Le azioni Tesla possono raggiungere nuovi massimi?
Tesla, Inc. (TSLA) spedito venditori allo scoperto mercoledì in corsa per le uscite, con le azioni che sono aumentate di oltre il 4% a un massimo di due mesi dopo che la società ha riportato numeri di consegna del secondo trimestre superiori alle attese. Anche così, gli analisti di Wall Street si chiedono se le buone notizie dureranno, dati alcuni trucchi contabili in le metriche e una lunga lista di sfide ben documentate per l'auto travagliata di Elon Musk produttore. Quindi, dato quello che sappiamo ora, le azioni Tesla possono raggiungere nuovi massimi nel 2019?
Wedbush Securities ha condensato lo scetticismo in tre domande in una nota tempestiva. Innanzitutto, qual è la domanda sostenibile del Modello 3 senza EV? crediti d'imposta scaduto il 1 luglio e consegne europee che sono "scivolate" nel secondo trimestre? Secondo, cosa succede a margini lordi e profitti poiché le vendite di Model 3 più economiche comprendono una percentuale più elevata delle entrate totali? Infine, l'azienda può espandersi più rapidamente all'estero dopo che una costruzione globale è stata completata nei prossimi 12-18 mesi?
Questi problemi potrebbero tenere gli investitori in disparte nella seconda metà, nonostante i numeri ottimistici sulla produzione del secondo trimestre. L'azienda ha molto da dimostrare dopo le ferite autoinflitte dello scorso anno, che hanno avuto un grande impatto sul sentimento e sull'interesse all'acquisto. Di fatto, accumulazione-distribuzione le letture rimangono pericolose vicino ai livelli del 2013 mentre la prima settimana di luglio volge al termine, nonostante una follia di acquisti del 36% nelle ultime sei settimane.
Inoltre, il titolo ha rotto un enorme triplo massimo quando è stato venduto a $ 250 ad aprile, entrando in un trend ribassista confermato. Il rally da giugno è ora arrivato ma non montato nuovo resistenza, aumentando le probabilità che i venditori allo scoperto aggressivi ricarichino le posizioni su qualsiasi accenno di cattive notizie. Di conseguenza, i 140 punti ancora necessari per tornare alla resistenza del range del 2018 a $ 380 potrebbero ritardare un viaggio ai massimi per mesi, anni o per sempre.
Grafico settimanale TSLA (2013 – 2019)
Il titolo è stato scambiato lateralmente in un intervallo ristretto per più di due anni dopo essere stato quotato in borsa a metà degli anni '20 nel giugno 2010, finalmente scoppiando nel secondo trimestre del 2013. La tendenza al rialzo ha attirato un'ampia attenzione dei media, innescando un'avanzata alimentata dallo slancio che si è bloccata sopra i $ 250 a marzo 2014. Il titolo Tesla ha aggiunto altri 26 punti nei successivi sei mesi e si è stabilizzato in un modello laterale volatile che ha generato una nuova ondata di acquisti dopo le elezioni presidenziali del 2016.
La tendenza al rialzo si è conclusa a $ 387 nel giugno 2017, lasciando il posto a un pullback, seguito da un evasione fallita che ha registrato un massimo storico a meno di due punti sopra il massimo precedente a settembre. Il prezzo è poi sceso in un'azione instabile nel range che ha portato tre ulteriori tentativi di breakout al massimo di dicembre 2018 a $ 379. Il titolo è sceso di 130 punti al range sostegno nei successivi cinque mesi e si è rotto con volumi pesanti, scendendo al minimo di due anni a $ 170 a giugno.
La ripartizione ha tagliato il ritracciamento di .50 del trend rialzista dal 2016 al 2018 (linee nere), mentre il rimbalzo a luglio 2019 pone la resistenza a .382 Ritracciamento di Fibonacci del declino dal 2017 al 2019 (linee rosse). Inoltre, i 50 e 200 giorni medie mobili esponenziali (EMA) si sono ribaltati dopo che il supporto di gamma è fallito e ora sono puntati direttamente sulla resistenza vicino a $ 250. Nel loro insieme, un tentativo di recupero potrebbe estendersi fino a $ 265 a $ 270 prima che gli orsi inneschino un'altra flessione.
Un aumento di volume elevato attraverso questo guanto di sfida ribassista migliorerebbe notevolmente le prospettive tecniche a lungo termine, generando condizioni di supporto per un'altra corsa alla resistenza sotto i 400 dollari. Tuttavia, sarà necessario un enorme potere d'acquisto per supportare tale aumento, e ciò è improbabile senza un flusso di notizie positive che duri più di pochi giorni o settimane. Di conseguenza, il soldi intelligenti è più probabile vendere le azioni nel terzo trimestre piuttosto che caricare azioni a basso costo.
La linea di fondo
Il titolo Tesla ha sollevato più di 60 punti dall'inizio di giugno e ora si sta avvicinando a una forte resistenza pari o superiore a $ 250, aumentando le probabilità di un'inversione al ribasso.
Divulgazione: l'autore non deteneva alcuna posizione nei suddetti titoli al momento della pubblicazione.