フィボナッチリトレースメントとフィボナッチ比率とは何ですか？

フィボナッチリトレースメント の間で人気があります テクニカルトレーダー. これらは、13世紀に数学者レオナルドフィボナッチによって特定されたキー番号に基づいています。 フィボナッチ数列は、一連の数の間の比率として表される数学的関係ほど重要ではありません。

テクニカル分析では、フィボナッチリトレースメントは、2つの極端なポイント（通常は ピーク と トラフ）株価チャート上で、垂直距離を23.6％、38.2％、50％、61.8％、および100％の主要なフィボナッチ比率で除算します。

これらのレベルが特定されると、水平線が描画され、可能なものを特定するために使用されます サポート と 抵抗 レベル。

フィボナッチ比率のしくみ

これらの比率が選択された理由を理解する前に、フィボナッチ数列を確認しましょう。

NS フィボナッチ数列 番号の数は次のとおりです：0、1、1、2、3、5、8、13、21、34、55、89、144など。 このシーケンスの各項は、前の2つの項の単純な合計であり、シーケンスは無限に続きます。 この数値シーケンスの注目すべき特徴の1つは、各数値が前の数値の約1.618倍であることです。 シリーズのすべての数値間のこの共通の関係は、テクニカルトレーダーが決定するために使用する比率の基礎です。 リトレースメント レベル。

61.8％の主要なフィボナッチ比率は、シリーズの1つの数値をそれに続く数値で割ることによって求められます。 たとえば、21を34で割ると0.6176になり、55を89で割ると約0.61798になります。

38.2％の比率は、シリーズの数値を右側の2つのスポットにある数値で割ることによって求められます。 たとえば、55を144で割ると、約0.38194になります。

23.6％の比率は、シリーズの1つの数値を右側の3桁の数値で割ることによって求められます。 たとえば、8を34で割ると、約0.23529になります。

フィボナッチリトレースメントと株価の予測

理由は不明ですが、これらのフィボナッチ比率は、自然界と同じように、株式市場で役割を果たしているようです。 テクニカルトレーダーは、資産の価格の勢いが逆転する可能性が高い重要なポイントを決定するためにそれらを使用しようとします。

フィボナッチリトレースメントは、すべてのフィボナッチ取引ツールの中で最も広く使用されています。 これは、一部は比較的単純であり、一部はほとんどすべての取引手段に適用できるためです。 それらは、サポートラインの描画、抵抗レベルの特定、配置に使用できます。 ストップロス注文、および目標価格を設定します。 フィボナッチ比率は、 逆トレンド取引 ストラテジー。

フィボナッチリトレースメントレベルは、サポートレベルとレジスタンスレベルの可能な場所を示す水平線です。 各レベルは、上記の比率またはパーセンテージのいずれかに関連付けられています。 これは、価格がどれだけ前の動きを遡ったかを示しています。 以前の傾向の方向性は続く可能性があります。 ただし、資産の価格は通常、それが発生する前に上記の比率の1つに戻ります。

次のグラフは、フィボナッチリトレースメントがどのように表示されるかを示しています。 最新の取引プラットフォームのほとんどには、水平線を自動的に描画するツールが含まれています。 価格がサポートレベルとレジスタンスレベルに近づくにつれて、価格がどのように方向を変えるかに注目してください。

上記の比率に加えて、多くのトレーダーは50％レベルを使用することも好みます。

フィボナッチリトレースメントの長所と短所

フィボナッチリトレースメントの人気にもかかわらず、ツールには、トレーダーがそれらを使用するときに注意する必要があるいくつかの概念的および技術的な欠点があります。

フィボナッチリトレースメントの使用は主観的です。 トレーダーは、このテクニカル指標をさまざまな方法で使用できます。 フィボナッチリトレースメントを使用して利益を上げているトレーダーは、その有効性を検証します。 同時に、お金を失う人はそれが信頼できないと言います。 他の人は、テクニカル分析は 自己達成的予言. トレーダーがすべて同じフィボナッチ比率または他のテクニカル指標を監視して使用している場合、価格アクションはその事実を反映している可能性があります。

フィボナッチツールの基本原理は、論理的な証明に基づいていない数値の異常です。 フィボナッチ数列から導出された比率、整数、列、および式は、数学的なプロセスの結果にすぎません。 それはフィボナッチ取引を本質的に信頼できないものにするものではありません。 ただし、戦略の背後にある理論的根拠を理解したいトレーダーにとっては不快な場合があります。

さらに、フィボナッチリトレースメント戦略は可能性を指摘することしかできません 訂正、逆転、および逆トレンドバウンス。 このシステムは他の指標を確認するのに苦労し、簡単に識別できる強い信号または弱い信号を提供しません。

結論

フィボナッチトレーディングツールは、他のユニバーサルトレーディング戦略と同じ問題を抱えています。 エリオット波動理論. とはいえ、多くのトレーダーは、フィボナッチ比率とリトレースメントを使用して取引を長期的な価格トレンド内に置くことに成功しています。

フィボナッチリトレースメントは、他の指標や技術信号と組み合わせて使用​​すると、さらに強力になる可能性があります。 Investopedia Academy's テクニカル分析コース これらの指標と、パターンを実行可能な取引計画に変換する方法について説明します。