PepsiCo 옵션 거래자들은 성장을 위해 자신을 포지셔닝합니다.

PepsiCo, Inc. 이후 (원기)는 2분기 실적이 예상치를 상회했다고 보고했으며, 옵션 매수자들은 앞으로 주가가 더 올라갈 것이라고 생각하는 행동을 하고 있습니다. 보고서 발표 당일 PEP 주가가 2.3% 상승한 점을 감안하면 의외다.

실적 발표 전에 투자자들은 주가를 입찰했지만 여전히 상당한 금액이 있었다. 풋옵션 에서 미결제약정. 옵션 거래량은 거래자들이 풋옵션을 매수하고 매도했음을 나타냅니다. 전화. 그러나 수익 이후의 옵션 활동은 거래자들이 PEP가 앞으로도 계속 상승 추세를 보일 수 있다고 낙관하고 있음을 시사합니다. 이는 가격 조치가 아직 반전을 보지 못한 반면 옵션 활동은 거래자가 풋옵션을 매도하고 콜옵션을 매수하고 있음을 의미하기 때문입니다.

수익 다음 날의 주가와 옵션 거래 활동 간의 가격 움직임을 비교하면 옵션 거래자가 조심스럽게 낙관적일 수 있음을 시사하는 몇 가지 증거가 있습니다. PEP의 주가는 실적 이후 2.3% 상승했으며 이러한 활동으로 인해 가격이 20일 이상으로 계속 상승했습니다. 이동 평균 발표 후 며칠 동안. 또한 풋옵션 활동은 비교적 안정적으로 유지되었으며 콜옵션 활동은 증가했습니다. 이는 옵션 거래자들이 PEP가 지원하다 이러한 높은 수준에서 단기간에 감소하지 않을 것입니다.

옵션 거래는 롱 포지션을 헤지하려는 투자자나 기초 주식이나 지수의 예측하지 못한 움직임을 정확하게 예측함으로써 이익을 얻는 경우, 그들의 선택은 몇 주 동안의 예측을 의미합니다. 앞으로. 그 이유는 옵션 거래는 말 그대로 시장의 확률에 대한 베팅이기 때문입니다. 평균적으로 대부분의 투자자보다 더 나은 정보를 갖고 있는 거래자가 하는 베팅입니다. 이러한 통찰력을 극대화하는 열쇠는 가격 행동이 발생한 맥락을 이해하는 것입니다. 아래 차트는 목요일 정오에 PEP의 주가에 대한 가격 움직임을 보여주며 수익 보고서 이후의 설정을 보여줍니다.

최신 트렌드

주가의 1개월 추세는 PepsiCo가 $144에서 상승함에 따라 하단 지지선에서 튕겨져 크게 상승했습니다. 수입이 가까워지면서 거의 $150에 도달하기 전, 발표 당일에 2.3% 상승하고 다음 날 추가로 1% 상승 저것. 이 차트의 기술적 연구에 의해 묘사된 상단 영역에서 가격이 마감되었습니다. 연구는 20 일에 의해 형성됩니다. 켈트너 찬내가 지표. 이것들은 다음의 배수를 나타내는 가격 수준을 나타냅니다. 평균 실제 범위 (ATR) 주식에 대한. 이 배열은 가격이 이동한 방식을 강조하는 데 도움이 되지만 대부분 한 달 동안 평균 범위에서 유지됩니다. PEP 주식의 이러한 가격 움직임은 투자자들이 PEP가 앞으로 나아갈 것을 매우 확신한다는 것을 의미합니다.

차트 관찰자들은 거래자들이 범위의 상단에 접근하는 PEP의 가격 추세를 기반으로 수익이 크게 증가할 것으로 예상했음을 인식할 수 있습니다. 차트 관찰자는 옵션 거래 세부 사항에 주의를 기울여 투자자의 기대치에 대한 의견을 형성할 수도 있습니다. 발표 이전에 거래자들은 PEP가 실적 이후 상승할 것으로 예상하는 것으로 나타났습니다.

