代替住宅ローン取引パリティ法（AMTPA）の定義

代替住宅ローン取引パリティ法（AMTPA）とは何ですか？

代替住宅ローン取引パリティ法（AMTPA）は、1982年の議会制定法であり、これは覆されました。 銀行が従来の固定金利以外の特定の住宅ローンを書くことを禁止している多くの州法 住宅ローン。

この法律は、次のようなさまざまな新しい「エキゾチックな」住宅ローンの利用可能性につながりました。 アジャスタブルレート住宅ローン （ARMs）、 オプションARM、利息のみの住宅ローン、およびバルーン支払い住宅ローン。

代替住宅ローン取引パリティ法（AMTPA）の仕組み

AMPTAは、多くの場合、 2007年のサブプライム住宅ローン危機、そして善意のコストの典型的な例。 AMPTAの前は、ほとんどの州で、銀行が従来の固定金利の住宅ローン以外の住宅ローンを作成することを禁止する規則がありました。 これらの制限は、時代の2桁のインフレと金利とともに、低所得の家族が家を買うことを不可能ではないにしても困難にしました。

AMPTAは、住宅の手頃な価格の問題に対処するための2番目の立法イニシアチブでした。 1980年に議会は可決しました 預託機関の規制緩和および通貨管理法 （DIDMCA）、州の高利貸し法を排除しました。 その後、銀行が信用度の低い借り手に高い金利を課すことができるようになり、住宅市場は拡大しました。 しかし、その法律は、許可された住宅ローンの種類に関する州の制限に対処していませんでした。 2年後、AMPTAはまさにそれを行いました。 2つの法律が合わさって、新しい住宅ローン商品への道が開かれました。

AMPTAの意図せざる結果

しかし、規制緩和の意図しない結果は、21世紀初頭の多くの借り手が理解できない住宅ローンを取得したことでした。

たとえば、ARMの「ティーザー」金利は低く、最終的には市場金利に変動し、数年後に大幅に上昇する可能性があります。 バルーン住宅ローン ローンの期限が来ると多額の支払いが必要です。 利息のみの住宅ローン 最初の数年間は月々の支払いが少ないですが、最終的に料金が元本を含むようにリセットされると、支払いが急増する可能性があります。

オプションARMは、借り手が数年間過少支払をすることを許可しますが、未払いの残高はローン元本に追加され、場合によっては借り手が住宅に資本を構築することが不可能になります。 さらに、銀行は、後のより高い支払いを考慮せずに、最初の低い月々の支払いを行う借り手の能力に基づいてローンを引き受けました。

新しい法律はAMPTAの問題に対処します

借り手が住宅ローンの債務不履行により住宅を失い始めたため、住宅価格は急上昇し始めました 下向きに、人々が彼らの家をより手頃な価格に借り換えることをさらに難しくします 住宅ローン。

2007年、議会は、貸し手が完全にインデックス化された金利に基づいて住宅ローンを引き受けることを要求する新しい法律を可決しました。 2010年には、 ドッド・フランク法 さらに厳しい基準と貸し手の説明責任が必要であり、事実上AMPTAを否定しました。 銀行に関連する2018年のドッド・フランクのロールバック「ストレステスト「そして、法律の住宅ローン規則を変更しませんでした。