Le tariffe dei CD aumentano quando il Prime sale?
Il prime rate non influenza direttamente i tassi offerti sui certificati di deposito (CD), ma è correlato. IL tariffa primaria è un tasso di prestito utilizzato dalle banche per i loro migliori clienti commerciali e di solito si basa sul tasso sui fondi federali della Federal Reserve.
I tassi dei CD sono influenzati anche dal tasso dei fondi federali, ma anche da altri fattori come l'inflazione, l'economia, la concorrenza e la situazione individuale di ciascuna banca o unione di credito. Quando le tariffe prime aumentano, guardati intorno per le migliori tariffe CD disponibili.
Punti chiave
- Il tasso primario di una banca è correlato agli interessi pagati sui depositi, ma non esiste necessariamente una causa ed effetto diretta, 1:1.
- La tariffa principale è spesso significativamente più alta della tariffa pagata su un CD.
- I tassi di prestito tendono a salire più velocemente di quelli che le banche pagano per i CD, ma alla fine aumentano.
- Alcune banche offrono tassi di CD ben al di sopra della media nazionale, il che rende particolarmente importante guardarsi intorno prima di effettuare un investimento.
Come funziona la tariffa principale
Il prime rate è il tasso di interesse che le banche addebitano ai loro clienti istituzionali più meritevoli di credito. Questo è un prestito valutare. Ogni banca fissa il proprio tasso di riferimento. La Federal Reserve statunitense raccoglie i tassi primari medi giornalieri delle 25 maggiori banche. Ma il prime rate più spesso citato è quello riportato quotidianamente dal Wall Street Journal. I ricercatori esaminano 10 delle più grandi banche statunitensi e ottengono una media basata sui loro tassi.
Le banche fissano i loro tassi privilegiati in parte sulla base del Tasso di fondi federali stabilito dalla Fed. Il tasso sui fondi federali è quello che le banche si addebitano reciprocamente per i prestiti a breve termine. Spesso le banche fissano il loro tasso primario tre punti percentuali al di sopra del tasso sui fondi federali.
Le variazioni del tasso sui fondi federali influenzano anche i tassi offerti dalle banche per attrarre depositi, compresi i tassi su certificati di deposito (CD). Quindi i tassi prime e CD sono collegati perché entrambi si basano sul benchmark dei tassi sui fondi federali.
Mentre i tassi primari spesso aumentano prontamente dopo gli aumenti dei tassi della Fed, le banche possono ritardare gli aumenti dei tassi sui depositi, anche sui nuovi CD, fino a quando le pressioni competitive non lo richiedano. Durante la pandemia di COVID-19, molte banche erano piene di depositi perché i consumatori risparmiavano denaro che non potevano spendere per cose come uscire a mangiare. Non c'era molta concorrenza per attrarre nuovi depositi. Di conseguenza, secondo una ricerca di S&P Market Intelligence, i CD e altri tassi non sono aumentati drasticamente quando la Fed ha iniziato ad aumentare i tassi nel 2022.
Ma entro la fine del 2022, alcune banche hanno iniziato a pagare interessi più elevati sui conti di risparmio, in particolare sui CD. I cambiamenti dipendevano dall'istituzione. Alcuni non hanno alzato affatto i tassi o solo un po'. Altri hanno offerto tassi CD più elevati specificamente per attrarre nuovi depositi, arginare i deflussi di denaro a causa dei tassi della concorrenza o contribuire a incrementare i loro rapporti prestito/deposito—una misura chiave della liquidità di una banca.
L'aumento dei tassi non influirà sui tuoi attuali investimenti in CD a meno che tu non abbia i tuoi soldi in un CD che offre un'opzione per aumentare i tassi automaticamente o su richiesta.
Cosa succede ai CD quando il Prime sale?
L'aumento dei tassi può dare alle banche più spazio per aumentare i loro profitti (noto anche come loro differenziale netto del tasso di interesse). Le banche lo fanno non alzando i loro tassi di deposito tanto o altrettanto rapidamente quanto i loro tassi di interesse sui prestiti.
Ad esempio, ecco come il tasso sui fondi federali e il tasso primario sono aumentati insieme ai tassi CD sui depositi a 12 mesi nei 14 mesi durante i quali la Fed ha aumentato i tassi 10 volte.
| Data | Tasso obiettivo sui fondi federali | Tariffa principale | Media APY CD 12 mesi |
| marzo 2022 | 0.25-0.50 | 3.37 | 0.15 |
| settembre 2022 | 3.00-3.25 | 5.74 | 0.60 |
| marzo 2023 | 4.75-5.00 | 7.83 | 1.49 |
| maggio 2023 | 5.00-5.25 | 8.22 | 1.59 |
Potresti non vedere i tassi di CD aumentare immediatamente in proporzione agli aumenti del tasso di prestito principale. Alla fine, però, questi prodotti rendimento percentuale annuo (APY) dovrebbe anche aumentare a causa della concorrenza per i nuovi depositi, presso la maggior parte delle banche.
