ვაჭრობა ურთიერთდახმარების სახსრებით ცხოვრებისთვის: შესაძლებელია?

მიუხედავად იმისა, რომ ტექნიკურად შესაძლებელია ვაჭრობა ურთიერთდახმარების ფონდები საარსებო წყაროსთვის, თუ თქვენ გაქვთ მნიშვნელოვანი ინვესტიცია და სიამოვნებით იყენებთ უაღრესად აქტიურ სავაჭრო სტრატეგიას, ურთიერთდახმარების ფონდები არ შეიქმნება მოკლევადიანი ინვესტორებისთვის. სინამდვილეში, ურთიერთდახმარების ფონდების უმეტესობა აქტიურად აფერხებს მოკლევადიან ვაჭრობას, ადრეული გამოსყიდვის ან გადაჭარბებული ვაჭრობისათვის მკვეთრი მოსაკრებლების განხორციელებით.

ამასთან, თქვენ შეგიძლიათ მიიღოთ წლიური შემოსავლის ღირსეული ოდენობა დივიდენდის ან საპროცენტო ფონდების ინვესტიციით. რასაკვირველია, შემოსავლის ოდენობა დამოკიდებულია იმაზე, თუ რამდენს ჩადებთ ინვესტიციაზე, ასე რომ, მათ, ვისაც უკვე აქვთ დიდი საბანკო ანგარიშები, ყველაზე მეტად წარმატებული იქნებიან.

Სინამდვილეში, ურთიერთდახმარების ფონდები არ არის საუკეთესო არჩევანი, როდესაც საქმე ეხება ინვესტიციით. აქციები და სავაჭრო ფონდები (ETF) გვთავაზობენ ინვესტიციის ვარიანტებს, რომლებიც ბევრად უფრო შესაფერისია აქტიური ვაჭრობისთვის.

ურთიერთდახმარების ფონდები: საფუძვლები

ურთიერთდახმარების სახსრები კვლავაც პოპულარულ ვარიანტად რჩება ინვესტორებისთვის არსებული სახსრების მრავალფეროვნებისა და მათ მიერ შემოთავაზებული ავტომატური დივერსიფიკაციის გამო. ურთიერთდახმარების ფონდები აერთიანებს მრავალი აქციონერის ინვესტიციებს და ახდენს ინვესტირებას სხვადასხვა ფასიან ქაღალდებში-როგორიცაა აქციები, ობლიგაციები და მოკლევადიანი ვალი-კონკრეტული ფონდის დასახული მიზნების შესაბამისად.

სახსრები, რომლებიც უფრო მძიმედ არის ინვესტირებული აქციებში ან დაბალი რეიტინგის სასესხო ინსტრუმენტებში, საუკეთესოდ შეეფერება ინვესტორები, რომლებიც მზად არიან მიიღონ მნიშვნელოვანი რისკი სანაცვლოდ ამის შესაძლებლობისა დიდი მოგება. ალტერნატიულად, სახსრები, რომლებიც მხოლოდ მაღალრეიტინგულ კორპორატიულ ან სახელმწიფო ობლიგაციებში ინვესტიციას ახდენენ, ზოგადად უკეთესია დაბალი რისკის შემწყნარებლობის ინვესტორებისთვის.

ურთიერთდახმარების ფონდის გამოსყიდვა

აქციების ან ETF– ებისგან განსხვავებით, ურთიერთდახმარების სახსრები არ ივაჭრება ღია ბაზარზე. ამის ნაცვლად, ინვესტორებმა უნდა გამოისყიდონ აქციები უშუალოდ ფონდში, ან უფლებამოსილი ბროკერის მეშვეობით. ერთობლივი ფონდის წილის ღირებულება - ეწოდება მას წმინდა აქტივის ღირებულება (NAV) - გამოითვლება ყოველი სავაჭრო დღის ბოლოს ფონდის პორტფელში არსებული ყველა აქტივის მთლიანი ღირებულების საფუძველზე. აქციის ფასი არ იცვლება მთელი დღის განმავლობაში, როგორც ფასიანი ქაღალდების ფასი.

იმის გამო, რომ ურთიერთდახმარების ფონდის აქციები არ შეიძლება უბრალოდ იყიდეს და გაიყიდოს ინვესტორებს შორის, თავად ფონდმა უნდა მოიძიოს ფული აქციონერთა გამოსყიდვის დასაფარად. ვინაიდან ურთიერთდახმარების ფონდის კაპიტალი ჩვეულებრივ დაფარულია ფონდის პორტფელში, აქციების გამოსყიდვა ხშირად მოითხოვს აქტივების ლიკვიდაციას.

