Definizione di custode di fondi comuni di investimento

Che cos'è un custode di un fondo comune di investimento?

Un custode di fondi comuni è un società fiduciaria, banca o istituto finanziario analogo che ha il compito di detenere e salvaguardare i titoli detenuti all'interno di un fondo comune di investimento.

Un fondo comune di investimento custode detiene beni per la custodia e può anche fornire una gamma di servizi tra cui amministrazione di fondi, contabilità di fondi, servizi legali, di conformità, supporto fiscale e servizi di agenzia di trasferimento.

Capire i depositari di fondi comuni di investimento

I custodi di fondi comuni di investimento lavorano con fondi comuni di investimento tramite accordi di terze parti. Dal fondo comune è essenzialmente un grande pool di fondi di molti investitori diversi, richiede un'entità aggiuntiva per detenere e salvaguardare i titoli che sono di proprietà comune di tutti gli investitori del fondo.

Il Securities and Exchange Commission (SEC) ha regole e requisiti specifici che disciplinano la custodia dei fondi comuni di investimento che porta la maggior parte delle società di investimento a lavorare con un custode di terze parti per la conformità. Nel corso del 2009 è stata rivista la normativa in materia di custodia dei patrimoni dei fondi comuni di investimento per garantire agli investitori ancora maggiore trasparenza e sicurezza degli investimenti. Questi regolamenti sono principalmente delineati nella regola 206(4)-2 dell'Investment Advisors Act del 1940. I regolamenti del 1940 Act sono in vigore per aiutare a mitigare i rischi di attività fraudolenta o disonesta da parte di società di investimento e gestori di fondi.

Servizi di custodia di fondi comuni di investimento

I custodi di fondi comuni di investimento lavorano con società di fondi comuni di investimento in tutto il mondo. I custodi globali devono aderire a normative diverse nei singoli paesi.

I custodi di fondi comuni di investimento possono offrire un'ampia gamma di servizi. Le offerte tipiche includono contabilità dei fondi, amministrazione, servizi legali, di conformità e fiscali. I custodi di fondi comuni di investimento lavorano anche con agenti di trasferimento o forniscono i propri servizi di agenzia di trasferimento per mantenere i registri delle transazioni e dei saldi degli azionisti. I fondi comuni in genere esternalizzano la maggior parte delle loro operazioni di back-office a custodi per l'efficienza dei costi e la convenienza. L'amministrazione e la contabilità dei fondi comuni di investimento sono aspetti importanti delle operazioni di un fondo comune di investimento.

I contabili del fondo sono responsabili del calcolo dei valori patrimoniali netti giornalieri del fondo. Gli amministratori del fondo sono anche responsabili di numerose attività relative ai titoli sottostanti del fondo comune di investimento, comprese le azioni societarie e il voto per delega.

Esempi di depositari di fondi comuni di investimento

Molte società finanziarie globali offrono servizi di custodia per tutti i tipi di investimenti, inclusi azioni, obbligazioni, fondi comuni di investimento e fondi negoziati in borsa.

Ad esempio, nel 2016, la Bank of New York Mellon è stata la più grande banca depositaria globale con un patrimonio totale in custodia di $ 25,08 trilioni per i 12 mesi fino a giugno 2016. State Street si è classificata seconda con 21,35 trilioni di dollari di asset in custodia; e J.P. Morgan si sono classificati al terzo posto con 20,47 trilioni di dollari di asset in custodia.