Trading di petrolio greggio: 5 passaggi per realizzare un profitto

Olio crudo il trading offre eccellenti opportunità di profitto in quasi tutte le condizioni di mercato grazie alla sua posizione unica all'interno dei sistemi economici e politici del mondo. Anche, settore energetico la volatilità è aumentata notevolmente negli ultimi anni, garantendo tendenze forti in grado di produrre rendimenti coerenti per scambi di oscillazioni a breve termine e strategie di tempistica a lungo termine.

I partecipanti al mercato spesso non riescono a sfruttare appieno le fluttuazioni del petrolio greggio, o perché non hanno imparato le caratteristiche uniche di questi mercati o perché non sono consapevoli delle insidie ​​nascoste che possono corrodere guadagni. Inoltre, non tutti gli strumenti finanziari incentrati sull'energia sono creati allo stesso modo, con un sottoinsieme di questi titoli più probabilità di produrre risultati positivi.

Ecco cinque passaggi necessari per ottenere un profitto consistente sui mercati.

1. Scopri cosa muove il petrolio greggio

Il petrolio greggio si muove attraverso la percezione di domanda e offerta, influenzato dalla produzione mondiale e dalla prosperità economica globale. L'eccesso di offerta e la contrazione della domanda incoraggiano i commercianti a vendere i mercati del greggio, mentre l'aumento della domanda e la diminuzione o la produzione piatta incoraggiano i commercianti a fare un'offerta di petrolio greggio più alta.

Una stretta convergenza tra elementi positivi può produrre potenti trend rialzisti, come l'impennata del petrolio greggio a 145,31 dollari al barile nel luglio 2008, mentre la stretta convergenza tra elementi negativi può creare trend ribassisti altrettanto potenti, come il crollo dell'agosto 2015 a 37,75 dollari al barile. Prezzo azione tende a costruire intervalli di scambio ristretti quando il petrolio greggio reagisce a condizioni miste, con azioni laterali che spesso persistono per anni alla volta.

2. Capire la folla

I trader professionisti e gli hedger dominano l'energia mercati a termine, con gli operatori del settore che assumono posizioni per compensare l'esposizione fisica mentre gli hedge fund speculano sulla direzione a lungo ea breve termine. Commercianti al dettaglio e gli investitori esercitano meno influenza qui che in mercati più emotivi, come i metalli preziosi o le azioni ad alta crescita beta.

L'influenza della vendita al dettaglio aumenta quando il petrolio greggio tende a manifestarsi bruscamente, attirando capitali da piccoli operatori che sono attratti in questi mercati da titoli in prima pagina e teste parlanti martellanti. Le successive ondate di avidità e paura possono intensificare la tendenza sottostante quantità di moto, contribuendo a culmine e crolli storici che stampano volumi eccezionalmente elevati.

3. Scegli tra petrolio greggio Brent e WTI

Il petrolio greggio viene scambiato attraverso due mercati primari, West Texas Intermediate Crude e Brent Crude. Il WTI ha origine nel bacino del Permiano degli Stati Uniti e da altre fonti locali, mentre il Brent proviene da più di una dozzina di giacimenti nel Nord Atlantico. Queste varietà contengono diversi contenuti di zolfo e gravità API, con livelli inferiori comunemente chiamati petrolio greggio dolce e leggero. Brent è diventato un indicatore migliore dei prezzi mondiali negli ultimi anni, sebbene il WTI nel 2017 sia stato scambiato più pesantemente nei mercati dei futures mondiali (dopo due anni di leadership di volume del Brent).

I prezzi tra questi gradi sono rimasti all'interno di una fascia ristretta per anni, ma si è conclusa nel 2010 quando i due mercati si sono nettamente divergenti a causa di un ambiente in rapida evoluzione tra domanda e offerta. L'aumento della produzione petrolifera degli Stati Uniti, guidato da scisto e fracking tecnologia, aumento della produzione di WTI e parallelamente la perforazione del Brent ha subito una rapida diminuzione.

Legge americana che risale al petrolio arabo embargo negli anni '70 ha aggravato questa divisione, vietando alle compagnie petrolifere locali di vendere le proprie scorte nei mercati esteri. Questo divieto è stato rimosso nel 2015.

