Quando i fondi comuni di investimento sono considerati un cattivo investimento?

I fondi comuni di investimento sono considerati investimenti relativamente sicuri. Tuttavia, i fondi comuni di investimento sono considerati un cattivo investimento quando gli investitori considerano importanti alcuni fattori negativi, come l'alto rapporti di spesa addebitato dal fondo, varie spese di carico nascoste front-end e back-end, mancanza di controllo sulle decisioni di investimento e rendimenti diluiti.

Elevati rapporti di spesa annua

I fondi comuni di investimento sono tenuti a rivelare quanto addebitano annualmente ai loro investitori in termini percentuali per compensare i costi di gestione delle attività di investimento. Il rendimento lordo di un fondo comune di investimento viene ridotto della percentuale del rapporto di spesa, che potrebbe essere molto alta nell'intervallo dal 2% al 3%. Storicamente, la maggior parte dei fondi comuni genera rendimenti di mercato se seguono un fondo relativamente stabile come il benchmark S&P 500. Tuttavia, commissioni annuali eccessive possono rendere i fondi comuni di investimento un investimento poco attraente, poiché gli investitori possono generare rendimenti migliori semplicemente investendo in titoli di mercato ampio o fondi negoziati in borsa.

Spese di carico

Molti fondi comuni di investimento hanno diverse classi di azioni che accompagnano il front-end o il back-end carichi, che rappresentano gli oneri imposti agli investitori al momento dell'acquisto o della vendita di azioni di un fondo. Alcuni carichi di back-end rappresentano costi di vendita differiti contingenti che possono diminuire nel corso di diversi anni. Inoltre, molte classi di azioni di fondi fanno pagare 12b-1 commissioni al momento della vendita o dell'acquisto. Le commissioni di carico possono variare dal 2% al 4% e possono anche consumare i rendimenti generati dai fondi comuni di investimento, rendendole poco attraenti per gli investitori che desiderano scambiare spesso le proprie azioni.

Mancanza di controllo

Poiché i fondi comuni di investimento svolgono tutto il lavoro di raccolta e investimento, potrebbero essere inappropriati per gli investitori che vogliono avere il controllo completo sui loro portafogli ed essere in grado di riequilibrare le loro partecipazioni regolarmente base. Poiché i prospetti di molti fondi comuni di investimento contengono avvertenze che consentono loro di deviare da quanto dichiarato obiettivi di investimento, i fondi comuni di investimento possono non essere adatti per gli investitori che desiderano avere consistenti portafogli. Quando si sceglie un fondo comune di investimento, è importante ricercare la strategia di investimento del fondo e vedere quale fondo indicizzato potrebbe seguire per vedere se è sicuro.

Resi Diluizione

Non tutti i fondi comuni di investimento sono cattivi, ma possono essere pesantemente regolamentati e non possono detenere partecipazioni concentrate superiori al 25% del loro portafoglio complessivo. Per questo motivo, i fondi comuni di investimento possono tendere a generare rendimenti diluiti, poiché non possono concentrare i propri portafogli su una partecipazione con le migliori prestazioni come farebbe un singolo titolo. Detto questo, può ovviamente essere difficile prevedere quale azione andrà bene, il che significa che la maggior parte degli investitori che vogliono diversificare i propri portafogli sono parziali rispetto ai fondi comuni di investimento.