ფულის ბაზრის ანგარიშის განმარტება და დადებითი და უარყოფითი მხარეები

რა არის ფულის ბაზრის ანგარიში?

ფულის ბაზრის ანგარიში არის ბანკის ან საკრედიტო კავშირის საპროცენტო ანგარიში-არ უნდა აგვერიოს ა ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდი. ზოგჯერ ფულის ბაზრის სადეპოზიტო ანგარიშებს (MMDA), ფულის ბაზრის ანგარიშებს (MMA) აქვთ ისეთი მახასიათებლები, რომლებიც სხვა ტიპის ანგარიშებში არ გვხვდება. ფულის ბაზრის ანგარიშების უმეტესობა იხდის უფრო მაღალ საპროცენტო განაკვეთს, ვიდრე ჩვეულებრივი სააღრიცხვო შემნახველი ანაბარი და ხშირად მოიცავს ჩეკერის და სადებეტო ბარათის პრივილეგიებს. მათ ასევე აქვთ შეზღუდვები, რაც მათ ნაკლებად მოქნილს ხდის, ვიდრე რეგულარული მიმდინარე ანგარიში. ისინი მნიშვნელოვანია გამოთვლისთვის ხელშესახები წმინდა ქონება.

ფულის ბაზრის ანგარიშის გაგება

ფულის ბაზრის ანგარიშები შემოთავაზებულია ტრადიციულ და ონლაინ ბანკებში და საკრედიტო კავშირები. მათ აქვთ როგორც დადებითი, ასევე უარყოფითი მხარეები სხვა ტიპის ანგარიშებთან შედარებით. მათი უპირატესობები მოიცავს უფრო მაღალ საპროცენტო განაკვეთებს, დაზღვევის დაცვას და ჩეკის წერისა და სადებეტო ბარათის პრივილეგიებს. ბანკები და საკრედიტო კავშირები, როგორც წესი, კლიენტებს მოითხოვენ გარკვეული თანხის ჩარიცხვაზე გახსენი ანგარიში და შეინარჩუნონ მათი ანგარიშის ბალანსი გარკვეულ დონეზე. ბევრი დააკისრებს ყოველთვიურ გადასახადს, თუ ბალანსი მინიმალურზე ნაკლებია.

ასევე იძლევა ფულის ბაზრის სადეპოზიტო ანგარიშებს ფედერალური დაზღვევის დაცვა. ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდები საერთოდ არ არის. ფულის ბაზრის ანგარიშები ბანკში დაზღვეულია ფედერალური დეპოზიტების დაზღვევის კორპორაციის (FDIC) მიერ, ფედერალური მთავრობის დამოუკიდებელი სააგენტო. FDIC მოიცავს ანგარიშების გარკვეულ ტიპებს, მათ შორის MMA– ს, 250,000 აშშ დოლარამდე თითო მეანაბრეზე თითო ბანკში. თუ მეანაბრეს აქვს სხვა სადაზღვევო ანგარიშები იმავე ბანკში (შემოწმება, დანაზოგი, ანაბრის სერთიფიკატი), ისინი ყველა ითვლიან $ 250,000 სადაზღვევო ლიმიტის ფარგლებში.

ერთობლივი ანგარიშები დაზღვეულია 500 000 დოლარად. საკრედიტო კავშირის ანგარიშებისთვის, ეროვნული საკრედიტო კავშირის ადმინისტრაცია (NCUA) უზრუნველყოფს მსგავს დაზღვევას ($ 250,000 თითო წევრზე საკრედიტო კავშირზე, და $ 500,000 ერთობლივი ანგარიშებისთვის). მეანაბრეებისთვის, რომელთაც სურთ 250 000 დოლარზე მეტი დაზღვევა, ამის განხორციელების უმარტივესი გზაა ერთზე მეტ ბანკში ან საკრედიტო კავშირში ანგარიშების გახსნა.

პოტენციური ნაკლოვანებები მოიცავს შეზღუდულ გარიგებებს, მოსაკრებლებს და ბალანსის მინიმალურ მოთხოვნებს. აქ არის მიმოხილვა:

ფულის ბაზრის ანგარიშები vs. შემნახველი ანგარიშები

ფულის ბაზრის ანგარიშების ერთ – ერთი მიმზიდველობა ის არის, რომ ისინი უფრო მაღალ საპროცენტო განაკვეთებს გვთავაზობენ, ვიდრე შემნახველი ანგარიშები. მაგალითად, 2020 წლის ივლისში მათი საშუალო საპროცენტო განაკვეთი იყო 0.08%, ხოლო საშუალო შემნახველ ანგარიშზე გადახდილია 0.06%. ფულის ბაზრის ანგარიშის ყველაზე მაღალი მაჩვენებელი იყო 1.50%, ხოლო შემნახველი ანგარიშის ყველაზე მაღალი მაჩვენებელი იყო 1.15%.