거래 활동

옵션 거래자들의 최근 활동은 그들이 PEP 주식을 고려한다는 것을 의미합니다 과대평가 오늘과 8월 사이 차트에 표시된 상자 내에서 주식이 마감될 것이라는 베팅으로 풋 옵션을 구매했습니다. 다음 달 20일 만료일 옵션을 위해. 빨간색 프레임 상자는 풋옵션 판매자가 제공하는 가격을 나타냅니다. 이는 펩시코 주가가 8월까지 이 범위 또는 그 이상으로 마감될 가능성이 68%임을 의미합니다. 20. 따라서 판매자는 약간 약세입니다. 그러나 구매자는 이 가격을 급상승하여 구매자가 이러한 옵션을 낮은 가격으로 생각하도록 제안합니다. 가격 책정은 가격이 이 빨간색 상자 아래에서 마감될 수 있는 30%의 가능성만을 의미하기 때문에 구매자는 이러한 긴 확률을 기꺼이 받아들일 의향이 있는 것으로 보입니다.

목요일의 미결제약정에는 약 127,000개의 풋 옵션과 비교하여 거의 130,000개의 콜 옵션이 있어 옵션 매수자가 가진 양면성을 보여줍니다. 콜과 풋의 비율은 거의 균등했는데, 이는 일반적으로 옵션 거래자가 가격 움직임을 예상하지만 방향을 확신하지 못한다는 것을 의미합니다.

어닝 이후 변동성은 크게 줄어들었지만 미결제약정 콜옵션이 풋옵션보다 많아졌다. 이는 풋옵션이 매수가 아닌 매도라는 신호로 강세를 나타냅니다. 파업을 위해 돈에 어느 방향으로든 한 걸음씩 나아가면 콜 볼륨이 풋 볼륨보다 훨씬 더 큽니다. 외가격 콜옵션 거래량은 외가격 풋옵션 거래량보다 훨씬 빠른 속도로 감소합니다. 더 많은 거래자들이 PEP 주가가 주가가 상승할 것이라고 믿는 사람들보다 낮게 표류할 것이라고 생각합니다. 더 높은.

차트의 보라색 선은 ATR의 4배로 설정된 10일 Keltner 채널 연구에 의해 생성됩니다. 이 측정은 가격 행동에서 강력한 지지와 저항의 상관 관계가 높은 영역을 생성하는 경향이 있습니다. 이 영역은 채널 라인이 지난 3개월 동안 눈에 띄게 회전할 때 나타납니다.

회전 표시가 있는 레벨은 아래 차트에 표시되어 있습니다. 이 차트에서 주목할 만한 점은 콜 가격과 풋 가격 가격이 매우 가까운 범위에 있고 하방에서 실행할 여지가 충분하다는 것입니다. 이는 옵션 매수자들이 보고서에 따라 회사가 어떻게 움직일 것인지에 대해 강한 확신을 갖고 있지 않음을 시사합니다. 투자자와 옵션 거래자들은 보고서에서 긍정적인 움직임을 기대했지만 주가는 지난 수익 보고서 이후보다 더 많이 움직였습니다.

이러한 지원 및 저항 수준은 가격에 대한 광범위한 지원을 보여줍니다. 그 결과, 가까운 장래에 큰 폭으로 하락할 가능성이 있습니다. 직전 실적발표 이후 PEP 주가는 다음날 1.3% 미만으로 상승하며 다음 주에도 추세를 이어갔다. 투자자들은 이번 발표 이후 일주일 동안 같은 종류의 가격 변동을 예상할 수 있습니다. 변동성 범위의 상단에 가까워지면 주가는 단기간에 예상보다 더 많이 오르거나 내릴 수 있습니다. 그러나 변동성 범위에는 하락을 뒷받침할 여지가 더 있습니다.

시장 영향

PepsiCo는 일반적으로 선도자 주식, 그것의 높은 프로필은 시장에서 영향력을 만듭니다. 따라서 회사의 긍정적인 소식은 투자자들을 대담하게 만들고 시장을 통해 파급 효과를 창출할 수 있습니다. 이는 차례로 광범위한 시장에 인식할 수 있는 영향을 미칠 수 있습니다. 교환 거래 자금 (ETF) Invesco의 Nasdaq 100 Index ETF(QQQ).