올라플렉스 IPO: 이번 주 후반에 주당 $17-$19에 OLPX 제공

올라플렉스 홀딩스 전문 헤어케어 산업을 위한 고급 헤어케어 제품 제조에 주로 초점을 맞춘 과학적으로 주도적인 뷰티 회사입니다. 이 회사의 포트폴리오에는 샴푸와 컨디셔너, 본드 배율기를 포함하여 전문가용 및 가정용 제품이 포함됩니다. 이 회사는 100개의 특허를 보유하고 있습니다. 제품은 손상된 모발을 치료하기 위해 과학적으로 지원되는 디자인을 기반으로 합니다.

올라플렉스는 최근 기업공개(IPO)를 신청했다.IPO) 2명의 기관 주주가 보유한 보통주 주식의 경우. 회사가 제출한 에스-1 등록 양식 증권거래위원회(SEC) 8월에 27, 2021. 그 이후로 원래 S-1에 대한 두 가지 수정 사항을 제출했으며, 가장 최근 것은 9월 9일에 제출되었습니다. 28, 2021. IPO의 정확한 날짜는 원본 S-1이나 수정 사항 중 하나에 공개되지 않았지만 이번 주에 열릴 것으로 예상됩니다. 주식은 더 넓은 나스닥 주식 시장의 나스닥 글로벌 셀렉트 마켓 계층에 티커 기호 "OLPX"로 상장됩니다.

이번 공모에서 올라플렉스의 보통주 총 6700만주가 매각될 예정이다. 주식의 판매자는 Advent International Corp.인 회사의 두 기관 주주입니다. 및 Mousse Partners Ltd. 그러나 IPO의 인수자가 6,700만 주 이상을 판매하는 경우 추가로 1,005만 주를 구매할 수 있는 옵션이 있습니다. 이 옵션은 종종 "그린슈 옵션". 주식의 시가는 주당 $17.00-$19.00 범위 내에서 떨어질 것으로 예상되며, 이는 올라플렉스의 가치를 최대 123억 달러까지 끌어올릴 수 있습니다. 모든 주식은 기존 주주에 의해 판매되고 있으며 회사는 판매 수익금을 받지 않습니다.

IPO 완료 후 사모펀드 회사인 Advent International과 제휴한 투자 펀드는 2020년 1월 Olaplex를 인수하면 Olaplex 공통 투표권의 약 79.6%를 유리하게 소유하게 됩니다. 스톡. 또는 인수자가 추가로 1,005만 주를 구매하기 위해 그린슈 옵션을 행사할 경우 Advent는 통합 의결권의 78.2%를 소유하게 됩니다. 이것은 Olaplex를 "

통제된 회사", 이는 독립적인 이사회 또는 독립적인 보상 위원회가 있어야 하는 요구 사항과 같은 특정 기업 지배 구조 요구 사항에서 면제됩니다.

올라플렉스는 회사의 전 CEO(최고 경영자) 딘 크리스털. Christal의 어머니는 면허 미용사로 일했으며 가정에서 미용실을 운영했으며 그의 아버지는 26개의 뷰티 유통 매장을 소유하여 아들에게 헤어케어에 대한 깊은 이해를 제공 사업. Christal은 2014년에 Olaplex를 출시하여 헤어케어 전문가에게만 판매되는 단 3개의 제품 라인으로 시작했습니다. 회사의 결합 증식 기술은 업계의 새로운 혁신으로 미용사가 손상된 모발을 수리하고 고객에게 제공되는 헤어케어 서비스를 개선할 수 있게 해주었습니다.

최초 출시 이후 Olaplex는 제품 라인을 더욱 발전시켜 현재 11개의 제품군을 제공합니다. 전문, 전문 소매 및 소비자 직접 판매(DTC)를 통한 다양한 헤어케어 제품 채널. 회사의 초점은 모발의 치료, 유지 및 보호를 다루는 과학 기반 제품을 제공하는 것입니다. 수십 개의 특허로 뒷받침되는 제품 포트폴리오는 헤어케어 사업 및 관련 산업에서 경쟁업체의 진입 장벽을 만듭니다.

올라플렉스는 현재 사장, CEO 및 이사 Wong이 이끌고 있습니다. 2020년 1월 뷰티 및 소비재 업계에서 풍부한 경험을 보유한 Wong 씨가 CEO로 선임되었습니다. 그녀는 빠르게 성장하는 비즈니스를 관리하는 전문 지식을 보유하고 있습니다. Tiffany Walden은 최고 운영 책임자입니다(정답게 소곤 거리다), 최고 법률 책임자, 비서 및 이사이며 Eric Tiziani는 최고 재무 책임자(CFO).

