რა არის ინტერკორპორატიული ინვესტიცია?

რა არის ინტერკორპორატიული ინვესტიცია?

ინტერკორპორატიული ინვესტიცია შეიძლება მოხდეს, როდესაც კომპანია ახორციელებს რაიმე ინვესტიცია სხვა კომპანიაში. ამ ტიპის ინვესტიციები შეიძლება განისაზღვროს სხვადასხვა გზით, რაც დამოკიდებულია ინვესტიციაზე.

საერთოდ, ამ ტიპის ინვესტიციების აღრიცხვის ყველაზე ფართო და ყოვლისმომცველი გზა არის საკუთრების წილის პროცენტი.

ინტერკორპორატიული ინვესტიციების გაგება

ინტერკორპორატიული ინვესტიცია ხდება მაშინ, როდესაც კომპანია ახორციელებს ინვესტიციას სხვა კომპანიაში. ზოგადად, შეიძლება არსებობდეს სამი კატეგორია ინტერკორპორატიული ინვესტიციის კლასიფიკაციისათვის, რაც ხელს შეუწყობს გამოყენებული საბუღალტრო მკურნალობის წარმართვას და კარნახას. სამი კატეგორია ზოგადად მოიცავს: უმცირესობის პასიური (20% -ზე ნაკლები საკუთრება), უმცირესობა აქტიური (20% -50% საკუთრება) და 

ინტერესის კონტროლი (50% -ზე მეტი საკუთრებაა). ეს კლასიფიკაცია არის ზოგადი განყოფილებები, მაგრამ კომპანიებმა ასევე უნდა მიმართონ ბუღალტრული აღრიცხვის სტანდარტების კოდიფიკაციას (ASC), კერძოდ ASC 805, რომელიც დეტალურად აღწერს ბიზნესის საყოველთაოდ აღიარებულ საბუღალტრო პრინციპებს კომბინაციები. კომპანიებს შეუძლიათ მონაწილეობის კონტროლის მიხედვით გადაუხვიონ სამი ძირითადი კლასიფიკაციიდან.

კომპანიას შეუძლია აირჩიოს სხვადასხვა სახის ინვესტიცია სხვადასხვა გზით. ეს შეიძლება იყოს საჯაროდ გაყიდული კომპანიის აქციების ყიდვის გზით გაცვლა ან კერძო მოლაპარაკება გარიგება კომპანიის წილისთვის, რომელიც არ არის საჯაროდ ვაჭრობილი. ინვესტიცია ასევე შეიძლება მოიცავდეს სხვა კომპანიის დავალიანების ყიდვას, საჯაროდ ვაჭრობს ან სხვაგვარად. კომპანიის მაკონტროლებელი ინტერესი ჩვეულებრივ მოდის შერწყმის ან შეძენის შედეგად.

ინტერკორპორატიული ინვესტიციების სახეები

ქვემოთ მოცემულია რამდენიმე დამატებითი დეტალი კორპორატიული ინვესტიციების სამი კლასიფიკაციიდან თითოეული:

უმცირესობის პასიური: უმცირესობის პასიური მოიცავს ინვესტიციებს, რომლებიც იწვევს კომპანიაში 20% -ზე ნაკლებს. ამან შეიძლება დაფაროს ინვესტიციების ფართო სპექტრი, მათ შორის ვალი, რადგან საკუთრება და კენჭისყრა უფლებები ჩვეულებრივ არ არის შემოთავაზებული ვალის ინვესტიციებით. როდესაც უმცირესობის პასიური ინტერესი მიიღება, ინვესტიცია ძირითადად განიხილება როგორც კომპანიის საკუთრებაში არსებული სხვა ფასიანი ქაღალდები საინვესტიციო მიზნებისთვის.

უმცირესობა აქტიურია: უმცირესობა აქტიურად მოიცავს ინვესტიციებს, რომლებიც იწვევს საკუთრების 20% -50% -ს. ამ სეგმენტში კომპანიები ჩვეულებრივ იყენებენ კაპიტალის მეთოდს. ეს არის მნიშვნელოვანი სეგმენტი, რადგან ბევრი კომპანია ახორციელებს მნიშვნელოვან ინვესტიციებს სხვა კომპანიაში, მაგრამ შეიძლება არა აუცილებლად სურთ ბიზნესის კონსოლიდირება კონსოლიდირებული ფინანსური ანგარიშგებით, როგორც ამას მოითხოვს მაკონტროლებელი ინტერესი. 20% -50% -ის მფლობელობაში არსებული წილი ბევრ შესაძლებლობას გვთავაზობს მსგავსი რამისთვის ერთობლივი საწარმოები ასევე საბალანსო ანგარიშგება.

