아마존(AMZN) 옵션 거래자들은 실망할 준비가 되어 있습니다.

Amazon.com, Inc.의 투자자 (AMZN)은 회사의 회계연도 2분기 실적 발표에 반영되는 주가 범위를 유지했습니다. 언뜻보기에 옵션 거래자는 더 많은 수가 있기 때문에 부정적인 움직임에 대한 위치에있는 것처럼 보입니다. 풋옵션 에서 미결제약정 ~보다 전화. 아마존이 긍정적인 어닝 서프라이즈를 제공하는 경우 비정상적인 옵션 거래는 가격 조치에서 강력한 상승 추세를 만들 수 있습니다.

상당한 양의 풋 옵션이 Amazon의 미결제약정으로 남아 있으며, 옵션 프리미엄 현재 비정상적으로 높습니다. 거래량은 거래자들이 부정적인 수익 보고서를 예상하여 콜을 매도하고 풋을 매수했음을 나타냅니다. 이러한 베팅을 해제하면 AMZN의 주가에 예상치 못한 하락 압력이 발생할 수 있습니다.

실적에 따라 주가가 움직일 방향을 정확하게 예측하는 것은 어렵습니다. 그러나 주식의 가격 행동과 옵션 거래 활동을 비교하면 AMZN이 긍정적인 보고, 회사 주가가 크게 상승하여 사상 최고치에 근접할 수 있음 발표. 이는 옵션 가격이 하락하기 때문에 가능하지만 예상치 못한 좋은 소식이 트레이더를 놀라게 하고 주가를 급등시킬 수 있습니다.

주가와 옵션 행동의 세부 사항을 비교함으로써 차트 관찰자는 귀중한 통찰력을 얻을 수 있지만 이러한 가격 행동이 발생한 맥락을 이해하는 것이 필수적입니다. 아래 차트는 7월 28일 수요일 현재 AMZN 주가의 가격 움직임을 보여줍니다. 이것은 수익 발표로 이어지는 설정을 만들었습니다.

최신 트렌드

AMZN 주식의 1개월 추세는 주가가 변동성 범위의 상단까지 상승한 후 하락하여 20일 바로 위에 놓입니다.

이동 평균. 지난 한 달 동안 AMZN의 최저 주가는 6월 말 3,402달러에 가까웠던 반면 최고 주가는 7월 중순 3,773달러로 사상 최고가를 기록했습니다. 이 차트의 기술적 연구에 의해 묘사된 중간 영역에서 가격이 마감되었습니다.

연구는 20 일에 의해 형성됩니다. 켈트너 채널 지표. 이것들은 다음의 배수를 나타내는 가격 수준을 나타냅니다. 평균 실제 범위 (ATR) 주식. 이 배열은 수입 전 주에 가격이 중간 범위로 이동한 방식을 강조하는 데 도움이 됩니다. 아마존 주식의 이러한 가격 변동은 투자자들이 부정적인 수익 결과를 기대한다는 것을 의미합니다.

AMZN의 가격 추세가 평균 범위로 떨어진 상황에서 차트 관찰자는 트레이더와 투자자가 수익에 대한 비관론을 표현하고 있음을 인식할 수 있습니다. 그러나 실적 발표 일주일 전 AMZN의 주가는 사상 최고치에서 하락한 후 보고서를 발표하기 며칠 전 20일 이동 평균을 상회한 점에 주목해야 합니다. 따라서 차트 관찰자들은 이러한 움직임이 불리한 수익에 대한 투자자의 기대를 반영하는지 여부를 판단하는 것이 중요합니다.

옵션 거래 세부 정보는 차트 관찰자가 투자자 기대에 대한 의견을 형성하는 데 도움이 되는 추가 컨텍스트를 제공할 수 있습니다. 최근 옵션 거래자들은 풋보다 콜을 1.5:1 이상 선호하지만 옵션에 대한 미결제약정은 콜보다 풋이 약간 더 많습니다. 일반적으로 이 볼륨은 투자자들이 긍정적인 수익 보고서를 기대하고 있음을 시사하지만 미결제약정은 그렇지 않습니다.

