8 აქცია აყვავდება, როგორც 2018 წლის ღრუბლის ხარჯვის ზრდა

ღრუბლოვანი ღრუბლებისა და მონაცემთა ცენტრების ოპერატორებმა დახარჯეს უზარმაზარი $ 22 მილიარდი კაპიტალურ ხარჯებზე (capex) სინერგიის თანახმად, 2017 წლის ბოლო სამი თვე, რაც გასული წლის ჯამს თითქმის 75 მილიარდ დოლარს მიაღწევს Კვლევა. ღრუბლის ძირითადი ჰიპერმასშტაბიანი მომხმარებლები Amazon.com Inc. (AMZN), Microsoft Corp. (MSFT), Facebook Inc. (FB) და Google- ის მშობელი კომპანია Alphabet Inc. (GOOGLMorgan Stanley– ის ბოლო მოხსენების თანახმად, გასული წლის განმავლობაში 29% –ით გაიზარდა სამი თვის მეოთხედი ღრუბლოვან კაპექსში. (დაწვრილებით იხილეთ ასევე: ამაზონის კონკურენტები აპროტესტებენ პენტაგონის ღრუბლოვან გარიგებას.)

Cloud Capex- ის მიმღებები ხარჯავს უკეთესად

მიუხედავად იმისა, რომ ტრამპის ახალმა გადასახადების შემცირებამ მილიარდები გაათავისუფლა ამერიკის უმსხვილესი კორპორაციებისთვის, განსაკუთრებით ტექნოლოგიური გიგანტებისათვის, ფულადი სახსრებით საზღვარგარეთ მზადაა. რეპატრიაციაროგორც კომპანიამ აღნიშნა, ხარჯების მიმღებ კომპანიებს შეიძლება ჰქონდეთ უფრო დიდი გაძლიერება ზრდის ტენდენციისაგან ბარონის ბოლო ისტორიაში

. მკვლევარებმა დაადგინეს, რომ კომპანიები, რომლებსაც აქვთ მაღალი კაპექსი თავიანთ ზედა ხაზთან შედარებით, რეალურად ნაკლებად მოქმედებენ ფართო ბაზარზე. როგორც ითქვა, ზემოხსენებული ღრუბლოვანი პროვაიდერები, კონკურენტებთან ერთად, როგორიცაა Alibaba Group (BABA), სავარაუდოა, რომ მათი ინვესტიციები ინფრასტრუქტურაში ანაზღაურდება, რადგან სივრცეში შემოსავლები 2018 წელს თითქმის 50% -ით გაიზრდება, რაც ხაზგასმულია ბარონის მოხსენებაში, რომელიც გამოქვეყნდა 15 მაისს.

მორგან სტენლის ანალიტიკოსებმა ხაზი გაუსვეს რვა აქციას, რომლებიც განპირობებულია ღრუბლოვანი ხარჯების ზრდით, მათ შორის Cisco Systems Inc. (CSCO) კონკურენტი Arista Networks Inc. (ANET), ჩიპების მწარმოებლები Aspeed Technology და LandMark Optoelectronics, ასევე უძრავი ქონების საინვესტიციო ნდობა CyrusOne Inc. (კონუსი) და Digital Realty Trust Inc. (DLR) და მყარი დისკის მწარმოებელი Seagate Technology (STX).

Cisco კონკურენტი ANET ზრდა არის "მხოლოდ დასაწყისი"

სან ხოსე, კალიფორნიაში დაფუძნებული არისტა დაინახა, რომ მისი მარაგი გაიზარდა გასულ კვირას, ყოველწლიური ანალიტიკოსების დღის შეხვედრის შემდეგ, რომელშიც ფირმამ წარმოადგინა მუჭა ახალი პროდუქტები, რომლებიც კონკურენციას გაუწევენ ძველ მცველ ქსელ გიგანტ Cisco– ს კამპუსის ქსელში სივრცე ანალიტიკოსებმა ტაშით შეაფასეს ბაზრის შესაძლებლობა, რომელიც დაახლოებით 3 -დან 4 მილიარდ დოლარამდეა, ხოლო არისტამ თქვა, რომ არ ელოდება "მატერიალურ" შემოსავალს ინიციატივიდან 2020 წლამდე. ”ჩვენთვის ANET– ის მოზიდვა არის აქციები ახალ ბაზრებზე, მათ შორის კამპუსში, რომ კომპანია ახლახან იწყება”, - თქვა მორგან სტენლის ჯეიმს ფუკეტმა, რომელიც ANET– ს ჭარბ წონას აფასებს. აქციამ მოიპოვა 6.4% წლიდან წლამდე (YTD) და თითქმის 70% ბოლო 12 თვის განმავლობაში, რაც აღემატება S&P 500 – ის 1.9% –იან ზრდას და 13.5% –იან ანაზღაურებას იმავე პერიოდის განმავლობაში.

მონაცემთა მომსახურების მიმწოდებლები მიწის მეგ-გარიგებებს

გასულ თვეს, კოუენის ანალიტიკოსებმა მონაცემთა სერვისების პროვაიდერებს CyrusOne და Digital Rlty გამოყვეს, როგორც მათი საუკეთესო არჩევანი. სეგმენტი, ტაშით CyrusOne– ის ახალ კონტრაქტებს, მათ შორის 10 მეგავატიანი გარიგება Microsoft– თან, 6 MW გარიგება Salesforce.com Inc. (CRM) და 3 მეგავატიანი გარიგება Alibaba– სთან, ასევე Digital Rlty– ს გარიგების დახურვის გაგრძელება 10 მეგავატი ან ნაკლები რადგან ის მიზნად ისახავს ფირმებს, რომლებიც იზრდება, მაგრამ არ სჭირდებათ იგივე სივრცე, როგორც "მძიმე წონის" მეგა-კაპიკი კომპანიებს. CONE შემცირდა თითქმის 11% YTD და 2.6% 12 თვის განმავლობაში, ხოლო DLR შემცირდა 6.5% და 7.6% იმავე პერიოდის განმავლობაში.

მორგან სტენლიმ ასევე აღნიშნა, რომ ცნობილი კომპანიების Nvidia Corp. (NVDA) და შპს ბროდკომი (AVGO) სავარაუდოდ გააგრძელებს წარუმატებლობას ღრუბლის კაპექსის ტენდენციაზე. (დაწვრილებით იხილეთ ასევე: Microsoft მიიღებს ახალ საწარმოთა შესყიდვას: ხარები.)