올라플렉스 파이낸셜

Olaplex는 S-1 등록 양식에 대한 두 번째 수정안에서 최근 재무 결과를 제공했습니다. 2021년 6월 30일에 마감된 분기 동안 회사의 순이익은 1년 전 같은 기간에 비해 거의 25배 증가한 4,940만 달러를 기록했습니다. 순매출은 전년 대비 175.3% 증가했습니다(요이) ~ 1억 5,210만 달러. 2020년 전체에 대해 순이익은 90.4%의 매출 성장에도 불구하고 35.5% 감소했습니다. 큰 이자비용이 올라플렉스의 실적에 타격을 입혔다.

회사의 운영 및 재무 실적도 COVID-19 전염병의 영향을 받았습니다. 2020년 초 코로나바이러스의 발병은 Olaplex의 소매점, 미용실, 제조 및 유통에 차질을 빚었습니다. 많은 미용실이 문을 닫거나 용량을 줄여 운영해야 했고, 이로 인해 회사의 전문 판매 채널에서 전문 소매 및 DTC 채널로 수요가 이동했습니다. 올라플렉스는 제한이 완화되고 미용실이 더 정상적인 용량으로 돌아가기 시작했음에도 불구하고 DTC 채널의 수요 감소를 경험하지 않았다고 말했다.

올라플렉스의 총 책 값, 2021년 6월 30일 현재 자산과 부채의 차이는 6억 2,740만 달러입니다. 총 현금 및 현금 등가물 이 기간 말 회사의 대차대조표는 7,640만 달러로 2020년 말에 비해 거의 7배 증가했습니다.

올라플렉스 키 파이낸셜
2021 회계연도 2분기	2020 회계연도 2분기
순매출액($M)	152.1	55.3
순이익($M)	49.4	2.0

^{원천: 올라플렉스 S-1(수정 제2호)}

올라플렉스의 가치는 얼마입니까?

2021년 6월 블룸버그는 Advent가 Olaplex 매각 옵션을 모색 중이며 최소 15억 달러의 가치를 목표로 하고 있다고 보고했습니다. Advent는 2020년 초에 Olaplex의 소유권을 확정했지만 해당 거래의 재무 세부 정보는 공개되지 않았습니다. Advent는 Olaplex의 발행 주식의 89.3%를 소유하고 있습니다. 다른 기관 주주인 사모펀드 무스파트너스가 6.8%의 지분을 보유하고 있다.

다가오는 IPO에서 Advent는 현재 123억 달러의 가치를 목표로 하고 있으며, 이는 불과 몇 달 전 Olaplex에 제공된 가치보다 훨씬 높습니다. 더 높은 평가는 두 번째 수정안에서 공개된 제안된 최대 개시 주가 $19.00를 기반으로 합니다. 올라플렉스의 S-1 출원 및 총 발행주식수 약 6억4810만주 기업공개. Advent는 IPO에서 6,250만 주를 판매할 예정이며 Mousse Partners는 총 6,700만 주에 450만 주를 제공하고 있습니다.

올라플렉스 주요 경쟁사

글로벌 헤어케어 시장 규모는 2020년 925억 달러에서 2025년 1051억 달러로 성장할 것으로 예상된다. 올라플렉스는 프랑스에 기반을 둔 L'Oreal S.A.(OR.PA), 영국에 기반을 둔 Unilever PLC(ULVR), 독일에 기반을 둔 Henkel AG & Co. KGaA(헨3) 및 일본 기반 Kao Corp. (카오). Olaplex는 또한 소규모 독립 브랜드와 경쟁하고 있으며 회사의 일부 경쟁업체는 고객인 소매업체에 대한 소유권을 가지고 있습니다.

결론

럭셔리 헤어케어 기업 올라플렉스(Olaplex)는 8월 말 IPO 등록 양식을 제출했다. 총 6,700만 주를 매각할 예정이며, 인수자의 그린슈 옵션이 행사될 경우 1,005만 주를 추가로 매각할 예정이다. 주식은 $17.00-$19.00 사이의 예상 개시 가격으로 "OLPX"라는 표시로 나스닥에 상장될 것입니다. IPO는 이번 주에 이뤄질 것으로 예상된다.