როდესაც მთლიანი საპროცენტო განაკვეთები უფრო მაღალია, როგორც ეს იყო 1980 -იან, 1990 -იან წლებში და 2000 -იანი წლების უმეტეს ნაწილში, ორ სახის ანგარიშებს შორის სხვაობა უფრო დიდი იქნება. ფულის ბაზრის ანგარიშებს შეუძლიათ შემოგვთავაზონ უფრო მაღალი საპროცენტო განაკვეთი, რადგან მათ აქვთ ინვესტიციის უფლება სადეპოზიტო სერტიფიკატები (CD), სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები და კომერციული ქაღალდი, რომელსაც შემნახველი ანგარიშები ვერ ახერხებენ კეთება.

ფულის ბაზრის ანგარიშებზე საპროცენტო განაკვეთები ცვალებადია, ამიტომ იზრდება ან მცირდება ინფლაცია. როგორია ეს ინტერესი შეზავებულიმაგალითად, ყოველწლიურად, ყოველთვიურად ან ყოველდღიურად - შეიძლება მნიშვნელოვანი გავლენა იქონიოს მეანაბრის ანაზღაურებაზე, განსაკუთრებით იმ შემთხვევაში, თუ ისინი შეინარჩუნებენ მაღალ ბალანსს ანგარიშზე.

შემნახველი ანგარიშებისგან განსხვავებით, ფულის ბაზრის მრავალი ანგარიში გთავაზობთ ჩეკის წერის პრივილეგიებს და ასევე იძლევა სადებეტო ბარათს ანგარიშით, ისევე როგორც ჩვეულებრივი მიმდინარე ანგარიში.

ფულის ბაზარი vs. ანგარიშების შემოწმება

ფულის ბაზრის ანგარიშების ერთი პოტენციური მინუსი, შემოწმებულ ანგარიშებთან შედარებით, არის ის ფედერალური სარეზერვო დებულება დ ზღუდავს მეანაბრეებს სულ ექვს გადარიცხვას და ელექტრონულ გადასახადს თვეში. დაზარალებული ტრანსფერების ტიპებია: წინასწარ ავტორიზებული გადარიცხვები (ოვერდრაფტის დაცვის ჩათვლით), ტელეფონი გადარიცხვები, ელექტრონული გადარიცხვები, ჩეკები ან სადებეტო ბარათებით გადახდა მესამე პირებზე, ACH ოპერაციები და მავთულები გადარიცხვები. დეპოზიტორებს, რომლებიც გადააჭარბებენ ლიმიტებს, შეიძლება შეფასდეს ჯარიმა. თუ ისინი გააგრძელებენ, ბანკი ვალდებულია გააუქმოს მათი გადაცემის პრივილეგიები, გადაიტანოს ისინი რეგულარულ შემოწმებაში ან დახუროს ანგარიში.

ამასთან, მეანაბრეებს შეუძლიათ შეუზღუდავი რაოდენობის გადარიცხვები განახორციელონ პირადად (ბანკში), ფოსტით, მესინჯერით ან ბანკომატით. მათ ასევე შეუძლიათ იმდენი ანაბრის გაკეთება, რამდენიც სურთ.

ფულის ბაზრის ანგარიშები vs. ურთიერთდახმარების ფონდები

განსხვავებით ზემოთ აღწერილი სხვადასხვა საბანკო და საკრედიტო კავშირის ანგარიშებისგან, ფულადი ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდები, რომლებიც შემოთავაზებულია საბროკერო ფირმებისა და ურთიერთდახმარების ფონდების კომპანიების მიერ, არ არის დაზღვეული FDIC– ით ან NCUA– ით. (ბანკებს ასევე შეუძლიათ შესთავაზონ ურთიერთდახმარების ფონდები, მაგრამ არც ისინი არიან დაზღვეულნი.) თუმცა, იმიტომ, რომ ისინი ინვესტირებას ახდენენ უსაფრთხოში მოკლევადიანი მანქანები, როგორიცაა CD, სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდები და კომერციული ქაღალდი, ისინი ძალიან დაბალ ფასად ითვლება რისკი.

