Better Investing Tips

Definizione della regola fiscale de minimis

click fraud protection

La regola fiscale de minimis: una panoramica

La regola fiscale de minimis fissa la soglia alla quale un'obbligazione a sconto dovrebbe essere tassata come plusvalenza anziché come reddito ordinario. La norma stabilisce che uno sconto inferiore a un quarto di punto per anno intero tra il momento dell'acquisizione e la sua scadenza è troppo piccolo per essere considerato uno sconto di mercato ai fini fiscali. Invece, il accrescimento dal prezzo di acquisto al valore nominale deve essere trattata come plusvalenza, se è detenuta per più di un anno.

De minimis in latino significa "riguardo alle cose minime".

Spiegazione della regola fiscale de minimis

In base alla regola della tassazione de minimis, se un'obbligazione municipale viene acquistata con uno sconto minimo, è soggetta all'imposta sulle plusvalenze anziché all'aliquota ordinaria dell'imposta sul reddito (solitamente più elevata).

Punti chiave

  • La regola fiscale de minimis definisce quando il rimborso di un'obbligazione municipale è una plusvalenza piuttosto che un reddito ordinario.
  • Il limite per il trattamento come plusvalenza è di un quarto di punto per anno intero tra l'acquisizione e la scadenza.
  • La regola fiscale de minimis in generale è rilevante solo in un contesto di tassi di interesse in aumento.

Secondo l'Internal Revenue Service (IRS), uno sconto minimo, definito come un importo inferiore a un quarto di punto percentuale del valore nominale moltiplicato per il numero di anni interi tra la data di acquisto dell'obbligazione e la sua data di scadenza – è troppo piccolo per essere considerato un sconto di mercato ai fini dell'imposta sul reddito.

Come calcolare De minimis

Per determinare se un'obbligazione comunale è soggetta al imposta sulle plusvalenze o imposta ordinaria sul reddito utilizzando la regola fiscale de minimis, moltiplicare il valore nominale per 0,25% e moltiplicare il risultato per il numero di anni interi tra la data di acquisto dell'obbligazione scontata e la data di scadenza. Sottrarre l'importo de minimis derivato dal valore nominale dell'obbligazione.

Se tale importo è superiore al prezzo di acquisto dell'obbligazione a sconto, l'obbligazione acquistata è soggetta all'aliquota ordinaria dell'imposta sul reddito. Se il prezzo di acquisto è superiore alla soglia de minimis, è dovuta l'imposta sulle plusvalenze.

"De minimis" significa "sulle cose minime". Uno sconto insignificante non è considerato una plusvalenza.

In altre parole, se lo sconto di mercato è inferiore all'importo de minimis, lo sconto sull'obbligazione è generalmente trattato come una plusvalenza alla sua vendita o rimborso piuttosto che come reddito ordinario.

Esempio della regola De minimis

Supponiamo che tu stia guardando un'obbligazione municipale di 10 anni con un valore nominale di 100 e cinque anni alla scadenza. Lo sconto de minimis è di 100 valore nominale x 0,0025 x 5 anni = 1,25.

Quindi sottrai 1,25 dal valore nominale per ottenere l'importo limite de minimis, che in questo esempio è 98,75 = 100 – 1,25. Questo è il prezzo più basso al quale l'obbligazione può essere acquistata affinché l'IRS tratti lo sconto come una plusvalenza.

In questo esempio, se il prezzo dell'obbligazione a sconto che hai acquistato è inferiore a 98,75 per 100 del valore nominale, sarai soggetto all'imposta ordinaria sul reddito secondo la regola fiscale de minimis.

Quindi, se hai acquistato questa obbligazione per $ 95, verrà applicata l'imposta sul reddito ordinaria quando l'obbligazione viene rimborsata alla pari, poiché $ 95 è inferiore a $ 98,75.

Un altro modo di vederlo è che lo sconto di mercato di 100 – 95 = 5 è superiore all'importo de minimis di 1,25. Pertanto, il profitto sulla vendita dell'obbligazione è reddito, non plusvalenza.

Un principio di base del prezzo delle obbligazioni è che quando i tassi di interesse aumentano, i prezzi delle obbligazioni scendono e viceversa. La regola fiscale de minimis si applica tipicamente in un contesto di tassi di interesse in aumento. Durante tali periodi, il prezzo delle obbligazioni scende e vengono offerte a sconto o sconti profondi al par.

7 modi per perdere soldi sulle obbligazioni

Molti investitori vedono investire nel reddito fisso mercato come mezzo per preservare il capita...

Leggi di più

Obbligazioni di Fallen Angel e astri nascenti: rischi e opportunità

Obbligazioni ad alto rendimento, denominate anche obbligazioni spazzatura, possono essere suddiv...

Leggi di più

Definizione ed esempi del mercato del credito

Che cos'è il mercato del credito? Il mercato del credito si riferisce al mercato attraverso il ...

Leggi di più

stories ig