Adobe Upside는 견고한 분기에도 불구하고 제한적입니다(ADBE)

어도비 시스템즈(아베) 로 랠리 사상 최고 수요일에 $148 근처 시판 전 이익 및 수익 추정치를 초과한 폭발적인 분기 후. 그러나 주식은 2017년에 이미 40% 이상 랠리했으며 기술적으로 과매수, 필요로 하는 강화 약한 손을 흔드는 것. 결과적으로 시장 참여자들은 단기적인 행복감을 떨쳐버리고 새로운 것을 피하기를 원할 수 있습니다. 롱 포지션.

견조한 3분기 실적에서 알 수 있듯이 이 주요 기술 기업이 빠르게 변화하는 디지털 환경에서 번영하고 있다는 사실에 대해서는 이견이 없습니다. 안내. 그러나 성장 스토리는 몇 달 동안 제자리에 있었고 이제 더 많은 구매자를 끌어들이고 있습니다. 이익을 취하다 위치에 추가하는 것보다 황소 함정 장기적으로 신호를 보낼 수 있는 맨 위. (자세한 내용은 다음을 참조하세요. 어도비의 클라우드 푸시로 이익 증가, 주가 급등.)

ADBE 장기 차트(1993 – 2017)

탁상 출판은 지난 천년 동안 성장을 주도하여 주가를 1990년 1달러에서 2000년 최고가인 43.65달러로 끌어올린 상승세를 일으켰습니다. Adobe는 기술 세계와 함께 매각되었습니다. 닷컴 거품 2002년 하반기 한 자릿수에서 3년 만에 최저치를 기록했습니다. 후속 상승 경향 마침내 2006년에 이전 최고점에 도달했습니다. 반전 불과 6개월 만에 주식 가치의 거의 40%를 포기했습니다.

2007년 랠리 다년으로 저항 미성년자를 낳았다 탈주 2008년 1분기에 큰 실패를 촉발한 경기 침체를 앞두고 단 5점을 추가했습니다. 이 주식은 10월까지 제자리를 지키다가 세계 시장과 함께 폭락하여 0.618에서 멈춘 회복 물결을 앞두고 2009년 3월 10대에서 5년 만에 최저치를 기록했습니다. 피보나치 매도 되돌림 새로운 10년이 시작될 때 $30 중반 수준. (또한보십시오: 피보나치 되돌림 거래 전략.)

저항을 없애고 2007년 고점에 도달하는 데 거의 6년이 걸렸습니다. 2017년 초 상승세를 돌파했을 때 가속화된 협채널 행동으로 주가를 끌어 올렸습니다. 최고 추세선 거의 3년 동안 제자리에 있었다. 이 기술적인 이벤트는 비정상적인 상대 강도 지난 3개월 동안 거의 30포인트를 추가한 수직 상승의 발판을 마련했습니다.

ADBE 단기 차트 (2015 – 2017)

4 V자형 패턴 2014년과 2016년 사이에 광범위한 기술 부문이 중간 시기에 어려움을 겪었던 것과 동시에 긴 일련의 새로운 고점을 기록한 랠리 궤적을 유지하면서 약한 플레이어를 뒤흔들었습니다. 보정. 휘발성 2017년 2월 추세선 저항을 돌파한 긍정적 피드백 루프를 앞두고 2016년 하반기에 완화되어 이 강세장 사이클에서 지금까지 가장 많은 이익을 창출했습니다.

그러나 지난 6주 동안 2번의 깊은 하락으로 인해 변동성이 다시 한 번 증가했으며 이는 장기 상승 추세의 이 단계를 끝낼 수 있는 과매수 기술 조건을 나타냅니다. 해당 분석이 맞다면 뉴스 이후의 강세는 빠르게 사라지고 공격적인 공매도 현재 대출을 $150 이하로 종료하기로 결정했습니다.

잔고 볼륨 (OBV)는 잠재적인 갈등을 강조하여 5월에 일련의 새로운 최고치를 기록하고 6월에 급격히 하락했습니다. 결과적으로 이는 다음 몇 세션에서 거래량에 대한 스포트라이트를 비춥니다. 지표가 새로운 고점으로 상승하면 증가하는 기술적 역풍을 극복할 수 있는 엄청난 구매력을 나타낼 것이기 때문입니다. 노력이 부족하여 복잡해질 가능성이 높습니다. 범위 제한 3쿼터까지 지속되는 액션. (또한보십시오: 잔고 볼륨: 스마트 머니로 가는 길.)

결론

Bulls는 강력한 2분기와 긍정적인 3분기 가이던스 이후 Adobe 주식을 매입하기 위해 나서고 있지만 기술을 과매수했습니다. 상승 추세가 견인력을 얻지 못하고 추세로의 쉬운 이익을 거부하는 조정 또는 광범위한 거래 범위를 제공할 것임을 암시합니다. 추종자.