ორივე ფულის ბაზრის ანგარიშები და ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდები გვთავაზობენ სწრაფ წვდომას მეანაბრის ფულადი სახსრების შესახებ. ფულის ბაზრის ანგარიშებს აქვს მთავრობის მიერ დაწესებული ექვს გარიგება ყოველთვიურად ყოველთვიურად შეზღუდული, რაც ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდებს არ აქვთ. კომპანიებს, რომლებიც მათ სთავაზობენ, შეუძლიათ შეზღუდონ იმაზე, თუ რამდენად ხშირად შეუძლიათ მეანაბრეებს გამოისყიდონ აქციები ან მოითხოვონ, რომ მათ მიერ დაწერილი ჩეკები იყოს გარკვეულ თანხებზე მეტი. ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდები უფრო მაღალია, ვიდრე ფულის ბაზრის ანგარიშებზე.

ქვემოთ მოყვანილი ცხრილი ადარებს ფულის ბაზრის ანგარიშებსა და სხვა სახის სადეპოზიტო ანგარიშების ზოგად მახასიათებლებს. იმის გამო, რომ საპროცენტო განაკვეთები და სხვა დებულებები შეიძლება განსხვავდებოდეს ერთი ფინანსური ინსტიტუტიდან მეორეზე, ღირს შოპინგი.

ფულის ბაზრის ანგარიშები vs. ოთხი ალტერნატივა
ფულის ბაზრის ანგარიში	დანაზოგი	შემოწმება	CD	ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდი
ინტერესის ტიპი	ცვალებადი	ცვალებადი	ცვლადი (ან არცერთი)	დაფიქსირდა	ცვალებადი
ფედერალურად დაზღვეული	დიახ	დიახ	დიახ	დიახ	არა
ამოწმებს	შეზღუდული	არა	შეუზღუდავი	არა	შეზღუდული
Სადებეტო ბარათი	დიახ	არა	დიახ	არა	ხანდახან
ოპერაციები თვეში	Ექვსი	Ექვსი	შეუზღუდავი	Ნული	შეუზღუდავი

წყარო: Investopedia

ფულის ბაზრის ანგარიშების მოკლე ისტორია

1980 -იანი წლების დასაწყისამდე ფედერალურმა მთავრობამ დააწესა ზღვარი ან შეზღუდვა იმ პროცენტის ოდენობაზე, რომელსაც ბანკები და საკრედიტო გაერთიანებები მომხმარებელს შესთავაზებდნენ შემნახველ ანგარიშებზე.ბევრმა დაწესებულებამ გასცა პატარა ტექნიკა (მაგალითად, ტოსტერები და ვაფლის უთოები), სხვა სტიმულებთან ერთად, დეპოზიტების მოსაზიდად, რადგან მათ არ შეეძლოთ კონკურენცია გაუწიონ ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების ფონდებს, როდესაც საქმე ეხება ინტერესებს განაკვეთები.

1970 -იან წლებში შემოღებული ფულის ბაზრის ურთიერთდახმარების სახსრები იყიდება საბროკერო კომპანიებისა და ურთიერთდახმარების ფონდების კომპანიების მიერ.საბანკო ინდუსტრიის ზეწოლის ქვეშ კონგრესმა მიიღო გადაწყვეტილება გარნ-ქ. ჟერმენის სადეპოზიტო დაწესებულებების აქტი 1982 წელს, რაც ბანკებსა და საკრედიტო კავშირებს საშუალებას აძლევდა შესთავაზონ ფულის ბაზრის ანგარიშები, რომლებიც იხდიდნენ "ფულის ბაზრის" განაკვეთს, რაც უფრო მაღალი იყო, ვიდრე წინა ზღვრული მაჩვენებელი.

ფულის ბაზრის ანგარიშების ალტერნატივები

ბანკები და საკრედიტო კავშირები გვთავაზობენ მრავალი სახის ანგარიშს, რომელთაგან ზოგიერთს გააჩნია ფულადი ბაზრის ანგარიშების კონკურენტუნარიანობა.

სააღრიცხვო შემნახველი ანგარიშები

ფულის ბაზრის ანგარიშებისგან განსხვავებით, რეგულარულ შემნახველ ანგარიშებს, როგორც წესი, არ აქვთ საწყისი ანაბრის ან მინიმალური ბალანსის მოთხოვნები. ისინი ასევე იხდიან პროცენტს, თუმცა ჩვეულებრივ არა იმდენად, რამდენადაც ფულის ბაზრის ანგარიში. ფულის ბაზრის ანგარიშების მსგავსად, საგამომცემლო ბარათის შემნახველი ანგარიშები დაზღვეულია FDIC- ით ან NCUA- ით.ორივე ასევე ზღუდავს მეანაბრეებს ექვს გადარიცხვას თვეში, გარკვეული გამონაკლისის გარდა.