거래 활동

옵션 거래자는 아마존 주식이 평균 범위에 있다는 것을 인식하고 주식이 오늘부터 수익 보고서 후 금요일인 7월 30일 사이에 차트에 표시된 두 상자 중 하나 내에서 마감 출시된. 녹색 프레임 상자는 콜옵션 판매자가 제공하는 가격을 나타냅니다. 이는 가격이 상승하면 아마존 주가가 이번 주 말까지 이 범위 내에서 마감될 가능성이 35%임을 의미합니다. 빨간색 상자는 발표에서 가격이 더 낮아질 경우 33%의 확률로 풋 옵션의 가격을 나타냅니다.

미결제약정이 대략 439,000개 이상의 활성 콜 옵션이 있다는 점에 유의하는 것이 중요합니다. 459,000개의 풋옵션은 옵션 매수자가 가진 편향을 보여줍니다. 옵션. 이 금액은 일반적으로 풋옵션 거래자가 가격 하락을 예상한다는 것을 의미합니다. 그러나 콜 박스와 풋 박스의 크기가 상대적으로 같기 때문에 거래되는 풋 옵션의 비율이 높을수록 기대치가 약간 낮아질 뿐입니다. 훨씬 더 안일한 전망이 암시됩니다.

차트의 보라색 선은 ATR의 4배로 설정된 10일 Keltner 채널 연구에 의해 생성됩니다. 이 측정은 강한 상관관계가 있는 영역을 생성하는 경향이 있습니다. 지지와 저항 가격 행동에서. 이 영역은 채널 라인이 지난 3개월 동안 눈에 띄게 회전할 때 나타납니다.

회전 표시가 있는 레벨은 아래 차트에 표시되어 있습니다. 이 차트에서 주목할만한 점은 콜 가격과 풋 가격 책정이 매우 가까운 범위에 있으며, 하락 또는 상승할 여지가 충분하다는 것입니다. 이는 옵션 매수자가 콜을 통해 풋옵션을 매수하더라도 회사가 어떻게 보고할 것인지에 대해 강한 확신을 갖고 있지 않다는 것을 의미합니다. 투자자와 옵션 거래자는 이를 기대하지 않지만 놀라운 보고서는 가격을 극적으로 높이거나 낮출 수 있습니다.

이러한 지원 및 저항 수준은 가격에 대한 광범위한 지원 및 저항을 보여줍니다. 결과적으로, 놀라울 정도로 나쁜 소식이든 좋은 소식이든 투자자들을 놀라게 하고 비정상적으로 큰 움직임을 일으킬 수 있습니다. 이전 실적 발표 이후 AMZN 주가는 실적 당일 1% 미만으로 하락했으며 다음 주에도 계속 하락했습니다. 투자자들은 이번 발표 이후에 같은 종류의 가격 변동을 예상할 수 있습니다. 변동성 범위에 충분한 여지가 있기 때문에 주가는 예상보다 많이 오르거나 내릴 수 있습니다.

시장 영향

로 벨웨더 주식, 아마존의 수익은 지수와 주가에 상당한 영향을 미칠 수 있습니다. 보고서가 무엇을 말하든지, 경기 순환 소비재 부문과 기술 부문의 주식에 영향을 미칠 가능성이 높습니다.

아마존은 세계에서 가장 큰 주식 중 하나이며 많은 주식에서 가장 비중이 높은 주식 중 하나입니다. 상장지수펀드 (ETF). 아마존의 수익은 시장 건전성을 위해 중추적입니다. 긍정적인 보고서는 State Street의 Consumer Discretionary Sector ETF(XLY), State Street의 S&P 500 지수 ETF(스파이) 또는 Invesco의 QQQ Trust ETF(QQQ). 마찬가지로 Amazon이 긍정적인 결과를 보고하면 Alibaba Group Holding Limited(바바), 홈디포, Inc. (HD) 또는 Nike, Inc. (NKE).