jika Anda telah menentukan bahwa biaya hidup Anda akan lebih rendah juga.

Namun, itu berarti Anda tidak akan mendapat banyak manfaat dari distribusi bebas pajak yang merupakan fitur utama dari Roth IRA. Jika Anda beralih ke IRA tradisional sekarang, Anda akan mendapatkan manfaat pajak langsung dari kontribusi sebelum pajak. Itu bisa memberi Anda lebih banyak uang untuk diinvestasikan di tempat lain, atau memberikan uang ekstra yang Anda butuhkan sekarang.

"Jika Anda mengharapkan berada dalam kelompok pajak yang lebih rendah di masa pensiun, yang biasa terjadi, maka lebih masuk akal untuk menggunakan IRA tradisional," kata Mark Hebner, pendiri dan presiden Penasihat Dana Indeks di Irvine, California

"Anda tidak membayar pajak atas kontribusi dengan tarif pajak yang lebih tinggi saat ini dan kemudian membayar pajak di masa pensiun dengan tarif pajak yang lebih rendah untuk distribusi."

Hanya perlu diingat bahwa distribusi minimum yang diperlukan (RMD) dimulai pada usia 72 untuk IRA tradisional. Roth IRA tidak memiliki RMD selama masa hidup pemilik akun asli.

Konversi Roth memberi Anda Braket Pajak

Jika Anda mengubah IRA tradisional menjadi Roth IRA, Anda akan membayar pajak penghasilan atas jumlah yang Anda konversi—dan itu bisa sangat besar.

Jika Anda mengubah nilai IRA tradisional, katakanlah, $100.000 menjadi Roth IRA, Anda Penghasilan kena pajak meningkat sebesar $94.000. Itu adalah saldo akun dikurangi $6.000 yang diizinkan sebagai kontribusi tahunan untuk Roth untuk tahun 2020 dan 2021. Anda dapat menyumbang $1.000 lagi jika Anda berusia 50 tahun atau lebih.

Itu bisa menabrak Anda ke braket yang lebih tinggi. Dalam dunia akun pensiun, skenario ini adalah paradoks yang sebenarnya, tetapi mungkin masuk akal untuk membalikkan konversi (disebut karakterisasi ulang). Anda memiliki waktu hingga Oktober. 15 tahun setelah Anda melakukan konversi Roth IRA untuk membalikkan kembali ke IRA tradisional.

Garis bawah

Ada satu manfaat akhir dari konversi: Anda kemungkinan akan mendapatkan pengembalian dana dari pajak penghasilan Anda sudah membayar untuk akun Roth.

Apa pun alasan Anda untuk mengonversi akun, ingatlah tenggat waktu kalender yang ditetapkan IRS. Konversi harus diselesaikan pada tanggal akhir yang diizinkan untuk mengajukan atau mengubah pajak tahun sebelumnya. Tanggal standar adalah 15 Oktober.

Roth IRA memberi Anda akun investasi yang benar-benar bebas pajak saat pensiun. Tetapi keadaan pribadi Anda mungkin menentukan bahwa masuk akal untuk mengubah Roth Anda menjadi IRA tradisional.