EBay(EBAY) 옵션 거래자들이 비관적인 입찰을 하고 있습니다.

eBay Inc.의 투자자 (이베이)은 회사의 회계연도 2분기 실적 발표를 앞두고 주가를 평균 이하로 내렸습니다. 언뜻보기에 옵션 거래자들은 부정적인 움직임에 대한 위치에있는 것처럼 보입니다. 풋옵션 에서 미결제약정 의 수를 능가합니다. 전화. EBAY가 긍정적인 어닝 서프라이즈를 제공한다면 이례적인 옵션 활동은 가격 행동에서 강력한 상승 추세를 만들 수 있습니다.

상당한 수의 풋 옵션이 EBAY의 미결제약정으로 남아 있으며, 옵션 프리미엄 현재 비정상적으로 높은 수준에 있습니다. 거래량은 거래자들이 불리한 수익 보고서를 예상하여 풋옵션을 매수하고 콜옵션을 매도했음을 나타냅니다. 이러한 베팅을 풀면 eBay의 주가에 예상치 못한 상승 압력이 가해질 수 있습니다.

실적 이후 주가의 방향을 정확히 예측하는 것은 어렵다. 그러나 주식의 가격 행동과 옵션 활동을 비교하면 EBAY가 긍정적인 보고서를 제공하면 회사의 주가가 크게 상승하여 20일 이동 평균 발표 후. 이는 옵션 가격이 하향 조정되기 때문에 발생할 수 있지만 예상치 못한 좋은 소식이 트레이더를 놀라게 하고 주가를 빠르게 상승시킬 수 있습니다.

주가와 옵션 행동의 세부 사항을 비교하면 차트 관찰자에게 귀중한 통찰력을 제공할 수 있습니다. 그러나 이러한 가격 행동이 발생한 맥락을 이해하는 것이 필요합니다. 아래 차트는 8월 현재 EBAY 주가의 가격 움직임을 보여줍니다. 9. 이것은 수익 보고서로 이어지는 설정을 만들었습니다.

최신 트렌드

지난 한 달간 EBAY 주식의 추세는 변동성 최고점에서 주가가 사상 최고치를 경신했습니다. 7월 말에 변동성 범위의 하단 1/3까지 20일 이동 평균보다 훨씬 아래로 떨어지기 전 나중에. 이 기간 이베이의 최저 주가는 8월 초 약 65달러였고, 최고 주가는 7월 말 사상 최고가인 74달러를 넘어섰다. 이 차트의 기술 연구에 의해 표시된 낮은 영역에서 가격이 마감되었습니다.

연구는 20 일에 의해 형성됩니다. 켈트너 채널 지표. 이것들은 다음의 배수를 나타내는 가격 수준을 나타냅니다. 평균 실제 범위 (ATR) 주식에 대한. 이 배열은 수익 전 주에 가격이 20일 이동 평균 아래로 하락한 방식을 강조하는 데 도움이 됩니다. EBAY 주식의 이러한 가격 변동은 수익 보고서가 가까워짐에 따라 투자자의 신뢰가 약해지고 있음을 의미합니다.

최근 EBAY 가격 추세가 20일 이동평균선 아래로 떨어진 상황에서, 차트 관찰자들은 트레이더와 투자자들이 수입. 실적 발표 일주일 전 EBAY의 주가는 사상 최고치에서 하락하여 20일 이동 평균보다 훨씬 낮은 수준으로 마감되었습니다. 따라서 차트 관찰자들은 이러한 움직임이 불리한 수익에 대한 투자자의 기대를 반영하는지 여부를 판단하는 것이 중요합니다.

옵션 거래 세부 정보는 차트 관찰자들에게 투자자 기대치에 대한 의견을 형성하는 데 도움이 되는 추가 컨텍스트를 제공할 수 있습니다. 최근 옵션 거래자들은 약간의 차이로 콜보다 풋을 선호하고 있습니다. 월요일에는 15,000건 이상의 콜과 31,000건 이상의 풋 거래가 있었습니다. 일반적으로 이 거래량은 거래자들이 수익 보고서에 대해 약세를 느끼고 있음을 나타냅니다.

