최소 투자 정의 및 예

최소 투자란 무엇입니까?

최소 투자는 투자자가 특정 증권, 펀드 또는 기회에 투자할 때 구매할 수 있는 최소 달러 또는 주식 수량입니다. 예를 들어, 헤지 펀드는 고객이 회사에 최소 $100,000를 예치하도록 요구할 수 있습니다. 또는 뮤추얼 펀드에 투자하려면 최소 $3,000가 필요할 수 있습니다. 헤지펀드가 고객의 돈을 관리하기 위해 필요한 최소한의 투자입니다.

의 맥락에서 종종 생각된다. 뮤추얼 펀드 또는 헤지 펀드, 최소 투자는 특정 고정 수입 증권(예: 회사채)에서도 발견됩니다. 담보 모기지 의무 (CMO), 제한된 파트너십 (LP), 유가 증권을 사기 위해 최소한의 지정된 금액을 제시해야합니다. 이것은 투자자가 원하는 금액을 투자하거나 구매할 수 없음을 의미합니다. 필요한 최소 금액 이상을 투자하거나 구매해야 합니다.

최소 투자 방식

최소 투자 금액은 해당 뮤추얼 펀드에 따라 다를 수 있으며 $1.00에서 $1백만 이상까지 다양합니다. 일부 LP 및 단위 투자 신탁과 마찬가지로 헤지 펀드 최소 투자는 훨씬 더 클 수 있습니다. 을위한 개인 투자자, 일반적으로 $100 이상에서 시작하는 적당한 최소 투자를 가진 다양한 펀드가 남아 있습니다.

펀드매니저가 최소 투자 규모를 결정하는 가장 큰 요소는 전략과 유동성 펀드 자체의 요구. 높은 최소 투자를 설정함으로써 펀드 매니저는 단기 투자자를 효과적으로 제거할 수 있습니다. 펀드로의 현금 유입을 규제하여 펀드의 일상적인 관리에 도움이 될 수 있습니다. 자산.

펀드는 또한 많은 고객을 보유하는 서류 작업과 부기를 피하기 위해 높은 최소 투자를 부과할 수 있습니다. 펀드에는 소수의 대규모 고객만 있을 수 있는 반면 다른 회사는 동일한 양의 자본을 관리하고 있지만 그 자본은 수천 명의 고객이 제공한 것일 수 있습니다.

일부 회사는 낮은 최소 투자 상품으로 소규모 고객을 수용하는 것을 선호하는 반면, 다른 회사는 순자산이 높은 개인을 대상으로 한 더 높은 최소 투자를 선호합니다. 다른 펀드는 최소 투자 금액이 다를 수 있습니다. 거래 플랫폼 브로커-딜러와 펀드 회사 간의 약정 때문입니다.

특별 고려 사항

일반적으로 투자자는 새로운 투자를 모색할 때 최소 투자 할당을 고려해야 합니다. 다른 시장에서는 브로커가 최소 투자 금액을 설정하거나 단순히 유가 증권의 구매 가격(증권을 구매하거나 판매할 수 있는 수량을 곱한 값)으로 설정할 수 있습니다.

예를 들어, 많은 중개인은 회사 또는 재무부 채권을 구매하기 위해 최소 $5,000의 투자가 필요합니다. 더 큰 고객이나 기업을 상대할 때 최소 투자 금액은 25,000달러, 100,000달러 또는 100만 달러 이상이 될 수 있습니다.

많은 뮤추얼 펀드와 헤지 펀드는 전략을 따르거나 단순히 추적합니다. 인덱스. 오늘날 대부분의 지수는 매수를 통해 투자할 수 있습니다. 교환 거래 자금 (ETF). ETF는 많은 뮤추얼 및 헤지 펀드의 최소 투자 요건이 없지만 많은 경우 유사한 수익을 제공할 수 있습니다. ETF는 주식처럼 거래되기 때문에 투자자는 1주만 매수할 수 있습니다. 따라서 ETF에 대한 최소 투자 금액은 1주에 ETF 거래 가격을 곱한 금액입니다.

최소 투자의 예

최소 투자 금액은 뮤추얼 펀드와 헤지 펀드에 따라 크게 다릅니다.

Vanguard Windsor Fund Investor Shares(VWNDX)는 2021년 4월 기준으로 1958년부터 매년 평균 11.40%의 강력한 장기 성과를 보이고 있습니다. 최소한의 투자는 큰 대문자 가치 펀드는 $3,000입니다. 일단 투자되면 고객은 $1만큼 적은 금액으로 추가 자금을 투자할 수 있습니다. 펀드는 비용 비율 0.29%입니다.

스펙트럼의 다른 쪽 끝에는 Vanguard S&P Mid-Cap 400 인덱스 펀드 기관 주식(VSPMX)의 최소 투자 금액이 500만 달러입니다. 하지만 많은 경우와 마찬가지로 펀드의 추적 전략은 S&P Mid-Cap 400 지수 1주 가격으로 구매할 수 있는 ETF로도 제공됩니다. Vanguard S&P Mid-Cap 400 ETF(IVOO)의 가격은 매일 변동하지만 1주만 살 수 있기 때문에 투자자는 최소 몇 백 달러로 투자할 수 있습니다.