Excelでポートフォリオの期待収益を計算するにはどうすればよいですか？

もしあなたの 期待収益 ポートフォリオへの個々の投資がわかっているか、予測できる場合は、を使用してポートフォリオの全体的な収益率を計算できます。 マイクロソフトエクセル.

Excelを使用しない場合は、 基本式 ポートフォリオの期待収益を計算します。

Excelでの総期待収益の計算

まず、セルA1からF1に次のデータラベルを入力します。ポートフォリオ値、投資名、投資値、投資収益率、投資ウェイト、および総期待収益。

セルA2に、ポートフォリオの値を入力します。 列Bに、ポートフォリオへの各投資の名前をリストします。 列Cに、それぞれの投資の現在の合計値を入力します。 列Dに、各投資の期待収益率を入力します。

セルE2に、数式=（C2 / A2）を入力して、最初の投資の重みをレンダリングします。 後続のセルにこれと同じ数式を入力して、 ポートフォリオの重み 各投資の、常にセルA2の値で除算します。 セルF2に、数式=（[D2 * E2] + [D3 * E3] + ...）を入力して、期待収益の合計を表示します。

例

上記の例では、3つの投資の合計が$ 100,000であり、毎年発行される政府発行の債券であると想定しています。 クーポンレート 3.5％、4.6％、7％です。

最初の行のすべてのデータにラベルを付けたら、ポートフォリオの合計値$ 100,000をセルA2に入力します。 次に、セルB2からB4に3つの投資の名前を入力します。 セルC2からC4に、それぞれ$ 45,000、$ 30,000、および$ 25,000の値を入力します。 セルD2からD4に、上記のそれぞれのクーポンレートを入力します。

次に、セルE2からE4に、数式=（C2 / A2）、=（C3 / A2）、および=（C4 / A2）を入力して、投資の重みをそれぞれ0.45、0.3、および0.25にします。

最後に、セルF2に、数式=（[D2 * E2] + [D3 * E3] + [D4 * E4]）を入力して、年次を検索します 期待収益 あなたのポートフォリオの。 この例では、期待収益は次のとおりです。

= ([0.45 * 0.035] + [0.3 * 0.046] + [0.25 * 0.07])
= 0.01575 + 0.0138 + 0.0175
= .04705、つまり4.7％

なぜ期待収益を計算するのですか？

上記の例では、期待収益は予測可能な数値です。 ほとんどの債券は、定義上、予測可能な収益率を持っています。 それが彼らの強みです。

他の多くの投資の場合、期待収益率は過去の価格データの長期加重平均です。 それが彼らの弱点です。 標準的な開示が述べているように、過去の実績は将来の結果を保証するものではありません。

それは不完全な基準点ですが、あなたが株のために得る唯一のものです。

投資とポートフォリオ全体の期待収益率を計算すると、少なくとも次のようになります。 投資のさまざまなオプションを比較し、売買の決定を検討する際に使用する数値。