როგორ მოქმედებს მოკლევადიანი ვაჭრობა აქციონერებზე

როდესაც ურთიერთდახმარების ფონდი ლიკვიდაციას უწევს თავის მფლობელობას რაიმე მიზეზით, მას შეუძლია შექმნას კაპიტალის მოგების განაწილება ყველა აქციონერისათვის. იმის გამო, რომ ურთიერთდახმარების ფონდები ვალდებულნი არიან გადასცენ აქციონერებს ყველა წმინდა მოგება, რათა თავიდან აიცილონ გადასახადები შემოსავალზე, აქტივების ნებისმიერი გაყიდვა, რამაც გამოიწვია მოგება განაპირობებს განაწილებას. თითოეული განაწილება ზრდის ყველა აქციონერის საგადასახადო ვალდებულებას და არა მხოლოდ აქციონერის გამოსყიდვას აქციები, რაც მოკლევადიანი ურთიერთშეთანხმების ფონდებით ვაჭრობას განსაკუთრებით აძნელებს დარჩენილ გრძელვადიან პერსპექტივას ინვესტორები.

გარდა ამისა, გადაჭარბებული ვაჭრობა იწვევს ურთიერთდახმარების ფონდებს ხარჯების თანაფარდობა გაიზრდება დამატებითი სავაჭრო და ადმინისტრაციული საფასურის გამო. მოკლევადიანი ურთიერთდახმარების ფონდებით ვაჭრობა ზრდის ყიდვა-გაყიდვის ინვესტორების ხარჯებს-ურთიერთდახმარების ფონდების ძირითად დემოგრაფიულ მაჩვენებლებს.

ურთიერთდახმარების ფონდის ადრეული გამოსყიდვის საფასური

მოკლევადიანი ურთიერთშეთანხმების ფონდის ვაჭრობის საფრთხე გამოჩნდა 2003 წელს, როდესაც აღმოჩნდა, რომ ბევრი ინვესტორი სწრაფად ყიდულობენ და ყიდიან აქციებს სწრაფი მოგების მისაღებად, რაც უარყოფითად აისახება სხვათა შემოსავალზე აქციონერები.

მოკლევადიანი ურთიერთშეთანხმების ფონდებით ვაჭრობის პრაქტიკის თავიდან ასაცილებლად და მისი გავლენის შესამცირებლად გრძელვადიან აქციონერებზე, მრავალი ურთიერთდახმარების ფონდი ახლა კრძალავს აქციების ლიკვიდაციას გარკვეულ პერიოდში. ბევრი დაწესებულება ყურადღებით აკვირდება აქციონერის მიერ ორმხრივი ტრანზაქციების რაოდენობას-ანუ, ნებისმიერი გარიგება, რომლის დროსაც ინვესტორი ყიდულობს აქციებს და შემდეგ კვლავ ყიდის მათ მოცემული რაოდენობის ფარგლებში დღეები მაგალითად, Fidelity– ში, ინვესტორს შეუძლია დაბლოკოს რაიმე ვაჭრობის ვადა განსაზღვრულ ვადაში, თუ აღმოჩნდა, რომ იგი ასრულებს მრავალმხრივ ვაჭრობას.

უკეთესი ვარიანტი: დივიდენდის სახსრები

თუ თქვენ აპირებთ ინვესტირებას ურთიერთდახმარების ფონდებში, შეგიძლიათ კვლავ გამოიმუშაოთ წლიური შემოსავალი დივიდენდის ფონდებში ინვესტიციით და უსაფრთხოების განზრახვის შესაბამისად ყიდვა-გაყიდვის სტრატეგიის გამოყენებით.

დივიდენდის სახსრები არის ურთიერთდახმარების ფონდები, რომლებიც ახდენენ ინვესტიციებს დივიდენდის მომტანი აქციებში ან საპროცენტო ვალდებულებების ინსტრუმენტებში. დივიდენდის სააქციო სახსრები მხოლოდ ინვესტიციას უწევს აქციებში ყოველწლიურად მყარი დივიდენდების გადახდის გამოცდილებით. ანალოგიურად, დივიდენდის ვალის ფონდები წარმოქმნიან ყოველწლიურ შემოსავალს გარანტირებული კუპონის გადახდებიდან, რომელსაც ახორციელებენ მათი პორტფელის ობლიგაციები, კუპიურები ან გადასახადები. Ზოგიერთი დაბალანსებული სახსრები მოიცავს ორივე სახის აქტივებს.

