Definizione di rendita protetta dall'inflazione (IPA)
Che cos'è una rendita annua protetta dall'inflazione (IPA)?
Una rendita protetta dall'inflazione (IPA) è una rendita che garantisce un tasso di rendimento reale pari o superiore all'inflazione. Il vero tasso di rendimento è il rendimento nominale, meno il tasso di inflazione, proteggendo così i beneficiari di rendite e beneficiario investitori dall'inflazione.
Le rendite protette dall'inflazione stanno diventando più popolari, con gli investitori di rendite preoccupati per il rischio di inflazione, diminuendo il potere d'acquisto dei loro soldi mentre invecchiano. Queste sono una delle tante rendite offerte ai consumatori come veicolo di risparmio previdenziale.
Punti chiave
- Un'annualità protetta dall'inflazione (IPA) è un tipo di prodotto di rendita.
- Queste rendite tendono a fornire agli investitori una vincita inferiore rispetto ad altri tipi di rendite sul mercato.
- Le rendite protette dall'inflazione stanno aumentando di popolarità tra i consumatori.
- I pagamenti IPA sono indicizzati al tasso di inflazione, ma spesso hanno un tetto.
- I prodotti di rendita protetti dall'inflazione possono essere strumenti utili per i pensionati che vivono con un reddito fisso.
Come funzionano le rendite protette dall'inflazione?
Un contratto di rendita è un accordo scritto tra una compagnia di assicurazioni e un cliente che delinea gli obblighi di ciascuna parte in un contratto di rendita. Un documento del contratto di rendita includerà i dettagli specifici del contratto, inclusa la struttura della rendita (variabile o fisso), eventuali penali per recesso anticipato, disposizioni del coniuge e del beneficiario (come una clausola di sopravvivenza e un tasso di copertura del coniuge) e altro ancora. Più in generale, un contratto di rendita può fare riferimento a qualsiasi rendita.
Un IPA è simile a un normale rendita immediata, ma i suoi pagamenti sono indicizzati al tasso di inflazione. Tuttavia, spesso c'è un limite e gli investitori non ricevono pagamenti oltre questa percentuale di aumento del tasso di inflazione. L'inflazione è semplicemente un aumento dei prezzi ed è nemica dei pensionati a reddito fisso.
Dal momento che la maggior parte pensioni non sono indicizzati per aumentare con il tasso di inflazione generale, e Sicurezza sociale gli aumenti tendono ad essere inferiori all'inflazione generale, c'è un rischio reale che le persone anziane sopravvivano ai loro soldi. È qui che entrano in gioco gli IPA.
Critica delle rendite protette dall'inflazione
Tuttavia, la protezione dall'inflazione non è gratuita. Gli IPA forniscono agli investitori pagamenti iniziali inferiori rispetto ad altri tipi di rendite. Questo perché il denaro investito aumenterà di valore con l'inflazione e composto almeno annualmente con l'inflazione, quindi i pagamenti iniziali saranno significativamente inferiori ai pagamenti successivi, forse fino al 20%-30% in meno rispetto a una normale rendita immediata.
Le rendite a protezione dell'inflazione non sono state popolari negli ultimi anni perché l'inflazione è stata inferiore al 3% annuo dalla crisi finanziaria del 2008-2009.
Ci sono anche altri modi per proteggersi dall'inflazione. Questi includono Titoli del Tesoro protetti dall'inflazione (TIPS), che sono titoli di stato indicizzati all'inflazione per proteggere gli investitori dagli effetti negativi dell'inflazione.
Le azioni che pagano dividendi sono un altro bene siepe perché i dividendi tendono ad aumentare con l'inflazione generale. Risorse dure come materie prime e l'oro tende anche a guadagnare più valore quando l'inflazione è più alta.