משכנתאות סאב -פריים היו אופציה לבעלי דירוג אשראי ירוד

מהי משכנתא תת -פריים?

משכנתא תת -פריים היא משכנתא המונפקת בדרך כלל ללווים בעלי דירוג אשראי נמוך. פרימיום משכנתא רגילה אינו מוצע, מכיוון שהמלווה רואה את הלווה כבעל סיכון גבוה מהממוצע לפגוע בהלוואה.

מוסדות המלווים גובים לעתים קרובות ריבית על משכנתאות תת -פרמיות בשיעור גבוה בהרבה מאשר על משכנתאות פריים כדי לפצות על נשיאת סיכון רב יותר. לרוב מדובר גם במשכנתאות בריבית מתכווננת (ARM), כך שהריבית עלולה לעלות בנקודות זמן מסוימות.

הבנת משכנתאות משנה

"סאב -פריים" אינו מתייחס לשיעורי הריבית המצורפים לרוב למשכנתאות אלה, אלא ל דירוג אשראי של האדם הנוטל את המשכנתא. לווים עם ציוני אשראי של FICO מתחת ל -640 יתקעו לעתים קרובות במשכנתאות תת -פרמיות ובשיעורי הריבית הגבוהים שלהן. זה יכול להיות שימושי לאנשים עם דירוג אשראי נמוך לחכות פרק זמן ולבנות את היסטוריית האשראי שלהם לפני שהם מבקשים לקבל משכנתא, כך שהם עשויים להיות זכאים להלוואה פרטית.

שיעור הריבית המשויך למשכנתא תת -פרטית תלוי בארבעה גורמים: ניקוד אשראי, גודל ההורדה תשלום, מספר עבירות התשלום המאוחרות בדוח האשראי של הלווה, וסוגי העברות להגיש תלונה.

משכנתאות תת -פריים לעומת משכנתא פריים משכנתאות

מבקשי משכנתא מדורגים בדרך כלל מ- A ל- F, כאשר ציוני A הולכים לבעלי אשראי למופת, וציוני F מגיעים לאנשים ללא יכולת להבחין בהלוואה כלל. משכנתאות ראשוניות עוברות למועמדי A ו- B, בעוד שמועמדים בעלי דירוג נמוך יותר בדרך כלל חייבים להתפטר מהלוואות משנה אם הם בכלל יקבלו הלוואות.

דוגמה להשפעה של משכנתאות סובפריים

ה 2008 התרסקות שוק הדיור נבע במידה רבה ממחדלים נרחבים במשכנתאות תת -פריים. ללווים רבים ניתן מה שנקרא הלוואות NINJA, ראשי תיבות שמקורם בביטוי "אין הכנסה, אין עבודה ואין נכסים".

משכנתאות אלה הונפקו לעתים קרובות ללא צורך במקדמה, וגם לא היה צורך בהוכחת הכנסה. קונה עשוי לציין רווחים של 150,000 $ לשנה אך לא היה צריך לספק תיעוד לביסוס הטענה. הלווים האלה אז מצאו את עצמם מתחת למים בשוק הדיור בירידה, עם ערכי הבית שלהם נמוכים מהמשכנתא שהם חייבים. רבים מלווים אלה מ- NINJA כבשו כיוון שהריביות הקשורות להלוואות היו "שיעורי טיזר" תעריפים משתנים שהתחילו נמוכים ובלונים עם הזמן, מה שמקשה מאוד להוריד את הקרן משכנתא.

וולס פארגו, בנק אוף אמריקה ומוסדות פיננסיים אחרים דיווחו ביוני 2015 כי יתחילו להציע משכנתאות לאנשים עם דירוג אשראי בשנות ה -600 הנמוכות, וארגון העמותות, התמיכה הקהילתית והבעלות על בתים, Neighborhood Assistance Corporation of America, השיק יוזמה בסוף 2018, בהנחיית אירועים בפריסה ארצית ל לעזור לאנשים להגיש בקשה להלוואות "לא פריים", שהם למעשה זהים למשכנתאות תת -פרמיות.

הקלה על משכנתא COVID-19

ה חוק סיוע, הקלה וביטחון כלכלי (CARES) של וירוס הקורונה, שנחתם על ידי הנשיא לשעבר טראמפ ב -27 במרץ 2020, סיפק הקלה זמנית לאלה שמוצאים את עצמם לא יכולים לבצע את תשלומי המשכנתא בשל הנפילה הכלכלית הראשונית ממגיפת הקורונה. אם נתמך על ידי הממשלה הפדרלית או סוכנות כמו פרדי מק או פאני מיי, אסור היה למלווים למשכנתאות או לשירותי הלוואות לערער על בעלי בתים עד תחילת 2021. בנוסף, אלה שחוו מצוקה כלכלית עקב המגיפה הצליחו לבקש ולקבל הלוואה הַבלָגָה עד 180 יום ללא קנס.