დივიდენდის ყველა ფონდი ყოველწლიურად ატარებს მინიმუმ ერთ დივიდენდს, მაგრამ ისინი შეიძლება გაიზარდოს იმისდა მიხედვით, თუ როდის გადაიხდის ძირითადი აქტივები დივიდენდებს ან პროცენტებს.

აქტიური ვარიანტი: აქციები და ETF

თუ თქვენ გაქვთ მნიშვნელოვანი ინვესტიციის თანხა, შეგიძლიათ მიიღოთ შემოსავალი დივიდენდების ურთიერთდახმარების ფონდებში. თუ თქვენ გაქვთ ამდენი დისკრეციული კაპიტალი, თქვენ შეიძლება უკეთესად მოგემსახუროთ თქვენი პორტფელის დივერსიფიკაციით სხვა ფასიან ქაღალდებში ინვესტიციით. აქციები და ETF– ები ბევრად უკეთესი არჩევანია ვიდრე ურთიერთდახმარების ფონდები ინვესტორებისთვის, რომლებიც ეძებენ მოკლევადიანი მოგების მიღებას; აქციები და ETF– ები შექმნილია ყიდვისა და გაყიდვისთვის ნებისმიერ ვადებში და მათი ვაჭრობა შესაძლებელია ღია ბაზარზე.

თუ მოგწონთ პასიურად მართული ინდექსირებული ურთიერთდახმარების ფონდების უსაფრთხოება, მაგალითად, ETF– ები გვთავაზობენ იმდენ ინდექსირებულ ვარიანტს, მაგრამ უფრო დაბალი ხარჯებით და ნაკლები სავაჭრო რეგულაციით. თუ თქვენ ეძებთ აქტიური სავაჭრო სტრატეგიის გამოყენებას, მაგრამ გსურთ რისკის შემცირება, ინდექსირებული ETF– ები შეიძლება იყოს შესანიშნავი ვარიანტი.

თუ თქვენ ხართ უფრო რისკის შემწყნარებელი, სავაჭრო აქციებმა შეიძლება გამოიწვიოს მნიშვნელოვანი შემოსავალი, მაგრამ რისკის მნიშვნელოვანი ხარისხით. ზოგიერთი ETF, როგორიცაა ბერკეტირებული ან ინვერსიული პროდუქტები, ასევე გთავაზობთ გაზრდილი მოგების პოტენციალს უფრო მაღალი რისკის სანაცვლოდ. ამასთან, თუ თქვენ გაქვთ საკმარისი კაპიტალი ინვესტიციისთვის ურთიერთდახმარების ფონდებში იმ ხარისხით, რაც საჭიროა საკმარისი წარმოქმნისთვის წლიური შემოსავალი, მაშინ თქვენ ალბათ შეძლებთ გამოყოთ ამ სახსრების ნაწილი უფრო მაღალი რისკის/მაღალი ჯილდოსთვის აქტივი

დასკვნა

თქვენი საინვესტიციო პორტფელის გამოყენება თქვენი წლიური შემოსავლის შესაქმნელად მიმზიდველი წინადადებაა. ნაკლებად სავარაუდოა, რომ ურთიერთდახმარების ფონდებით აქტიურად ვაჭრობა იყოს თქვენი საუკეთესო ფსონი. თუ თქვენ გაქვთ მნიშვნელოვანი ინვესტიცია, შეგიძლიათ მიიღოთ პოტენციურად დივიდენდის შემოსავალი თქვენი მოთხოვნილებების დასაკმაყოფილებლად, მაგრამ დივერსიფიცირებული პორტფელი, სავარაუდოდ, უკეთესად მოგემსახურებათ გრძელვადიან პერსპექტივაში.

განიხილეთ თქვენი კონკრეტული საინვესტიციო მიზნები ფინანსური მრჩეველი იმის დანახვა, თუ რომელი პროდუქტს შეუძლია უზრუნველყოს მოკლევადიანი მოგება და რომელია საუკეთესო გრძელვადიანი ზრდისთვის. სათანადო დივერსიფიკაციით, თქვენ შეგიძლიათ გამოიყენოთ გრძელვადიანი ინვესტიციები მომავალში შემოსავლის უზრუნველსაყოფად, ხოლო აქტიურად მართული მოკლევადიანი აქტივების გამოყენებით ახლავე გადასახადების დასაფარად.