IBM 주식이 새로운 상승세에 진입할 수 있습니까?

Dow component International Business Machines Corporation(IBM) 전년 동기 대비 3.9%의 매출 감소를 보고한 후 10월에 바위처럼 떨어졌지만, 오래 참는 주주들은 다음 주 4분기로 향하는 비교적 높은 기대치를 가지고 있습니다. 보고서. 회사는 2019년 7월에 340억 달러 규모의 Red Hat 인수를 완료했으며, 클라우드 컴퓨팅 결과는 이제 IBM의 아시아 태평양 지역을 크게 확장한 해당 부문을 포함해야 합니다.

레거시 하드웨어 비즈니스와 높은 부채 수준은 지난 10년 동안 IBM의 성과를 저해하여 주요 이니셔티브를 극복했습니다. 인공 지능, 클라우드 컴퓨팅, 분석 및 인지 기술. 이 새로운 부서의 급속한 성장은 마침내 출혈을 막고 매우 필요한 수익 급증, 구식 기술 대기업이 Microsoft와 더 강력하게 경쟁할 수 있게 함 법인(MSFT) 및 기타 라이벌.

IBM 장기 차트(1993 – 2020)

다년간의 하락은 1993년에 19년 만의 최저치 근처에서 끝나고 1997년에 $40s 상단에서 새로운 최고치를 기록한 꾸준한 상승세를 보였습니다. 그만큼 인터넷 거품 그런 다음 기어를 시작하여 1999년 최고가인 $138에 상당한 이익을 더했습니다. 이는 향후 10년 동안 가장 높은 수치를 기록했으며, 거래 범위 2002년 붕괴까지 지속되었습니다. 매도 압력은 몇 달 후 마침내 50달러 중반의 5년 최저치를 기록하며 지난 17년 동안 최저치를 기록했습니다.

슬로우모션 상승세가 멈췄다 저항 2004년 100달러를 넘어 2007년 2분기에 마침내 무너진 상한선을 강화했습니다. 이후의 상승세는 2008년 7월까지 계속되다가 1999년 고점 아래로 10포인트 미만으로 반전되어 경제 붕괴 동안 수직 하락에 자리를 내주었습니다. 그 충동을 찾았다 지원하다 2002년 저점을 훨씬 웃돌며 더 높은 저점을 인쇄하여 새로운 10년을 향한 강력한 회복의 발판을 마련했습니다.

2010년 1999년 최고점을 돌파하면서 강력한 구매 관심을 끌었으며, 새로운 세기의 가장 강력한 상승세를 2013년 사상 최고치인 $215.90에 게시했습니다. 후속 하락은 1년 후 가속화되어 우리가 새로운 10년에 들어서도 여전히 유효하게 유지되는 주요 하락 추세를 확립했습니다. 2016년과 2018년의 다년간 저점은 저점 콜의 파도를 생성했지만 주식은 거의 7년 동안 더 높은 고점을 게시하지 않았습니다.

이 저점은 2010년 돌파의 성공적인 테스트를 표시했으며 해당 수준은 이제 200개월과 완벽하게 일치합니다. 지수 이동 평균 (EMA). 주가는 2019년 내내 이 지지선에서 맴돌며 50개월 EMA 하락을 경계로 했습니다. 결과적으로 이는 가격 조치가 결국 이동 평균 중 하나를 돌파하고 더 높거나 낮은 지속적인 추세에 진입하는 장기적인 "바위와 힘든 곳" 설정을 생성했습니다.

IBM 단기 전망

월간 스토캐스틱 오실레이터 2019년 6월 과매수 수준에서 매도 사이클에 진입하여 거의 과매도 수준에 도달했습니다. 이것은 다소 부정적인 패턴으로, 다음 주 수익을 향해 갈 때 약세가 계속 유지되고 있음을 나타냅니다. 뉴스 판매 반응은 이 가격 구조에서 파괴적일 수 있으며, 200개월 EMA를 통한 붕괴와 2018년 저점의 재시험 가능성을 높입니다.

슬프게도 140달러 중반의 50개월 EMA로의 랠리는 약세 기술적 전망을 개선하지 못할 것입니다. 왜냐하면 주가는 2015년 이후 이 장벽을 6번의 시도에 실패했기 때문입니다. 따라서 안전을 위해 나머지 IBM 황소는 상승세가 마침내 150달러 중반에서 고점을 낮추는 검은 추세선에 도달할 때까지 장편 노출을 보류하고 싶을 수 있습니다. 그 사건은 감정의 주요 변화를 나타내며 다년간 회복의 발판을 마련할 것입니다.

결론

Bulls는 Red Hat 인수가 마침내 IBM의 다년간의 쇠퇴를 끝내기를 희망하지만 장기 차트를 보면 대부분의 시장 참여자가 회사 전망에 대해 회의적인 태도를 유지하고 있습니다.

공개: 저자는 출판 당시 앞서 언급한 증권에 대한 직위가 없었습니다.