Che cos'è il microprestito e come funziona?

Finanziamento tra pari

Il peer to peer l'economia ha rivoluzionato il modo in cui le persone fanno affari e settore finanziario ha visto alcuni progressi impressionanti sfruttando le applicazioni P2P. Una delle applicazioni più utilizzate è il microprestito o microcredito. I microprestiti sono piccoli prestiti emessi da individui piuttosto che da banche o cooperative di credito. Questi prestiti possono essere emessi da un singolo individuo o aggregati tra un numero di individui che contribuiscono ciascuno una parte dell'importo totale.

Spesso i microprestiti vengono concessi a persone in Terzo mondo paesi in cui non sono disponibili finanziamenti tradizionali, per aiutarli a iniziare piccole imprese. I finanziatori ricevono interessi sui loro prestiti e rimborso di capitale una volta che il prestito è maturato. Poiché il credito di questi mutuatari può essere piuttosto basso e il rischio di insolvenza elevato, i microprestiti sono al di sopra del mercato tassi di interesse rendendoli allettanti per alcuni investitori.

Rischio e rendimento del microprestito

Il microprestito è stato facilitato dall'avvento di Internet e dall'interconnessione mondiale che ne deriva. Le persone che desiderano utilizzare i propri risparmi prestando e coloro che cercano di prendere in prestito possono trovarsi online ed effettuare transazioni.

Il rating del credito dei mutuatari è imputato utilizzando dati (compreso se il mutuatario possiede o meno una casa), un credito controllo o controllo dei precedenti e cronologia dei rimborsi se il mutuatario ha partecipato a microprestiti nel passato. Anche quelli con eccellente punteggi di credito può aspettarsi di pagare leggermente di più rispetto al credito tradizionale. Di conseguenza, i finanziatori possono ottenere un rendimento migliore rispetto ai risparmi tradizionali o CD.

Perché questi prestiti in genere non sono supportati da alcun tipo di garanzia, in caso di insolvenza di un mutuatario, il mutuante può aspettarsi di recuperare poco o nulla. Su Prosper.com, il mutuatario con la migliore valutazione può aspettarsi di pagare un minimo del 6% annuo su un prestito e il mutuatario più rischioso pagherà un tasso d'interesse fino al 31,9%. Se un investitore ritiene che il 6% per un prestito relativamente sicuro valga il rischio, il prestito può produrre rendimenti fuori misura rispetto ad altre forme di prestito.

A causa del rischio intrinseco di ogni singolo microprestito, i finanziatori spesso investono solo una piccola somma per prestito, ma possono finanziare un portafoglio di molte dozzine di microprestiti. Pertanto, ogni singolo mutuatario può scoprire che il proprio prestito è finanziato da un gran numero di istituti di credito, ciascuno dei quali contribuisce con una piccola percentuale dell'importo totale. Distribuendo il rischio su un'ampia gamma di prestiti con diverse qualità di credito e altri attributi, i finanziatori possono garantire che anche se uno o due prestiti predefinito, i loro portafogli non verranno cancellati.

I prestatori di microprestiti sono in genere individui, come investitori professionali e istituzioni finanziarie scoprire che i rischi superano di gran lunga la ricompensa. Di conseguenza, la maggior parte dei microprestiti sono peer to peer nel senso più puro.

Utenti di Microlending

I microprestiti possono servire a uno dei due scopi principali. Il primo è aiutare i poveri dei paesi del terzo mondo ad avviare piccole imprese. I finanziatori sono individui che impegnano una certa somma di denaro da prestare a un meritevole imprenditore in un altro paese.

Aziende come Kiva amministrare il microprestito per questi scopi umanitari. I mutuatari descriveranno il tipo di attività che desiderano avviare, come funzionerà e presenteranno a piano aziendale delineando le operazioni quotidiane. I mutuatari spesso presenteranno anche una storia personale e una breve biografia.

Il secondo scopo è quello di prestare a individui nei paesi sviluppati che potrebbero avere cattivo credito e non possono ottenere credito dalle banche, o che cercano di prendere in prestito piccole somme di denaro inferiori alle somme richieste da una banca. Club di prestito e Prosperare sono due società che amministrano il microprestito peer-to-peer per questi scopi. Un mutuatario può cercare finanziamenti per un numero qualsiasi di motivi, che sono resi espliciti ai potenziali finanziatori. Se il prestatore non si fida del mutuatario sceglierà di non finanziare quel particolare prestito. In alcuni casi, i prestiti potrebbero non essere interamente finanziato perché non possono attirare abbastanza finanziatori per contribuire.

Ad oggi, più di $ 17 miliardi sono stati presi in prestito sul sito di microprestiti Prosper e più di $ 50 miliardi tramite Lending Club.Queste società in genere ottengono un profitto addebitando commissioni per l'origine e il mantenimento dei prestiti che vengono quindi aggiunti al tasso di interesse del mutuatario.

La linea di fondo

Il microprestito è un innovazione finanziaria reso possibile dalla tecnologia e dal economia tra pari. Le persone che cercano di prestare denaro per ottenere rendimenti potenzialmente elevati possono finanziare mutuatari che non ne hanno accesso al credito a causa della geografia o impossibilità di ottenere credito da fonti tradizionali, come banche o credito sindacati.

Molti istituti di credito possono finanziare un singolo microprestito, mentre altri possono distribuire gli investimenti su un portafoglio di microprestiti per diversificare la propria esposizione al rischio. I microprestiti comportano tassi di interesse elevati perché in genere sono molto più rischiosi di altre forme di prestito e non forniscono garanzie in caso di insolvenza.