მაღალი შემოსავლის შემნახველი ანგარიშები

ბევრი ბანკი და საკრედიტო კავშირი ასევე გვთავაზობს მაღალი შემოსავლის შემნახველ ანგარიშებს და ინსტიტუტიდან გამომდინარე, საპროცენტო განაკვეთი შეიძლება იყოს უკეთესი, ვიდრე მათი ფულის ბაზრის ანგარიშებზე. მაღალი შემოსავლის შემნახველი ანგარიშები ასევე არის FDIC- ით ან NCUA- ით დაზღვეული. ფულის ბაზრის ანგარიშებთან შედარებით პოტენციური მინუსი ის არის, რომ მათ შეიძლება ჰქონდეთ მეტი წესი, როგორიცაა პირდაპირი დეპოზიტების მოთხოვნა.

რეგულარული შემოწმების ანგარიშები

შემოწმების ანგარიშებს აქვთ ერთი დიდი უპირატესობა ფულის ბაზრის ბიძაშვილებთან შედარებით - შეუზღუდავი გარიგებები, მათ შორის ჩეკები, ბანკომატების გატანა, საბანკო გადარიცხვები და სხვა. ისინი ასევე არიან FDIC- ით ან NCUA- ით დაზღვეული. მათი მთავარი მინუსი ის არის, რომ იხდიან ძალიან დაბალ (ხშირად ნულოვან) საპროცენტო განაკვეთს.

მაღალი შემოსავლის/მაღალი პროცენტის შემმოწმებელი ანგარიშები

მაღალი შემოსავლის შემნახველი ანაბრების მსგავსად, ეს ანგარიშები გვთავაზობენ საპროცენტო განაკვეთებს, რომლებიც კონკურენციას უწევს და ზოგჯერ აღემატება ფულის ბაზრის ანგარიშებს. ისინი ასევე იზიარებენ მაღალი სარგებელიანი შემნახველი ანგარიშების ძირითად სისუსტეს, რაც იმაში მდგომარეობს, რომ მათ შეიძლება ჰქონდეთ უფრო რთული მოთხოვნები, როგორიცაა ყოველთვიური სადებეტო ოპერაციების მინიმალური რაოდენობა. ხშირად ისინი ასევე ზღუდავენ ზღვარს - მაგალითად, $ 5,000, რომლის ზემოთ მაღალი საპროცენტო განაკვეთი არ ვრცელდება. სხვა თვალსაზრისით, მაღალი შემოსავლის შემოწმება ჰგავს რეგულარულ შემოწმებას, შეუზღუდავი ჩეკებით, სადებეტო ბარათით, ბანკომატების წვდომით და FDIC ან NCUA დაზღვევით. 

ჯილდოების შემოწმების ანგარიში

ამ ტიპის შემოწმების ანგარიშს შეუძლია შესთავაზოს რეგისტრაციის ბონუსი და სხვა ჯილდოები, როგორიცაა მაღალი შემოსავალი, ბანკომატის საფასურის ანაზღაურება, ავიაკომპანიის გარბენი ან ნაღდი ანგარიშსწორება. მთავარი მინუსი არის მაღალი შემოსავლების შემოწმების მსგავსი: მაღალი საფასური, თუ მეანაბრე არ აკმაყოფილებს ყველა წესს, რომელიც განსხვავდება დაწესებულების მიხედვით. წინააღმდეგ შემთხვევაში, ჯილდოები შემოწმების ფუნქციებს, როგორიცაა რეგულარული მიმდინარე ანგარიში, FDIC ან NCUA დაზღვევის ჩათვლით. 

დეპოზიტის სერთიფიკატები

სადეპოზიტო სერტიფიკატი (CD) ჰგავს შემნახველ ანგარიშს ფიქსირებული ხანგრძლივობით, როგორიცაა სამი, ექვსი, ცხრა ან 12 თვე, ან მრავალი წელი 10 წლამდე. იმ პერიოდის განმავლობაში მათი ფულის ჩაკეტვის სანაცვლოდ, მეანაბრეები, როგორც წესი, იღებენ უფრო მაღალ პროცენტს, ვიდრე ჩვეულებრივ შემნახველ ანგარიშზე. ამასთან, თუ ისინი გამოიტანენ თავიანთ ფულს (ან მის ნაწილს) ადრე, ისინი გადაიხდიან ჯარიმას, ჩვეულებრივ დაკარგული ინტერესის სახით. ზოგიერთი CD (ცნობილია როგორც თხევადი CD) არ აჯარიმებს მეანაბრეებს ნაადრევი გატანისთვის, მაგრამ იხდიან უფრო დაბალ პროცენტს. CD– ები დაზღვეულია FDIC– ით ან NCUA– ით, მაგრამ, როგორც წესი, არ გვთავაზობენ ჩეკების ჩაწერას, თანხის ამოღებას სადებეტო ბარათით, ან ბალანსის დამატებას პირველადი შესყიდვის შემდეგ. 