ה תוכנית הצלה אמריקאית חוק (ARP) משנת 2021 שנחתם על ידי הנשיא ביידן סיפק גם תמיכה מסוימת הקשורה ל- COVID-19. זוהי חבילת חילוץ של 1.9 טריליון דולר לקורונה שנועדה להקל על התאוששות ארצות הברית מההשפעות הכלכליות והבריאותיות ההרסניות של המגיפה. תג המחיר של כמעט 2 טריליון דולר בחקיקת ההצלה הכלכלית הזו הופך אותו לאחד היקרים ביותר בהיסטוריה של ארה"ב. הקפאת הפינוי והעיקול שהסתיימו ב- 31 במרץ 2021 לא תוארך במסגרת התוכנית אך מימון נוסף נועד לתת הקלה לאנשים מאחורי המשכנתאות, שכר הדירה ושירותים שטרות. החקיקה קובעת:

• 21.55 מיליארד דולר לסיוע בהשכרת חירום עד ספטמבר. 30, 2027
• שוברי דיור חירום של 5 מיליארד דולר עד ספטמבר. 30, 2030
• 750 מיליון דולר לדיור שבטי
• 100 מיליון דולר לדיור כפרי
• 5 מיליארד דולר כדי לסייע לאנשים שחווים חוסר בית

שאלות נפוצות בנושא הלוואות משנה

מה המשמעות של הלוואת סאב פריים?

הלוואת תת פריים היא סוג של הלוואה המוצעת בשיעור מעל פריים לאנשים שאינם זכאים להלוואות בריבית פריים. לעתים קרובות דיווחו הלווים הסאב -פריים על ידי המלווים המסורתיים בגלל האשראי הנמוך שלהם דירוגים או גורמים אחרים המצביעים על כך שיש להם סיכוי סביר לפירעון החזר החוב.

מה ההבדל בין הלוואה פרטית להלוואה תת פריים?

מכיוון שלווים הלווים מסאב פריים מסוכנים יותר, הם נושאים ריביות גבוהות יותר מהלוואות פריים. סכום הריבית הספציפי הנגבה על הלוואת תת פריים אינו נקבע באבן. מלווים שונים עשויים שלא להעריך את הסיכון של הלווה באותו אופן. המשמעות היא שללווה הלוואות תת -פרמיה יש הזדמנות לחסוך כסף על ידי קניות. ובכל זאת, בהגדרה, כל שיעורי הלוואות הסאב פריים גבוהים משיעור הפריים.

מי מציע משכנתאות סובפריים?

בעוד שכל מוסד פיננסי יכול להציע הלוואה עם שיעורי תת -פריים, ישנם מלווים המתמקדים בהלוואות תת -פרמיות בעלות שיעורים גבוהים. ניתן לטעון כי המלווים הללו נותנים ללווים המתקשים לקבל ריבית נמוכה את היכולת לגשת להון כדי להשקיע, להגדיל את עסקיהם או לקנות דירות. יחד עם זאת, הריביות הגבוהות יותר על הלוואות תת -פרמיה יכולות לתרגם לעשרות אלפי דולרים תשלומי ריבית נוספים לאורך כל חיי ההלוואה.

מדוע הלוואות סאב פריים יכולות להיות רעות?

עבור לווים, הריביות הגבוהות יותר משמעותן הלוואה יקרה יותר לאורך זמן, שעשויה להיות קשה יותר לשירות עבור לווה שכבר יש לו בעיות כלכליות. ברמה המערכתית, ברירת המחדל של הלוואות תת פרמיה זוהו כגורם מרכזי במשבר הפיננסי 2008-2009. המלווים נתפסים לעתים קרובות כאשמים הגדולים ביותר, המעניקים הלוואות באופן חופשי לאנשים שלא יכלו להרשות לעצמם בגלל הון זורם חופשי בעקבות בועת dotcom של תחילת שנות האלפיים. ובכל זאת, לווים שרכשו בתים שהם באמת לא יכלו להרשות לעצמם תרמו גם הם.

האם הלוואות סובפריים גרמו למשבר הפיננסי 2008-09?

רוב המומחים מסכימים כי משכנתאות תת -פריים היו חלק חשוב במשבר הפיננסי. בכל הנוגע לחלק המשכנתא תת -פריים במשבר, לא היה גורם אחד או יחיד שאנו יכולים להפנות אליו את האצבע. במקום זאת, משבר זה כלל את יחסי הגומלין בין הבנקים המרכזיים בעולם, בעלי בתים, מלווים, סוכנויות דירוג אשראי, חתמים ומשקיעים.