2002 m. Sarbanes-Oxley aktas-SOX

2002 m. Sarbanes-Oxley įstatymas yra teisėkūros atsakas į daugybę įmonių skandalų, sukėlusių šokų bangas pasaulio finansų rinkose. Kai kurios didžiausios problemos buvo susijusios su „Enron“, „Tyco“ ir „WorldCom“. Sarbanes-Oxley įstatymas, paprastai vadinamas SOX, bando sustiprinti įmonių priežiūrą ir pagerinti vidinę įmonės kontrolę. Pagrindinis SOX tikslas yra apsaugoti akcininkus nuo nesąžiningo atstovavimo įmonių finansinėse ataskaitose. Investuotojai turi žinoti, kad finansinė informacija, kuria jie remiasi, yra teisinga ir kad nepriklausoma trečioji šalis patikrino jos tikslumą. SOX yra ilgas ir sudėtingas įstatymas, tačiau jame yra keletas pagrindinių nuostatų. 302 skirsnyje reikalaujama, kad įmonės vadovybė patvirtintų, jog peržiūrėjo finansines ataskaitas ir kad jos yra tikslios ir teisingos. 401 skirsnyje reikalaujama, kad į finansinę informaciją būtų įtraukta informacija apie bet kokius galimus nebalansinius įsipareigojimus. 404 skirsnyje reikalaujama, kad vadovybė nurodytų, ar įmonės vidaus kontrolės procedūros yra tinkamos ir veiksmingos. 404 skirsnis turėjo brangių padarinių viešai prekiaujamoms bendrovėms, nes nustatyti ir išlaikyti reikiamą vidaus kontrolę yra brangu. 409 skirsnyje reikalaujama, kad vadovybė informuotų visuomenę apie svarbius finansinius reikalus, kai jie įvyktų, o ne lauktų ketvirčio ar metinės ataskaitos. 802 skirsnyje numatytos baudos už SOX taisyklių pažeidimus, įskaitant baudas ar net kalėjimą.