„Vanguard Total Stock Market Index Fund“ vs. „Vanguard 500“ indekso fondas: koks skirtumas?
„Vanguard Total Stock Market Index Fund“ vs. „Vanguard 500“ indekso fondas: apžvalga
Du populiariausi „Vanguard“ produktai yra „Vanguard Total Stock Market Index Fund Admiral“ akcijos (VTSAX) ir „Vanguard 500 Index Fund Admiral“ akcijos (VFIAX). Nors abu gali veikti kaip tinkami pagrindinės valdos akcijų portfelyje, šie panašiai skamba Bendri draugai siekti skirtingų investavimo strategijų.
Kaip rodo jo pavadinimas, „Total Stock Market Index Fund“ suteikia galimybę susipažinti su visa JAV akcijų rinka, kurią atstovauja Saugumo kainų tyrimų centras (CRSP) JAV bendras rinkos indeksas, kuriame yra beveik 4000 akcijų.
Kita vertus, 500 indeksų fondas suteikia tik 500 didžiausių JAV bendrovių pozicijas, panašias į S&P 500 indeksą. Šiame straipsnyje apžvelgsime kai kuriuos šių dviejų populiarių panašumus ir skirtumus „Vanguard“ investiciniai fondai.
Atminkite, kad yra dviejų tipų „Vanguard Total Stock Market Index Fund“ ir „Vanguard 500 Index Fund“ - „Admiral“ akcijos ir „Investuotojų“ akcijos. Abiejų fondų investuotojų akcijos - „Vanguard Total Stock Market Index Fund Fund Investors Shares“ (VTSMX) ir „Vanguard 500 Index Fund Fund Investor Shares“ (VFINX) nebėra atviros naujoms investicijoms. Vienintelis skirtumas tarp „Admiral“ ir „Investor“ akcijų fondų yra minimali reikalaujama investicija.
Pagrindiniai išsinešimai
- Nors abu yra plataus masto akcijų investiciniai fondai, „Vanguard“ viso akcijų rinkos indekso fondo „Admiral“ akcijos (VTSAX) ir „Vanguard 500“ indekso fondo „Admiral“ akcijos turi skirtingus investavimo tikslus.
- „Vanguard Total Stock Market Index Fund“ investuoja į visą JAV akcijų rinką, kurią sudaro tūkstančiai viešai parduodamų bendrovių.
- „Vanguard 500“ indeksų fondas investuoja tik į 500 didžiausių JAV įmonių, sudarančių S&P 500 indeksą.
- „Vanguard Total Stock Market Index“ fondas galėtų atstovauti visas portfelio akcijas, o „Vanguard 500“ indekso fondas idealiu atveju turėtų būti atsvertas agresyviai augančių akcijų.
„Vanguard Total Stock Market Index Fund“ (VTSAX)
„Vanguard“ viso akcijų rinkos indekso fondas (VTSAX) suteikia diversifikuotą poveikį mažo, vidutinio ir didelio kapitalo augimo ir vertės akcijoms, kuriomis prekiaujama Nasdaq ir Niujorko vertybinių popierių birža (NYSE).
Sukurta lapkričio mėn. 13, 2000, investicinis fondas pasiekė vidutinę metinę grąžą - 8,42% nuo pat jos įkūrimo (2021 m. Birželio 30 d.). Ši grąža yra beveik identiška fondo grąžai etalonas, CRSP JAV viso rinkos indeksas. Fondas naudoja reprezentatyvų atrankos metodą, kad apytiksliai apimtų visą indeksą ir jo pagrindines charakteristikas.
2021 m. Liepos 31 d. Fondas turėjo 3 908 akcijas ir valdė 1,3 trilijono JAV dolerių grynąjį turtą. Didžiausią akcijų paketą sudaro technologijų, finansų, pramonės, sveikatos priežiūros ir vartotojų aptarnavimo įmonės. VTSAX ima mokestį itin mažas išlaidų santykis 0,04% ir reikalauja mažiausiai 3 000 USD investicijų.
„Vanguard Total Stock Market Index“ ir „Vanguard 500 Index“ investiciniai fondai taip pat yra prieinami kaip fondai, kuriais prekiaujama biržoje (ETF).
„Vanguard 500“ indeksų fondas (VFIAX)
Pirmasis atskirų investuotojų indeksų fondas, bendrovės teigimu, „Vanguard 500 Index Fund“ (VFIAX) suteikia galimybę susipažinti su visos JAV akcijų rinkos pogrupiu, ypač „Standard & Poor's 500“ indeksas, kurių sudedamosios dalys sudaro apie tris ketvirtadalius JAV akcijų rinkos vertės.
„Vanguard 500“ indeksų fondas siekia pakartoti savo lyginamąjį indeksą, investuodamas į visą savo grynąjį turtą atsargos, apimančios indeksą ir turinčios kiekvieną komponentą maždaug tokio paties svorio kaip indeksas. Tokiu būdu fondas vos nukrypsta nuo S&P 500, kurį jis yra skirtas imituoti.
Fondas buvo išleistas lapkričio mėn. 13, 2000. 2021 m. Liepos 31 d. Ji sukūrė vidutinė metinė grąža 7,93%.
2021 m. Birželio 30 d. „Vanguard 500“ indekso fondo grynasis turtas turėjo 753,5 mlrd. JAV dolerių ir, nepaisant pavadinimo, turi 507 akcijas. Kaip ir jos seserinis fondas, „VTSAX“ ima 0,04% išlaidų santykį ir reikalauja mažiausiai 3 000 USD investicijų.
Pagrindiniai skirtumai
Palyginti su „Vanguard Total Stock Market Index“ fondu, „Vanguard 500“ indekso fondas istoriškai patyrė šiek tiek mažesnę vertę nepastovumas ir grįžti. Tačiau, „Sharpe“ santykiai (plačiausiai naudojamas pagal riziką pakoreguotos grąžos apskaičiavimo metodas) yra beveik identiški, o tai rodo, kad abiejų fondų investuotojai turėjo panašią grąžą, atsižvelgdami į riziką.
„Vanguard Total Stock Market Index“ fondas geriausiai tinka vidutiniškai ar labai rizikingai toleruojantiems investuotojams, norintiems pigiai veikti JAV akcijų rinkoje. Be to, jis galėtų veikti kaip vienas vidaus akcijų fondas portfelyje.
Tuo tarpu „Vanguard 500“ indekso fondas tinka kaip pagrindas akcijų valdymas investuotojams, turintiems ilgalaikį investavimo horizontą ir teikiantiems pirmenybę mažesnei didelių kapitalo akcijų rinkos rizikai. Kadangi jis sutelktas į konservatyvesnius, didelio kapitalo akcijos, fondas gali geriausiai veikti diversifikuotame portfelyje, kuriame yra kitų rūšių akcijų augimui.
