Opzioni Zero Days to Expiration (0DTE) e come funzionano
Cosa sono le opzioni Zero Days to Expiration (0DTE)?
Le opzioni zero giorni alla scadenza, o opzioni 0DTE in breve, lo sono contratti di opzioni che scadono e diventano nulle lo stesso giorno in cui vengono scambiate. Quando un'opzione raggiunge questo stadio, non rimane molto tempo per agire sul diritto di acquistare o vendere attività sottostante. La finestra è piccola e la mossa che il trader sta pianificando deve avvenire rapidamente.
Il trading di opzioni 0DTE è entrato nel mainstream negli ultimi anni ed è popolare premio strategia di raccolta.
Punti chiave
- Le opzioni Zero Days to Expiration (0DTE) sono contratti di opzioni che scadono entro un giorno.
- Le opzioni 0DTE consentono ai trader di guadagnare potenzialmente rapidamente.
- La finestra è piccola e la mossa che l'acquirente sta pianificando deve avvenire rapidamente.
- Un gioco popolare è vendere opzioni l'ultimo giorno in cui sono valide e capitalizzare il decadimento del premio.
- È necessaria la conoscenza di come eseguire e coprire queste operazioni e i catalizzatori di mercato potrebbero non funzionare come previsto.
Come funzionano le opzioni Zero Days to Expiration (0DTE)?
Un'opzione è un contratto che conferisce all'acquirente il diritto, ma non l'obbligo, di acquistare o vendere un'attività sottostante a un prezzo specifico entro un periodo specificato. Ogni contratto di opzione viene fornito con un data di scadenza. Se l'opzione non viene utilizzata entro quel momento, diventa inutile e non è più valida.
Con le opzioni zero giorni alla scadenza, la data di scadenza è imminente. Lo 0 prima del DTE indica che questo è l'ultimo giorno per utilizzare l'opzione. Normalmente, con le opzioni, il trader ha un bel po' di tempo per aspettare e vedere se l'asset sottostante si muove nella direzione su cui ha puntato. Questo non è il caso degli 0DTE. In questa fase avanzata, il tempo è essenziale.
Per alcuni trader, l'ultimo giorno prima della scadenza è il momento migliore per investire in opzioni. I trader apprezzano le opzioni 0DTE perché offrono l'opportunità di capitalizzare rapidamente le posizioni e vincolare il capitale per brevi periodi. Entrare e uscire dalle negoziazioni nello stesso giorno elimina anche il rischio che il prezzo si muova durante la notte mentre il trader dorme e non davanti allo schermo del computer.
Le opzioni Zero Days to Expiration (0DTE) sono redditizie?
La vendita e l'acquisto di opzioni a zero giorni dalla scadenza possono essere estremamente redditizie o costose. La posta in gioco è alta in questa fase avanzata e possono succedere molte cose in un giorno.
Ci sono storie contrastanti su questo tipo di strategia di investimento. Sono emerse numerose storie di persone che si sono ustionate, portando le opzioni 0DTE ad essere etichettate come l'equivalente di un commercio del lotto. Quando si acquista un'opzione l'ultimo giorno prima della scadenza, c'è molta pressione affinché la mossa prevista avvenga rapidamente. Le opzioni 0DTE dovrebbero essere riservate solo alle negoziazioni ad alta convinzione ed essere coperto di conseguenza nel caso in cui le cose non vadano secondo i piani.
Per autori di opzioni, il trading 0DTE è generalmente molto più popolare. Ci sono molte persone là fuori che giurano su questa strategia, sostenendo che è possibile realizzare profitti potenzialmente grandi senza assumersi molti rischi vendendo opzioni che scadono entro un giorno.
Le opzioni 0DTE sono spesso scambiate per sfruttare il decadimento esponenziale del premio.
Che tipo di trader utilizza tipicamente questa strategia?
Le negoziazioni 0DTE sono popolari tra gli scrittori di opzioni. Il gioco consiste nello scaricare l'ultimo giorno in cui l'opzione è valida e riscuotere il premio in rapida diminuzione.
