초단기 채권 펀드 정의

초단기 채권 펀드란?

초단기채권펀드는 단기적으로 고정수익 상품에만 투자하는 채권형 펀드다. 만기. 초단기 채권 펀드는 만기가 1년 미만인 상품에 투자합니다. 매우 짧은 채권에 초점을 맞추기 때문에 기간, 이러한 포트폴리오는 이자율 민감도를 최소화하므로 위험과 총 수익 잠재력이 낮습니다. 그러나 이 전략은 보다 높은 수익률을 제공하는 경향이 있습니다. 머니 마켓 도구 일반적인 단기 펀드보다 가격 변동이 적습니다.

이와 같은 단기 채권 펀드와 혼동해서는 안 됩니다. 곰 채권 펀드 또는 레버리지 기반으로 공매도하는 ETF.

초단기 채권 펀드의 이해

초단기 채권 펀드는 투자자에게 금리 위험 장기 채권 투자보다 이 펀드는 듀레이션이 매우 짧기 때문에 금리 인상이 중장기 채권형 펀드보다 가치에 영향을 덜 미치게 됩니다.

이 전략은 금리 인상에 대해 더 많은 보호를 제공하지만 일반적으로 대부분의 단기 금융 상품보다 더 많은 위험을 수반합니다. 또한 예금 증서(CD)는 규제된 투자 지침을 따르지만 초단기 채권 펀드는 표준 고정 수입 펀드보다 더 많은 규제가 없습니다.

초단기 채권 펀드 vs. 기타 저위험 투자

초단기 채권 펀드와 단기 자금 시장 펀드 및 예금 증명서(CD)와 같이 상대적으로 위험이 낮은 기타 고정 수입 투자 간의 차이점은 중요합니다.

예를 들어, 머니 마켓 펀드는 미국 정부, 미국 기업, 주 및 지방 정부가 발행한 고품질의 단기 투자에만 투자할 수 있습니다. 반대로 초단기 펀드는 더 많은 자유를 누리며 일반적으로 더 위험한 증권에 투자하여 더 높은 수익률을 추구합니다. 또한, 순 자산 가치

(NAV) 초단기 채권 펀드의 변동. 대조적으로, 단기 자금 시장 펀드는 NAV를 주당 $1.00에서 안정적으로 유지하려고 합니다. 머니 마켓 펀드는 또한 엄격한 분산 및 만기 기준을 따릅니다. 다만, 초단기채권펀드에는 이 규정이 적용되지 않는다.

또한, 연방예금보험공사 (FDIC)는 초단기 채권 펀드를 보장하거나 보장하지 않습니다. 반면 인증서 보증금은 최대 $250,000까지 보장됩니다. FDIC는 은행이나 저축 기관이 예금을 보유하고 있기 때문에 원금과 지정된 이자율의 반환을 약속하는 CD에 적용됩니다. 또한 CD는 일반적으로 일반 저축 계좌보다 예치된 자금에 대해 더 나은 이자율을 제공합니다.

초단기 채권 펀드의 신용도

포트폴리오 증권의 신용등급이 하락하거나 부도가 발생하여 손실을 입을 수 있으므로 투자자는 초단기 펀드가 투자하는 증권의 유형을 조사해야 합니다. 그러나 단기채권은 상대적으로 빨리 만기가 되기 때문에 신용 위험 초단기 펀드의 경우 기존 채권 펀드에 비해 요소가 적습니다. 펀드가 주로 국채에 투자하는 경우 이러한 위험은 더욱 감소합니다.

그러나 투자자들은 저금리 기업의 채권에 투자하는 초단기 채권형 펀드에 주목해야 한다. 신용 등급, 파생 증권 또는 개인 레이블 모기지 담보 증권 생산하다. 이러한 유형의 펀드는 더 높은 수준의 투자 위험에 노출되는 경향이 있습니다. 항상 그렇듯이 추가 위험 없이 더 큰 수익 잠재력을 약속하는 투자에는 회의적입니다. 투자자는 초단기 채권 펀드에 대해 자세히 알아볼 수 있습니다. 취지서.

초단기 채권 펀드와 고금리

고금리 환경에서 특정 유형의 초단기 채권 펀드는 손실에 더욱 취약할 수 있습니다. 예비 투자자는 펀드의 포트폴리오가 금리 변동에 얼마나 민감한지를 측정하는 펀드의 "듀레이션"을 조사하는 것이 중요합니다.

추가 위험 없이 더 큰 수익 잠재력을 약속하는 투자는 회의론을 불러일으킵니다. 투자자는 전체 투자 설명서를 포함하여 해당 펀드의 사용 가능한 모든 정보를 읽고 초단기 채권 펀드에 대해 자세히 알아볼 수 있습니다.

초단기 채권 펀드의 예

다음은 실적이 우수한 초단기 채권 펀드에 대한 간략한 목록입니다.

• SPDR Blmbg Barclays Inv Grd Flt Rt ETF(FLRN)
• iShares 변동금리 채권 ETF(FLOT)
• VanEck 벡터 투자 Grd Fl Rt ETF(FLTR)
• iShares 공매도 국채 ETF(SHV)
• SPDR® Blmbg Barclays 1-3개월 T-Bill ETF(BIL)