ხშირად დასმული შეკითხვები

არის თუ არა ფულის ბაზრის ანგარიშები (MMA) უსაფრთხო?

ფულის ბაზრის ანგარიშები ბანკში დაზღვეულია ფედერალური დეპოზიტების დაზღვევის კორპორაციის (FDIC) მიერ, ფედერალური მთავრობის დამოუკიდებელი სააგენტო. FDIC მოიცავს ანგარიშების გარკვეულ ტიპებს, მათ შორის MMA– ს, 250,000 აშშ დოლარამდე თითო მეანაბრეზე თითო ბანკში. თუ მეანაბრეს აქვს სხვა სადაზღვევო ანგარიშები იმავე ბანკში (შემოწმება, დანაზოგი, ანაბრის სერთიფიკატი), ისინი ყველა ითვლიან $ 250,000 სადაზღვევო ლიმიტის ფარგლებში. მეანაბრეებისთვის, რომელთაც სურთ 250 000 დოლარზე მეტი დაზღვევა, ამის განხორციელების უმარტივესი გზაა ერთზე მეტ ბანკში ანგარიშის გახსნა ან საკრედიტო კავშირი. ერთობლივი ანგარიშები დაზღვეულია 500,000 აშშ დოლარად.

რა სარგებლობა მოაქვს ფულის ბაზრის ანგარიშებს?

MMA– ს აქვს მრავალი უპირატესობა, მათ შორის უმაღლესი საპროცენტო განაკვეთები, დაზღვევის დაცვა და ჩეკის წერის და სადებეტო ბარათის პრივილეგიები. შემნახველ ანგარიშებზე უფრო მაღალი საპროცენტო განაკვეთების მიზიდვა არის MMA– ების ერთ – ერთი მთავარი ღირსშესანიშნაობა. მათ შეუძლიათ შესთავაზონ უფრო მაღალი საპროცენტო განაკვეთი რადგან მათ აქვთ ნებადართული ინვესტიცია განახორციელონ სადეპოზიტო სერტიფიკატებში (CD), სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებში და კომერციულ ქაღალდებში, რაც შემნახველ ანგარიშებს არ შეუძლიათ კეთება. MMA– ები ასევე გვთავაზობენ სახსრებზე მარტივ წვდომას, ასევე მოქნილობას სახსრების გადარიცხვისას ერთსა და იმავე დაწესებულებაში მრავალ ანგარიშს შორის. შემნახველი ანგარიშები, ფულის ბაზრის მრავალი ანგარიში გთავაზობთ ჩეკის წერის პრივილეგიებს და ასევე ანგარიშზე სადებეტო ბარათს, ისევე როგორც ჩვეულებრივი შემოწმება ანგარიში.

რა უარყოფითი მხარეები აქვს MMA– ს?

პოტენციური ნაკლოვანებები მოიცავს შეზღუდულ გარიგებებს, მოსაკრებლებს, გაყვანის შეზღუდვებს და ბალანსის მინიმალურ მოთხოვნებს. ფედერალური რეგულაციები ზღუდავს MMA დეპოზიტორებს სულ ექვს გადარიცხვას და ელექტრონულ გადასახადს თვეში. ბანკები და საკრედიტო კავშირები, როგორც წესი, მოითხოვს მომხმარებელს შეიტანოს გარკვეული თანხა ანგარიშის გასახსნელად და მათი ანგარიშის ბალანსი შეინარჩუნოს გარკვეულ დონეზე. ბევრი დააკისრებს ყოველთვიურ გადასახადს, თუ ბალანსი მინიმალურზე ნაკლებია. მიუხედავად იმისა, რომ ზოგიერთი MMA გთავაზობთ მიმზიდველ განაკვეთებს, უმეტესობა ვერ შეძლებს კონკურენციას გაუწიოს სხვა უფრო მაღალპროდუქტიულ ალტერნატივებს. ბანკები და საკრედიტო კავშირები გვთავაზობენ მრავალი სახის ანგარიშს, რომელთაგან ზოგიერთს გააჩნია ფულადი ბაზრის ანგარიშების კონკურენტუნარიანობა.