Decadimento del premio
Quando acquisti un'opzione, paghi la persona che la vende (l'altra parte nell'operazione) per il privilegio di darti il diritto di acquistare l'attività sottostante al prezzo specificato prezzo di esercizio. Tale pagamento o addebito è noto come premio.
Di solito, le opzioni che hanno maggiori probabilità di essere esercitate richiedono premi più elevati. Ciò significa che quei “nei soldi” sono più costosi di quelli “fuori dai soldi.” Generalmente significa anche che il costo di un'opzione diminuisce costantemente man mano che si avvicina alla data di scadenza e diminuisce rapidamente l'ultimo giorno.
La strategia più popolare utilizzata dai trader di opzioni 0DTE è vendere un farfalla di ferro O condor di ferro, secondo l'opzione Alpha.
Molti trader cercano di approfittare dell'ultimo giorno di azione. Il loro obiettivo è quello di raccogliere il premio, e hanno il vantaggio del tempo dalla loro parte e la possibilità di fissare il prezzo di esercizio.
La strategia qui è aprire la posizione al mattino, tenerla fino a quando non è stato raggiunto il premio desiderato raccolti, quindi riacquistare l'opzione a un prezzo inferiore prima della fine della giornata o lasciarla scadere. Se tutto va secondo i piani, il trader realizza un rapido profitto.
Competenza commerciale un must
Contrariamente a quanto molte persone dicono su Internet, la vendita di opzioni 0DTE non è un modo garantito per diventare ricchi. Molte cose possono cambiare in un giorno e qualcosa che sembrava certo al mattino potrebbe finire per ritorcersi contro nel pomeriggio.
Quelli con esperienza nel trading hanno maggiori possibilità di ottenere prezzi, tempistiche e tutto a posto. Un principiante che cerca di arricchirsi velocemente senza fare i compiti potrebbe subire una brutta perdita.
Non lasciarti ingannare dal credere che la raccolta di premi sia una strategia infallibile. È necessaria la conoscenza di come eseguire e coprire queste operazioni e i catalizzatori di mercato potrebbero non funzionare come previsto.
Su quali tipi di sicurezza viene generalmente utilizzata questa strategia?
Maggior parte scorte, fondi negoziati in borsa (ETF), E indici sono opzionabili. Tuttavia, alcuni sono molto più popolari di altri.
I trader di opzioni 0DTE in genere optano per ticker con volume giornaliero elevato e cicli di scadenza più frequenti. Esempi classici includono gli ETF che tracciano il S&P 500, IL Nasdaq 100, o il Russell 2000.
Ordini stop-loss dovrebbe essere utilizzato per prevenire perdite catastrofiche.
Cosa significa DTE nelle opzioni?
DTE è l'abbreviazione di "giorni alla scadenza" e sostanzialmente ci dice per quanti giorni è disponibile il diritto di acquistare o vendere un'attività sottostante al prezzo specificato. Una volta scaduto questo tempo, l'opzione è resa nulla e scade senza valore.
Quando scadono le opzioni 0DTE?
Uno 0 prima del DTE indica che l'opzione scadrà lo stesso giorno.
Cosa succede se l'opzione non viene esercitata prima della scadenza?
Gli acquirenti di opzioni non sono tenuti a rispettare il contratto. Se non si agisce entro la data specificata, l'opzione semplicemente scade. In questo caso, l'acquirente se ne andrebbe a mani vuote e perderebbe qualsiasi somma pagata allo scrittore (il premio) per l'opportunità presentata.
La linea di fondo
Si parla molto su Internet della riscossione di premi sui contratti 0DTE che rappresentano denaro facile e garantito. Non ascoltare quel rumore. Sfortunatamente, non esiste un investimento privo di rischi e ad alto rendimento.
Sì, le opzioni 0DTE hanno uno scopo e possono far guadagnare soldi agli investitori. Tuttavia, sono anche abbastanza complessi e volatili e possono facilmente esplodere in faccia se non sai cosa stai facendo.