ინტერესის კონტროლი: კომპანიებს, რომლებსაც აქვთ ა 50% ან მეტი სხვა კომპანიის საკუთრების წილი, როგორც წესი, საჭიროა კონსოლიდაციის მეთოდის გამოსაყენებლად. კონსოლიდაციის მეთოდი მოითხოვს კომპანიებს, გააერთიანონ თავიანთი ფინანსური ანგარიშგება და მოახდინონ კონსოლიდირებული ფინანსური ანგარიშგების ანგარიშგება. ზედა დონეზე, ეს მოითხოვს ყოვლისმომცველ ბალანსს, შემოსავლის ანგარიშგებას და ფულადი ნაკადების ანგარიშგებას ინტეგრირებული შედეგებით.

ინტერკორპორატიული ინვესტიციების აღრიცხვა

ინტერკორპორაციული ინვესტიციის საკუთრების წილი ხელს უწყობს კომპანიის ფინანსურ ინვესტიციებში აღრიცხვის მეთოდოლოგიის ზოგადი მითითებების გაცემას. საერთო ჯამში, არსებობს სამი ძირითადი მეთოდოლოგია, რომელიც შეესაბამებოდა სამ ფართო საინვესტიციო კლასიფიკაციას. გაითვალისწინეთ რომ ვალის ინვესტიციები ჩვეულებრივ არ გააჩნიათ საკუთრების წილი ან ხმის უფლება.

ღირებულების მეთოდი

ის ღირებულების მეთოდი შეიძლება ფართოდ იქნას გამოყენებული, რადგან ის მოიცავს ინვესტიციების ფართო სპექტრს, რომლებიც დაკავშირებულია საკუთრების წილზე 20%-ზე ნაკლები. ინტერპორტაციული ვალის ინვესტიციები, როგორც წესი, აღირიცხება ღირებულების მეთოდის გამოყენებით, რადგან ვალები ხშირად არ მოდის საკუთრების უფლებით ან ხმის უფლებით.

ღირებულების მეთოდის ფარგლებში ასევე შეიძლება მოხდეს ინვესტიციების შემდგომი განსაზღვრა. საერთოდ, ეს ინვესტიციები ძირითადად იგივე იქნება, რაც კომპანიის საკუთრებაში არსებული სხვა ფასიანი ქაღალდები საინვესტიციო მიზნებისთვის. ის ფასიანი ქაღალდები შეიძლება აღინიშნოს როგორც ინახება ვადამდე (ობლიგაციები), ინახება სავაჭროდ (ობლიგაციები და აქციები), იყიდება გასაყიდად (ობლიგაციები და აქციები), ან მკაცრად ინახება ბალანსზე განსაზღვრული სამართლიანი ღირებულებით.

კაპიტალის მეთოდი

იმ საკუთარი აღრიცხვის მეთოდი, სამიზნე კომპანიაში საწყისი ინვესტიცია აღირიცხება ბალანსზე. ინვესტიციის ღირებულება მორგებულია მფლობელის მოგების ან ზარალის პროცენტული მაჩვენებლების საფუძველზე. დივიდენდები არ აღირიცხება როგორც შემოსავალი. უფრო მეტიც, დივიდენდები ზრდის ფულადი სახსრებს და ამცირებს ინვესტიციისთვის ინვესტიციის ღირებულებას.

კეთილი ნება შეიძლება ასევე იყოს დაკავშირებული ინვესტიციებთან, როდესაც გამოიყენება კაპიტალის მეთოდი. თუ ინვესტორი იხდის უფრო მეტს, ვიდრე ინვესტიციის საბალანსო ღირებულება, სამიზნე კომპანიამ შეიძლება აღიაროს გუდვილი სხვაობისათვის.

კონსოლიდაცია

სხვა კომპანიაში 50% ან მეტი წილის ფლობა ზოგადად მოითხოვს კონსოლიდაციის მეთოდს. კონსოლიდაციის მეთოდით, კომპანიებმა უნდა გააერთიანონ თავიანთი ფინანსები კონსოლიდირებული ფინანსური ანგარიშგება. კონსოლიდაციის მეთოდი გავრცელებულია შერწყმის შემდეგ ან შეძენა.