위험 감수성과 위험 능력의 차이점은 무엇입니까?
위험 감수 및 위험 용량은 투자 결정을 내리기 전에 명확하게 이해해야 하는 두 가지 개념입니다. 이 두 가지는 함께 투자 포트폴리오에서 감수해야 하는 위험의 양을 결정하는 데 도움이 됩니다. 이러한 위험 결정은 투자 계획 또는 자산 배분을 구성하는 데 도움이 되도록 목표 수익률(또는 투자로 얻을 수 있는 돈)과 결합됩니다.
위험 수용력과 위험 허용 범위는 비슷하게 들릴 수 있지만 같은 것은 아닙니다.
위험 감수
개인의 위험 허용도는 투자자가 부담 없이 수용할 수 있는 위험의 양 또는 투자자가 처리할 수 있는 불확실성의 정도입니다. 위험 허용 범위는 종종 연령, 소득 및 재정적 목표에 따라 다릅니다. 투자자가 투자할 수 있지만 여전히 밤에 잠을 잘 수 있는 수준을 밝히기 위한 설문지를 포함하여 다양한 방법으로 결정할 수 있습니다.
위험 능력
관용과 달리 위험 수용 능력은 투자자가 위험을 감수하기 위해 "반드시" 감수해야 하는 위험의 양입니다. 재정적 목표를 달성하다. 이러한 목표를 달성하는 데 필요한 수익률은 기간과 소득 요건을 조사하여 추정할 수 있습니다. 그런 다음, 수익률 정보는 투자자가 참여할 투자 유형과 감수할 위험 수준을 결정하는 데 도움이 될 수 있습니다.
필요한 위험의 양을 결정하려면 소득 목표를 먼저 계산해야 합니다.
주요 내용
- 위험 수용 능력과 위험 허용 범위는 함께 작동하여 투자자의 개인 포트폴리오에서 감수하는 위험의 양을 결정합니다.
- 위험 능력은 종종 투자자의 소득 및 재정 자원과 관련이 있습니다.
- 위험 감수성은 일반적으로 미래에 대한 재정 계획, 수입, 직업 및 연령을 비롯한 여러 요인에 따라 달라집니다.
위험 균형
많은 투자자들이 직면하는 문제는 위험 감수성과 위험 능력이 동일하지 않다는 것입니다. 필요한 위험이 투자자가 부담하는 수준을 초과하는 경우, 부족 대부분의 경우 미래 목표 달성과 관련하여 발생합니다. 반면에 위험 감수성이 필요 이상으로 높을 경우 개인이 과도한 위험을 감수할 수 있습니다. 이와 같은 투자자는 때때로 위험을 좋아하는 사람이라고 합니다.
개인의 위험 상황을 이해하는 데 시간을 할애하려면 재정 계획과 함께 스스로 자기 발견이 필요할 수 있습니다. 개인 및 재정 목표를 달성하는 것은 가능하지만 개인적인 감정을 억제하지 않으면 이성과 판단이 흐려질 수 있습니다. 따라서 전문가와 협력하는 것이 도움이 될 수 있습니다.
고문 통찰력
스티브 스탄가넬리, CFP®, CRPC®, AEP®, CCFS
Clear View Wealth Advisors, LLC, 메사추세츠주 에임즈베리
위험은 다양한 방식으로 정의될 수 있습니다. 어떤 사람들에게는 특정 방식으로 행동하지 않거나 특정 자산에 투자하여 상승 이익을 잃을 가능성만큼 중요한 것은 잠재적인 원금 손실이 아닙니다.
금융 유형은 표준 편차, 상승/하락 비율 등 위험 허용 범위에 대한 모든 종류의 메트릭을 사용합니다. 그들은 투자가 어떻게 달라질 것으로 예상되는지 설명합니다. 투자가 다른 투자보다 밤에 잠을 더 잘 자게 만들 수 있는지 여부는 위험 허용 범위가 무엇을 의미하는지에 대한 좋은 아이디어입니다.
투자자의 위험 능력은 자원 및 소득과 많은 관련이 있습니다. 특정 위험을 감수하려면 특정 재정 상태에 있어야 합니다. 위험 능력을 결정하는 척도는 현금 흐름, 유동성, 부채 수준, 보장되는 보험 위험 및 저축입니다.