Molti dei contratti futures del New York Mercantile Exchange (NYMEX) di CME Group seguono il benchmark WTI, con il ticker "CL" che attira volumi giornalieri significativi. La maggior parte dei trader di futures può concentrarsi esclusivamente su questo contratto e sui suoi numerosi derivati. Gli Exchange Traded Fund (ETF) e gli Exchange Traded Notes (ETN) offrono accesso al petrolio greggio, ma la loro costruzione matematica genera limitazioni significative a causa di contango e arretramento.

4. Leggi il grafico a lungo termine

Il petrolio greggio WTI è aumentato dopo la seconda guerra mondiale, raggiungendo un picco tra i $ 20 superiori ed entrando in una fascia ristretta fino a quando l'embargo negli anni '70 ha innescato una parabola rally a $ 120. Ha raggiunto l'apice verso la fine del decennio e ha iniziato un tortuoso declino, passando agli anni dell'adolescenza prima del nuovo millennio. Il petrolio greggio è entrato in un nuovo e potente trend rialzista nel 1999, raggiungendo il massimo storico a 157,73 dollari nel giugno 2008. Poi è sceso in un enorme trading range tra quel livello e i 20$ superiori, attestandosi intorno ai 55$ alla fine del 2017. A gennaio 2021, era scambiato a circa $ 47.

5. Scegli la tua sede

Il contratto futures NYMEX WTI Light Sweet Crude Oil (CL) negozia oltre 10 milioni di contratti al mese, offrendo eccellenti liquidità. Tuttavia, ha un rischio relativamente alto a causa dell'unità contrattuale di 1.000 barili e della fluttuazione del prezzo minimo di 0,01 per barile. Ci sono dozzine di altri prodotti a base di energia offerti tramite NYMEX, con la stragrande maggioranza che attrae professionisti speculatori ma pochi commercianti o investitori privati.

L'U.S. Oil Fund offre il modo più popolare per giocare sul petrolio greggio attraverso le azioni, registrando un volume medio giornaliero superiore a 20 milioni di azioni. Questo titolo tiene traccia dei futures WTI ma è vulnerabile al contango, a causa delle discrepanze tra mese anteriore e contratti a più lungo termine che riducono l'entità delle estensioni di prezzo.

Compagnie petrolifere e fondi di settore offrono un'esposizione diversificata al settore, con operazioni di produzione, esplorazione e servizi petroliferi che presentano tendenze e opportunità diverse. Sebbene la maggior parte delle aziende segua le tendenze generali del petrolio greggio, possono divergere nettamente per lunghi periodi. Queste contro-oscillazioni si verificano spesso quando i mercati azionari sono in forte andamento, con rally o vendite che innescano una correlazione tra mercati che promuovono comportamenti a catena tra diversi settori.

Alcuni dei più grandi fondi delle compagnie petrolifere statunitensi sono:

• SPDR Energy Select Sector Fund (XLE)
• SPDR S&P Oil & Gas Exploration and Production ETF (XOP)
• VanEck Vettori Oil Services ETF (OIH)
• iShares US Energy ETF (IYE)
• Vanguard Energy ETF (VDE)

Valute di riserva offrono un modo eccellente per assumere un'esposizione al petrolio greggio a lungo termine, con le economie di molte nazioni sfruttate a stretto contatto con le loro risorse energetiche. Gli incroci del dollaro USA con il peso colombiano e messicano, sotto i ticker USD/COP e USD/MXN, seguono da anni il petrolio greggio, offrendo agli speculatori un accesso altamente liquido e facilmente scalabile a tendenze rialziste e trend ribassisti. Le posizioni ribassiste sul greggio richiedono l'acquisto di questi cross mentre le posizioni rialziste richiedono la vendita allo scoperto.

La linea di fondo

Il trading nei mercati del petrolio greggio e dell'energia richiede competenze eccezionali per costruire profitti consistenti. Gli operatori di mercato che desiderano negoziare futures sul petrolio greggio e i suoi numerosi derivati ​​devono imparare cosa muove il merce, la natura della folla prevalente, la storia dei prezzi a lungo termine e le variazioni fisiche tra gradi diversi.