거래 활동

옵션 거래자들은 EBAY 주식이 평균 이하임을 인식하고 오늘과 8월 사이 차트에 표시된 두 상자 중 하나 내에서 주식이 마감될 것이라는 베팅으로 옵션 가격을 책정했습니다. 13일 실적발표 후 금요일. 녹색 프레임 상자는 콜옵션 판매자가 제공하는 가격을 나타냅니다. 이는 가격이 상승하면 eBay 주가가 이번 주 말까지 이 범위 내에서 마감될 확률이 35%임을 의미합니다. 빨간색 상자는 발표에서 가격이 더 낮아질 경우 35%의 확률로 풋 옵션의 가격을 나타냅니다.

미결제약정은 거의 164,000개의 풋에 비해 120,000개가 넘는 콜을 포함하고 있다는 점에 유의할 필요가 있습니다. 이는 트레이더가 콜보다 풋을 선호함에 따라 옵션 매수자가 가지고 있던 편견을 보여줍니다. 월요일에 31,000개 이상의 풋옵션과 15,000개 이상의 콜옵션이 거래되어 미결제약정 수치를 풋옵션에 유리하게 왜곡시킨 점은 주목할 만합니다. 그러나 콜 박스와 풋 박스의 크기가 상대적으로 동일하기 때문에 콜 옵션의 비율이 증가함에 따라 기대치가 약간 낮아졌을 뿐입니다. 훨씬 더 안일한 전망이 암시됩니다.

차트의 보라색 선은 ATR의 4배로 설정된 10일 Keltner 채널 연구에 의해 생성됩니다. 이 측정은 강한 상관관계가 있는 영역을 생성하는 경향이 있습니다. 지지와 저항 가격 행동에서. 이 영역은 채널 라인이 지난 3개월 동안 눈에 띄게 회전할 때 나타납니다.

회전 표시가 있는 레벨은 아래 차트에 표시되어 있습니다. 이 차트에서 주목할만한 점은 콜 및 풋 가격이 어느 쪽이든 실행할 수 있는 충분한 공간이 있지만 상승 여지가 더 많은 근접한 범위에 있다는 것입니다. 이는 옵션 매수자가 최근 풋옵션 거래량이 콜 거래량을 초과하더라도 회사가 어떻게 보고할지에 대해 강한 확신을 갖고 있지 않음을 시사합니다. 투자자와 옵션 거래자는 이를 기대하지 않지만 놀라운 보고서는 가격을 극적으로 높이거나 낮출 것입니다.

이러한 지원 및 저항 수준은 가격에 대한 광범위한 지원 및 저항을 보여줍니다. 그 결과, 놀라울 정도로 나쁜 소식이든 좋은 소식이든 투자자들을 놀라게 하고 비정상적으로 큰 움직임을 일으킬 수 있습니다. 이전 실적 발표 이후 EBAY 주가는 실적 다음날 10% 하락한 후 다음 주에 점진적으로 상승했습니다. 투자자들은 이번 발표 이후 가격이 비슷한 움직임을 보일 것으로 예상할 수 있습니다. 변동성 범위에 충분한 여지가 있기 때문에 주가는 예상보다 많이 오르거나 내릴 수 있습니다.

시장 영향

eBay 주식은 일반적으로 수익 이후 상당한 움직임을 보이기 때문에 결과가 지수에 직접적인 영향을 미칠 수 있습니다. 보고서가 무엇을 말하든 인터넷 소매 산업의 주식에 영향을 미칠 수 있습니다. 긍정적인 보고서는 Etsy, Inc.와 같은 해당 부문의 다른 주식을 상승시킬 수 있습니다. (ETSY), 웨이페어 주식회사 (여) 또는 MercadoLibre, Inc. (멜리). 그것은 또한 영향을 미칠 수 있습니다 교환 거래 자금 (ETF) First Trust NASDAQ Retail ETF(FTXD), Invesco의 QQQ Trust ETF(QQQ) 또는 State Street의 S&P 500 ETF 트러스트(스파이).