Buon momento per trarre profitto dalle azioni Wayfair

Azioni del rivenditore Internet Wayfair Inc. (w) è sceso al minimo di cinque anni a marzo ed è rimbalzato fortemente nel secondo trimestre, salendo al massimo storico in un assalto di 175 punti prima di invertire la marcia la scorsa settimana in un lungo ritardo ritirarsi. Questo sembra il momento e il luogo perfetto per gli azionisti per prendere profitti e tornare in disparte perché l'attuale recessione potrebbe durare per settimane e rinunciare a una grossa fetta del rialzo registrato negli ultimi due mesi.

L'inversione ha riportato il titolo al di sotto del massimo del 2019 a $ 173, negando il breakout agli acquirenti e rafforzando la gamma resistenza che potrebbe rimanere in vigore anche nel terzo trimestre. Il rally ha anche stampato tre grandi lacune – a $ 30, $ 55 e $ 140 – che probabilmente agiranno come obiettivi magnetici al ribasso. Questo è un grosso problema quando due delle buche si trovano a 100 punti o più al di sotto del prezzo attualmente negoziato.

Tendenze rialziste sane tendono ad evolversi attraverso massimi e minimi più alti, ma le azioni Wayfair non sono riuscite a ritagliarsi un minimo più alto durante l'avanzata verticale. Anche dal 30% al 40%

correzione fuori dalla vetta sarebbe doloroso, registrando altri 40-60 punti di ribasso per coloro che sono rimasti con il sacco. L'intenso interesse all'acquisto durante il rialzo dovrebbe allentare la pressione di vendita, ma potrebbe non essere sufficiente per trovare un trading floor a una distanza impressionante dal livello di breakout.

Grafico a lungo termine W (2014 – 2020)

La società è diventata pubblica a $ 36,00 nell'ottobre 2014 ed è scesa al minimo storico di $ 16,74 solo due mesi dopo. Il successivo aumento ha completato un viaggio di andata e ritorno nella stampa di apertura dell'IPO nel giugno 2015, generando un breakout immediato che si è bloccato rapidamente a metà dei $ 50. L'azione range-bound ha preso il controllo nel 2017 quando un breakout di maggio ha segnalato il ritorno dello slancio dell'interesse all'acquisto e dell'aggressività venditori allo scoperto.

Il titolo ha registrato quattro nuovi massimi nel primo trimestre del 2019, quando ha toccato il massimo a 173,72 dollari, prima di un costante ribasso che si è attestato vicino a 80 dollari a novembre. Un rimbalzo a gennaio ha segnato un massimo più basso a $ 112, lasciando il posto a un test di range sostegno, seguito da un crollo ad alto volume durante il panico pandemico. Il sell-off ha ceduto più di 90 punti al minimo di marzo a $ 21,70, che ha segnato il minimo da febbraio 2015.

Il rimbalzo ad aprile è accelerato dopo che la società ha dichiarato che avrebbe raggiunto o superato il primo trimestre guida a causa di un aumento delle entrate casalinghe. La crescita di marzo è più che raddoppiata rispetto a gennaio e febbraio, innescando una frenesia di acquisto che ha raggiunto il massimo storico il 6 maggio. Tuttavia, gli analisti di Wall Street hanno ora sollevato dubbi sul ritmo di crescita torrido, con la maggior parte degli americani che stanno finalmente uscendo dal letargo.

Il settimanale oscillatore stocastico è appena entrato in un ciclo di vendita che prevede da sei a dieci settimane di relativa debolezza. Non è un grosso problema per le azioni più forti, ma Wayfair sta lavorando su letture di ipercomprato dopo a rally di oltre 170 punti, aumentando il potenziale per un ritracciamento ripido che mette alla prova un nuovo supporto al 50 settimane media mobile esponenziale (EMA) sopra i 100$, più di 50 punti sotto la stampa di apertura di questa mattina.

W Grafico a breve termine (2018 – 2020)

Il volume a saldo L'indicatore di accumulazione-distribuzione (OBV) ha raggiunto la resistenza del 2019 durante il rally ed è scoppiato prima di invertire con il prezzo la scorsa settimana. Osserva da vicino il massimo precedente (linea nera) nelle prossime sessioni perché la pressione di vendita che porta attraverso un nuovo supporto confermerà che la resistenza del range ha ripreso il controllo del nastro ticker. Data l'attuale struttura dei prezzi, è probabile che tale evento coincida con il riempimento del gap del 5 maggio tra $ 134 e $ 160.

Il livello di riempimento del gap è strettamente allineato con il .382 Ritracciamento del rally di Fibonacci livello a $ 129, rendendolo un primo obiettivo naturale al ribasso. È anche un livello di supporto ovvio, quindi i rialzisti potrebbero avere l'opportunità di costruire un minimo più alto intorno a quella zona di prezzo. Guarda di seguito se lo sforzo fallisce perché il titolo potrebbe scendere rapidamente nell'EMA a 200 giorni a $ 100 e flirtare con un viaggio di ritorno a doppia cifra.

La linea di fondo

Il rally di Wayfair potrebbe essere terminato, segnalando un buon momento per la maggior parte degli azionisti per prendere profitti e andarsene.

Informativa: L'autore non deteneva posizioni nei suddetti titoli al momento della pubblicazione.