Si noti che le tariffe massime sui CD offerti dalle singole banche e cooperative di credito sono spesso molto più alte della media nazionale. Quindi ha senso guardarsi intorno.
In che modo i tassi nell'economia influenzano gli investimenti in CD
Relazione tra tassi di interesse CD e oneri finanziari complessivi è ovvio quando i tassi di interesse salgono bruscamente in risposta all'aumento dell'inflazione. Quando la Fed aumenta il suo tasso di riferimento per cercare di raffreddare la spesa e combattere l'inflazione, le banche possono aumentare i tassi che pagano ai depositanti. L'aumento degli interessi che guadagni aiuta a compensare l'erosione del potere d'acquisto dei tuoi depositi a causa dell'inflazione.
Ma non completamente. Ad esempio, il tasso di inflazione medio dell'indice dei prezzi al consumo è aumentato del 4,9% per i 12 mesi terminanti ad aprile 2023. Se metti i tuoi soldi in un CD a guadagno medio nell'aprile 2022, avresti ottenuto solo un rendimento medio dello 0,17% nei 12 mesi precedenti. Hai perso un potere d'acquisto significativo a causa dell'inflazione. Inoltre, pagherai le tasse su qualsiasi interesse guadagnato dal CD.
Potresti essere in grado di battere l'inflazione se investi in a CD più pagato invece di uno con tariffe appena medie. Nella primavera del 2023, che è successo per la prima volta. Ma tutto dipende dall'inflazione e dai tassi di interesse quando sei pronto per acquistare un CD.
Quando si sceglie una durata del CD, gli investitori devono affrontare un compromesso. I CD a lungo termine possono offrire tassi di interesse più elevati. Ma il tasso di oggi potrebbe essere meno attraente se i tassi continuano a salire. Il denaro bloccato in un CD oggi potrebbe ottenere un tasso più alto tra 3 mesi. Se pensi che i tassi continueranno a salire, potresti prendere in considerazione l'acquisto di a CD di rilancio o impostare un Scala CD.
Domande frequenti
Quali fattori influenzano le tariffe dei CD?
Le banche e le unioni di credito stabiliscono le loro tariffe CD in base a una serie di fattori. Questi includono il tasso sui fondi federali, l'inflazione, la concorrenza di altre banche per i depositi, la loro necessità di depositi per aiutare a finanziare i loro programmi di prestito e il loro margine di profitto desiderato.
Un CD è un buon investimento?
I CD sono investimenti sicuri perché il loro valore non oscilla. Il denaro in CD è generalmente assicurato da entrambi Federal Deposit Insurance Corp. (FDIC) o il Amministrazione nazionale delle cooperative di credito (NCUA). A causa dei loro tassi di rendimento fissi e relativamente bassi, tuttavia, i CD sono esposti al rischio di inflazione. In sostanza, i $ 1.000 che metti in un CD oggi varranno meno l'anno prossimo se l'inflazione è superiore al rendimento che stai guadagnando sul CD.
I CD hanno tassi di interesse fissi o variabili?
CD a prezzo fisso sono più comuni. Alcune banche e unioni di credito offrono anche CD a tasso variabile con i tassi di interesse può aumentare in un contesto di tassi in aumento. Possono anche fornire CD di rilancio (aka, CD step-up o CD raise-your-rate) che ti permettono di scegliere se e quando vuoi aumentare il tuo APY.
La linea di fondo
Il tasso principale e i tassi CD sono entrambi correlati al tasso di riferimento sui fondi federali fissato dalla Federal Reserve. Quando il tasso sui fondi federali aumenta, il tasso primario segue rapidamente e anche i tassi CD tendono ad aumentare, sebbene più lentamente e in misura limitata.
Tassi di interesse più elevati possono essere un punto luminoso per i depositanti precedentemente disinteressati a investire in CD con rendimenti bassi. L'inflazione, tuttavia, può erodere i guadagni dei depositanti in termini di potere d'acquisto. Considera i rischi dell'inflazione e se pensi che i tassi continueranno a salire prima di bloccare i soldi in un CD a lungo termine.