Morgan Stanley(MS)가 돈을 버는 방법

Morgan Stanley는 JPorgan Chase & Co.와 이름 또는 이름의 일부를 공유합니다.JPM) 그리고 그것은 우연이 아닙니다. Morgan Stanley의 "Morgan"은 J.P. Morgan의 손자입니다. 이 회사는 Henry S. 1935년 모건, 해롤드 스탠리 등 Morgan Stanley는 투자 은행으로 설립되었지만 그 이상이기도 합니다. 예를 들어, Morgan Stanley의 상업 은행 사업은 Wells Fargo & Co.와 경쟁합니다.WFC), US Bancorp(USB) 및 유사한 소매점.

2020 회계연도에 회사는 전년도 414억 달러와 비교하여 기록적인 연간 수입 482억 달러를 보고했습니다. 이는 전년 대비 16% 증가한 수치입니다. 1월에 2021년 2월 20일, 모건 스탠리 보고 4분기 수익은 136억 달러로 전년도의 109억 달러와 비교하여 각각 22% 증가한 순이익입니다.

기관증권

Morgan Stanley의 세 가지 주요 사업 단위는 기관 증권, 자산 관리및 투자 관리. 기관증권은 모건스탠리의 가장 큰 돈벌이, 2020 회계연도에 259억 달러의 기록적인 순매출을 기록했습니다.

기관 증권의 고객은 기업, 정부, 금융 기관 및 고액에서 초고액 고객으로 구성됩니다. 이 사업 부문은 투자 은행, 판매 및 거래와 같은 서비스와 기업 대출 활동과 같은 기타 제품을 제공합니다. 2020 회계연도에 투자 은행 수익은 2019년에 비해 46%, 판매 및 거래는 32% 증가했습니다.

Morgan Stanley의 투자 은행 부문은 구조 조정 및 인수 합병과 같은 자문 서비스에 수수료를 부과하여 돈을 벌고 있습니다. Morgan Stanley는 전 세계적으로 인수합병 및 IPO(기업공개) 부문에서 지속적으로 높은 순위를 기록하고 있습니다. 일부 

인수 증권 제공 및 대출 신디케이션이 포함됩니다. 판매 및 거래 측면에서 Morgan Stanley는 고객의 금융 상품 구매 및 판매에 대한 Market Maker 역할을 수행하여 이익을 얻습니다.

부자는 더 부자가 된다

개인 투자자에게 다양한 금융 서비스와 솔루션을 제공하는 Morgan Stanley의 자산 관리 운영 및 중소기업/기관 - 주변에서 비즈니스를 수행하는 16,000명 이상의 전문가의 서비스가 필요합니다. 세계. Morgan Stanley는 약 350만 명의 사람들에게 자문을 제공하며 그들은 2조 3천억 달러 이상의 고객 자산을 보유하고 있습니다.

Morgan Stanley는 중개 및 투자 자문, 은퇴 계획, 금융 및 자산 계획 서비스 등의 제품과 서비스를 제공합니다. 2020년 Wealth Management의 순 수익은 자산 관리 수익과 순이자 수익의 증가로 인해 2019년보다 증가했습니다.

시장 상승과 순 플러스 흐름으로 자산 관리 수익이 증가했지만 이러한 수익 중 일부는 평균 수수료율 하락으로 상쇄되었습니다. 예를 들어, Morgan Stanley는 일반적으로 자산 클래스에 의해 구동되지 않는 계정과 관련된 자산의 계약 비율을 청구함으로써 수수료 기반 고객으로부터 수익을 얻습니다.

전체적으로 Wealth Management는 23%의 세전 마진과 함께 191억 달러의 순수익을 얻었습니다.

중산층을 풍요롭게

Morgan Stanley의 가장 작은 부서인 Investment Management는 기관 투자자와 대부분의 업무를 수행합니다. 여기에는 다음이 포함됩니다. 엔다우먼트, 정부 기관, 국부 펀드 및 보험 회사. 2020년 투자 관리 사업부의 순수익은 37억 3000만 달러였습니다. 2020년 자산 관리 수익은 더 높은 자산 수준과 긍정적인 흐름을 반영하여 기록적인 7,810억 달러를 기록했습니다.

투자 관리 그룹의 순 수익은 투자 및 자산 관리의 두 곳에서 왔으며 둘 다 2020년에 증가했습니다. Morgan Stanley는 일반적으로 장기 평가를 위해 보유되고 판매 제한이 적용되는 특정 폐쇄형 펀드를 통해 투자에서 돈을 벌고 있습니다.

한편, 자산운용은 다양한 계약을 통해 자산을 보유하고 있습니다. 이에 대한 한 가지 예는 자금 관리자가 수행한 투자로 얻은 가치의 백분율에 따라 성과 기반 수수료를 받는 것입니다.

결론

경제는 몇 가지 확실성을 제공하지만 여기에 몇 가지가 있습니다. 신생 기업이든 기존 기업이든 계속해서 돈을 손에 넣을 것입니다. 적어도 가까운 미래에 투자 회사는 최고의 크라우드 펀딩 사이트보다 자금 조달에 훨씬 능숙하게 될 것입니다. 이를 염두에 두고 Morgan Stanley가 계속해서 수십억 달러를 벌어들일 것이라는 것은 보수적인 내기입니다.