Geriausios investuotojų ESG akcijos ir investicinės įmonės kupinos netikėtumų

Nors nėra abejonių, kad investuotojai tai priėmė ESG (aplinkos, socialinis ir valdymas) investuotojai, jų supratimas apie įmones ir turto valdytojus, kurie tai parodo, rodo, kad investuotojai galėtų naudoti daugiau tyrimų ir geresnių ESG atrankos priemonių.

Remiantis neseniai atlikta „Investopedia“ apklausa ir Medžių mylėtojas, daugelis investuotojų pripažįsta, kad kai kalbama apie įmonių tyrimą ir jų poveikį ESG, jie tai daro. Dažniausias signalas investuotojams, kad investicija atitinka jų ESG kriterijus, yra ta, kad bendrovė ESG iniciatyvose paprastai laikoma „geresne“ nei pramonės kolegos. Dauguma nenaudoja ESG akcijų tikrinimo priemonių ar ESG rezultatų suvestinių, gautų iš finansinių paslaugų ar nuosavybės vertybinių popierių tyrimų teikėjų.

Pagrindinis apklaustų ESG investuotojų būdas taikyti ESG kriterijus priimant sprendimus dėl investavimo yra investuoti į atskiras įmones ir neįtraukti pramonės šakų į savo portfelį. 45% teigia investavę į įmonę ar fondą, o 29% - investavę perleistas arba parduodami dėl su ESG susijusių priežasčių.

ESG nugalėtojas yra… „Tesla“

Iš geriausių JAV įmonių, žinomų dėl ESG iniciatyvų ar derinimo, sąrašo „Tesla“ tapo lyderiu paketą - beveik trečdalis apklaustųjų respondentų nustatė, kad „Tesla“ glaudžiai atitinka ESG vertes. Kiek daugiau nei trečdalis atsakė, kad nė viena bendrovė neatitinka ESG standartų.

Nors elektromobilių gamintojas „Tesla“ gali būti susijęs su kai kuriais ESG aplinkosaugos aspektais, bendras ESG ekranų, tokių kaip „Sustainalytics“ ir „MSCI“, įvertinimas yra vidutinis. Tiesą sakant, „Sustainalytics“, ESG ir poveikio investicijų duomenų ir tyrimų įmonė, įvertina „Tesla“ „didelę riziką“, kai ji veikia pagal kelis ESG kriterijus. MSCI „Tesla“ vertina kaip „Švarios technikos“ ir „Įmonės elgesio“ pramonės lyderius, tačiau taip pat nurodo, kad „Darbo valdymas“ „Tesla“ atsilieka nuo pramonės kolegų.

Tuo tarpu „Apple“, antras pagal populiarumą pasirinkimas su ESG susijusiose įmonėse, turintis 30% apklausos respondentų, turi šiek tiek geresnį ESG reitingą tiek „Sustainalytics“, tiek MSCI. „Sustainalytics“ teigia, kad „iPhone“ gamintojui gresia nedidelė su ESG susijusi rizika, o jo vadovaujanti komanda efektyviai valdo ESG riziką. Kita vertus, MSCI suteikia „Apple“ vidutinį ESG problemų įvertinimą ir sako, kad atsilieka klausimais, susijusiais su įmonių elgesiu, tiekimo grandinės standartais ir elektroninėmis atliekomis.

"Sparnas"

„Investopedia“ ir „Treehugger“ tyrimai rodo, kad augant ESG investicijų paklausai, investuotojai nori geresnių ESG problemų sprendimo būdų. Mažiau nei pusė arba 37% ESG investuotojų teigia, kad ESG fondai ir vertybinių popierių ekspertai padeda jiems įvertinti, ar investicija atitinka jų ESG standartus. Pasikartojanti apklausos atvirų klausimų tema buvo atsakymai, atkreipiantys dėmesį į skaitytojų nepasitenkinimą turimus įrankius tiksliam ESG metrikai fiksuoti arba žinoti, kaip investicija yra suderinta su jų duomenimis vertybes.

Kaip ESG investuotojai randa informacijos ir įtraukia ESG kriterijus

Kalbant apie su ESG susijusios informacijos šaltinius, dauguma apklaustų ESG investuotojų pranešė, kad kreipiasi į finansų ir verslo svetaines. „Watchdog“ grupės buvo mažiau populiarios - tik maždaug trečdalis arba 32% investuotojų teigė, kad jie ieško informacijos apie ESG investicijas.

„Vanguard“ pirmauja ETF pripažinimo srityje

Kalbant apie ETF žinomumą tarp „Investopedia“ ir „Treehugger“ skaitytojų, „Vanguard“ vadovavo daugiau nei pusei arba 55% respondentų, žinančių apie prekės ženklą kaip ETF tiekėją, ir 28% žinojo apie jo ESG pasiūlymus. „Fidelity“ užėmė antrąją vietą, o „iShares“ užėmė trečią vietą pagal bendrą ETF žinomumą - 38% ir ESG žinomumą - 18%. Apklausos respondentai jau gali būti įmonių, kurias jie sieja su ESG investuojančiais klientais, tačiau „Vanguard“ prekės ženklo asociacija su investavimo tema vis dar yra labai stipri. Daugumos kitų apklausoje dalyvavusių investicinių įmonių žinios apie ESG pasiūlymus sumažėjo maždaug iki trečdalio tų, kurie žinojo apie prekės ženklą.

Nors „Vanguard“ yra pramonės lyderis teikdamas ESG investicinius fondus, jo aukščiausias ESG fondas, „Vanguard FTSE Social Index“ fondas, užima dalį investicijų milžino 7,2 trln. valdomas turtas (AUM) su 10,87 mlrd. USD AUM. Tiesą sakant, pagal MSCI reitingą geriausių ESG investicinių fondų, „Vanguard's“ užima trečią vietą po „Parnassus Core Equity Fund“, turėdamas 22,94 mlrd. USD AUM, susietą su ESG, ir „iShares ESG Aware Fund“ - 13 mlrd. „Fidelity Investments“, prekės ženklas, užimantis antrąją vietą tarp skaitytojų pagal ESG žinomumą, neturi nė vieno fondo 2021 m. MSCI geriausių ESG fondų sąraše.

Investuotojai vis labiau nori suderinti savo investicijas su su ESG susijusiomis bendrovėmis ir fondų teikėjais, tačiau daugelis pasikliauja asmeninį sprendimą dėl to, kas yra ESG investicija, ir nesinaudoti turimais tyrimais ir ESG reitingų metrika teikėjų. Tai didžiulė galimybė finansinių paslaugų pramonei, nes tikėtina, kad ESG investicijos tik augs, 67% respondentų per ateinančius penkerius metus planuoja daugiau investuoti į įmones, turinčias stiprias ESG iniciatyvas metų.

Amanda Morelli/Adrian Nesta duomenys.